블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2 라이선스의 270억 매개변수 비전 모델 Qwen 3.8 27B를 공개했다. 26.2만 토큰 문맥과 17GB 양자화 파일로 노트북 구동이 가능하며, 자체 벤치마크에서 이전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 Qwen 3.7-Plus보다도 높은 성능을 기록했다. 다만 기본 추론 강도(xhigh)가 단순 작업에도 과도하게 작동해 펠리컨 SVG 생성에 22,276토큰·21분이 걸리는 등(추론 끄면 137초) 실사용 시 강도 조절이 필요하다는 지적이 나왔다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2.0 라이선스의 270억 파라미터 비전 지원 모델 'Qwen 3.8 27B'를 공개했으며, 자체 벤치마크에서 전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 대형 모델 Qwen 3.7-Plus까지 능가하는 성능을 보였다. 다만 기본 추론 강도(reasoning_effort)가 최고 단계인 'xhigh'로 설정되어 있어 간단한 작업에도 과도하게 사고 과정을 늘리는 문제가 확인됐으며, medium·low 단계로 조정 가능하다. 128GB M5 Max 맥북프로와 NVIDIA DGX Spark에서 LM Studio 17GB Q4_K_M 양자화 빌드로 테스트가 진행됐다.

최신 AI 모델들이 사실 지식 저장을 줄이고 추론 능력에 매개변수를 집중하는 방향으로 설계되고 있다. GLM-5.2는 활성 매개변수 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%를 기록했지만, 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro조차 순수 사실 기억 벤치마크(SimpleQA)에서는 정확도 53%에 그치고 Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크 환각률이 80~82%에 달한다. 연구소들은 세부 지식을 검색·도구 호출 기반 에이전트 하네스로 이관하고 모델 자체는 추론에 집중시키는 전략을 취하고 있으며, 이는 소비자용 GPU에서도 고성능 추론 모델을 로컬 실행할 가능성을 열어준다.

GLM-5.2는 토큰당 활성 파라미터 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%, Qwen3.5는 170억 개로 91.3%를 기록해 2023년 2800억 개 규모 GPT-4보다 훨씬 적은 연산으로 더 높은 추론 성능을 낸다. 반면 사실 검색 벤치마크 SimpleQA에서는 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro도 53%에 그치고, Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크에서 환각률이 80~82%에 달해 모르는 질문에 그럴듯한 오답을 만들어낸다. 즉 최근 소형·경량 모델들의 파라미터 절감은 세계 지식을 추론 능력과 맞바꾼 의도적 트레이드오프라는 분석이다.

LittleLearner 연구는 미국 초등 K-5 교육과정으로 필터링한 880억 토큰 말뭉치만으로 0.6B·1.3B·5B 모델을 처음부터 학습시켜, 사전학습 데이터의 범위가 모델 능력의 상한을 결정하는지 검증했다. 모델 크기를 키우거나 범위 밖 데이터로 GRPO 후속훈련·문맥 내 학습을 시도해도 K-5 이후의 고급 추론 능력은 거의 생기지 않아, 스케일링과 후속훈련은 이미 학습된 능력을 끌어낼 뿐 사전학습에 없던 지식을 새로 만들어내지 못한다는 결론을 얻었다. 모델 체크포인트와 브라우저 데모는 Hugging Face에 공개됐다.

백악관 AI·크립토 차르 데이비드 색스가 앤트로픽 CEO 다리오 아모데이의 최근 글을 반박하며, AI 규제를 둘러싼 공개 설전을 이어갔다. 색스는 아모데이가 '규제=포획'이라는 주장을 자신에게 씌운 것은 허수아비 논증이라며, 노벨경제학상 수상자 조지 스티글러의 '규제 포획' 정의를 인용해 앤트로픽이 바이든 행정부의 AI 정책 고위 인사들을 다수 영입한 점을 지적했다. 이는 AI 대기업의 로비·규제 영향력 논쟁이 미 행정부 인사와 업계 최고경영자 간 공개 갈등으로 번진 사례다.

Anthropic 관계자가 개빈 뉴섬 캘리포니아 주지사와의 소셜미디어 논쟁에 대응해 AI 규제 관련 입장을 밝혔다. '규제=소수 기업·정치인에게 권력 집중'이라는 실리콘밸리식 프레임을 반박하며, 공정한 제도적 절차는 오히려 권력을 분산시킬 수 있다고 주장하고 Anthropic이 정책 제안 시 프론티어 AI 개발 속도를 늦추는 방향으로 신중하게 설계해왔다고 설명했다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 자신의 AI 위험성 경고가 대중의 반발을 부추겼다는 투자자 개빈 베이커의 비판에 대해 X를 통해 반박하며, 대중의 AI 불신은 CEO들의 경고 때문이 아니라 기업·정부에 대한 수십 년 누적된 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 AI 업계가 '암 치료' 같은 거창한 약속을 지키지 못한 것이 문제이며 실제 성과만이 신뢰를 회복시킬 것이라고 강조했고, 앤트로픽은 이에 따라 생물학·의학 연구를 강화 중이라고 밝혔다. 아울러 실리콘밸리 주류와 달리 AI 규제 필요성을 인정하는 앤트로픽의 입장을 재확인했다.

AI 데이터센터 확장을 위한 토지 매입을 둘러싸고 미국 농촌 지역사회가 극심하게 갈라지고 있다. WSJ에 따르면 켄터키주 메이즈빌에서는 메타로 추정되는 빅테크가 2.2GW 규모 데이터센터 부지 확보를 위해 시세의 약 10배에 달하는 보상금을 제시했으나, 일부 주민은 이를 거절하고 터전을 지키는 반면 다른 주민들은 지역경제 붕괴를 우려해 자기 땅을 사달라고 공개 호소하는 등 반응이 극명하게 갈린다.

미국 최대 전력시장 PJM의 예비력 산정 모델(Reserve Requirement Study)을 6개월간 리버스엔지니어링한 결과, 모델링 오류로 2025~2027년 사이 PJM 관할 6600만 주민에게 총 120억 달러의 불필요한 요금 부담이 발생한 것으로 추정됐다. PJM의 경매 설계와 수요·공급 모델링 방식이 구조적으로 성장 저해적이며, 4만개 이상의 발전소와 자가발전(behind-the-meter) 데이터센터 전력 계약까지 추적한 결과 문제가 기존 알려진 것보다 심각하다는 분석이다. 이는 AI 데이터센터 확장에 필요한 전력 인프라 비용·공급 여력에도 직접적인 영향을 미치는 이슈다.

WSJ에 따르면 엔비디아가 오픈AI의 데이터센터 구축을 위해 최대 2500억 달러까지 보증해줄 수 있다던 기존 계획을 대폭 축소했다. AI 인프라 투자 붐 속에서 엔비디아의 재무 리스크 부담이 시장 우려만큼 크지 않을 수 있음을 시사하는 동시에, 오픈AI의 대규모 데이터센터 자금 조달 계획에 차질이 생길 가능성을 제기한다.

오픈AI가 코딩 에이전트 '코덱스'의 장시간 작업 성능을 대폭 개선하는 업데이트를 이번 주 진행한다. 앤드류 앰브루시노 개발자가 공개한 내부 메시지에 따르면 로딩 속도 94%, 메모리 사용량 88% 감축으로 수백 턴에 걸친 긴 대화에서도 지연 없이 복잡한 작업을 수행할 수 있게 됐다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

에이전트 평가 프레임워크 컴포지오가 지메일·깃허브·슬랙·구글 시트 등 실제 업무 도구를 쓰는 30개 다단계 작업에 클로드 코드·코덱스·오픈코드·오 마이 파이 등 4개 하네스를 적용해 딥시크-V4 플래시로 총 240회 워크플로우를 실행한 결과를 공개했다. 동일 모델임에도 구동 하네스에 따라 성과가 최대 10%포인트 차이 나, 복잡한 기업용 에이전트 환경에서는 모델 자체보다 실행 환경 설계가 성능을 좌우하는 것으로 나타났다.

Stripe의 한 Staff Engineer가 2026년 현재 사내 개발 환경을 소개하며, Anthropic·OpenAI 최신 모델과 자체 코딩 도구를 신모델 출시 며칠 내 파일럿으로 도입할 만큼 AI 도입 속도가 빠르다고 전한다. Staff급 엔지니어에게는 직접 작업보다 여러 AI 에이전트를 병렬로 조율·관리하는 능력이 새로운 핵심 역량으로 요구되며, AI 사용 비용에는 소프트 리밋과 사용량 표시 앱 등 가드레일이 있지만 필요시 한도 증액도 빠르게 승인된다.

에이전틱 코딩으로 코드 작성 비용이 크게 낮아졌지만 '비용이 0으로 간다'는 표현은 과장이며, 에이전트가 소비하는 토큰도 실비용이 드는 유한 자원이라 공통 플랫폼·라이브러리를 재사용해 필요한 부분만 생성하는 편이 전체 스택을 매번 새로 만드는 것보다 여전히 저렴하다는 주장이다. AI는 '검증된 프레임워크를 쓰자'와 '맞춤형으로 새로 만들면 된다'는 상반된 근거로 동시에 동원되고 있지만, 기존 구성 요소 위에 더 적은 코드를 얹는 소프트웨어 엔지니어링 기본 원리는 추상화 수준이 올라가도 변하지 않는다고 본다. 플랫폼 엔지니어링의 경제적 가치는 이제 사람의 코드 작성량 감소뿐 아니라 에이전트가 소비할 토큰과 반복 작업을 줄이는 관점으로 재해석할 수 있다는 것이 핵심 논지다.

Airbnb가 10년간 누적된 로그인 방식을 'Flexible Authentication'으로 재설계해, 계정을 먼저 식별한 뒤 서버 정책 엔진이 지역·이력에 맞는 인증 수단(SMS/WhatsApp OTP, Social Login 등)을 선택하는 구조로 전환했다. 인증 흐름 전체를 서버 주도형 UI로 바꿔 클라이언트는 렌더링만 담당하게 하면서 앱 업데이트 없이 인증 로직을 바꿀 수 있게 됐다. 그 결과 클라이언트 코드 60% 감소, 웹 번들 100KB 절감, 인증 성공률 2.6% 상승, 중복 계정 27% 감소, SMS OTP 비용 약 11% 절감을 달성했다.

코스피가 5거래일 연속 상승하며 7000선에 근접한 가운데, 외국인 투자자가 지난주 5거래일간 6조5740억원을 순매수해 지수 상승을 견인했다. 종목별로는 SK하이닉스 2조4311억원, 삼성전자 2조2802억원 순매수가 가장 많았던 반면, 개인은 같은 기간 삼성전자(3조5311억원)·SK하이닉스(2조5792억원) 등 7조846억원어치를 순매도했다.

코스피가 5거래일 연속 상승해 6977.94(전일比 2.42%↑)로 7000선에 근접했지만, 반등은 반도체 등 대형주 중심으로 코스피200 제외 지수(1.73%)·소형주(1.39%)는 상대적으로 부진해 시장 폭이 아직 좁다는 분석이 나왔다. 하나증권은 추가 상승의 관건으로 메모리 가격·HBM 출하·빅테크 AI 투자에 따른 이익전망 개선 여부와 외국인 순매수의 지속성·상승 종목 수 확산을 꼽았다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 반도체 쏠림에서 벗어난 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 우려 완화와 유가·환율 안정 속에 닛케이225(+4.74%), 대만 자취안지수(+3.58%)도 급등했고 S&P500은 사상 최고치를 경신했으며, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 '삼전닉스' 쏠림에서 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 인상 우려 완화와 유가·환율 안정이 배경으로, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했고 닛케이225(4.74%)·대만 자취안지수(3.58%)·S&P500(사상 최고치) 등 글로벌 증시도 동반 강세를 보였다. 도이체방크는 현 시장이 성장 유지·완만한 금리 인상·유가 하락이라는 '골디락스' 조합을 반영 중이라고 평가했다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

국내외 증권사 10곳의 8월 전략 분석 결과 7곳이 반도체 외 차선호 업종으로 금융을, 화장품·음식료는 각 3곳이 추천하며 성장주와 가치·방어주를 동시에 담는 '바벨 전략'이 부상하고 있다. 8월 첫째주 KRX 반도체지수는 9.64% 하락한 반면 필수소비재지수 10.32%, 은행지수 5.56%, 산업재지수 5% 상승했고, 이달 1~10일 화장품 수출액은 전년 동기 대비 92.2% 급증한 3억4100만달러를 기록했다. 다만 대다수 증권사는 반도체 비중 유지 의견을 유지하고 있다.

8월 들어 코스닥지수가 20% 가까이 급등한 가운데 코스닥액티브 ETF 6개 중 코스닥150 패시브(약19%) 수익률을 웃돈 것은 TIGER 코스닥액티브(21.36%)와 TIME 코스닥액티브(20.08%) 두 개뿐이었다. TIGER는 제주반도체·ISC·브이엠 등 반도체 비중을 늘리고 현금비중을 7.61%→3.44%로 줄이는 전략을, TIME은 반도체 유지 속 비상발전설비 지엔씨에너지(비중 2.72%→4.96%, 주가 36.3%↑)와 바이오 대장주 알테오젠(비중 6.91%, 주가 6%↑) 비중을 확대하는 전략을 폈다. 지엔씨에너지는 삼성물산과 국가 AI 컴퓨팅센터 비상발전기 공급계약을 맺으며 급등했고, 알테오젠은 블랙록의 지분 확대 소식이 주가를 밀어올렸다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지·인버스 ETF가 출시된 5월27일부터 7월말까지 두 달간 한국거래소와 증권사들이 거둔 관련 수수료 수익이 총 1172억6000만원(거래소 279억1100만원, 증권사 위탁매매 893억5000만원)에 달했다. 45거래일간 거래소 일평균 수수료 수입은 약 6억2000만원이며, 거래 집중일엔 하루 10억원을 넘기도 했다. 증시 변동성 확대 비판이 일자 금융당국은 지난달 31일부터 기본예탁금을 현금 3000만원으로 올리고 개인 투자한도를 총 투자액의 20%로 제한하는 등 보완책을 시행했다.

WSJ가 메타·알파벳·아마존·MS·오라클·엔비디아·브로드컴·스페이스X·AMD 등 미국 빅테크 9곳의 SEC 공시 주석을 분석한 결과, 재무제표에 잡히지 않은 지출 약정이 약 3조달러(4245조원)에 달하며 대부분 AI 인프라 투자와 관련된 것으로 나타났다. 메타는 루이지애나 데이터센터 '하이페리온'을 블루아울캐피털과 SPC를 세워 2029년부터 임차하는 방식으로 관련 부채를 대차대조표에서 제외했으며, 9개사의 미공개 임대차 지급 약정 규모만 1조2000억달러(1698조원)에 이른다. 모건스탠리는 이런 대차대조표 외 약정 증가로 투자자들의 기업 위험 평가가 어려워지고 있다고 지적했다.

AI 인프라 관련 종목들이 견조한 실적과 외국인 순매수에 힘입어 재차 상승세를 보이고 있다는 내용이나, 구체적인 종목명·수치 등 본문 내용이 제공되지 않아 세부 요약은 어렵다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

젠슨 황 엔비디아 CEO의 장녀 매디슨 황 로보틱스 제품마케팅 수석이 18일 LG전자 양재 R&D캠퍼스의 로봇 데이터팩토리를 방문해 파트너십을 논의한다. 이는 지난 13일 황 CEO와 구광모 LG 회장이 산타클라라 엔비디아 본사에서 전략적 사업협력 MOU를 맺은 직후 이뤄지는 것으로, LG전자는 엔비디아의 로보틱스 칩 젯슨 토르, 휴머노이드 파운데이션 모델 아이작 그루트, 안전시스템 헤일로스를 기반으로 내년 1분기 공개 목표의 이족보행 휴머노이드 로봇을 개발 중이다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

중국 7월 산업생산이 전년比 4.5% 늘어 시장 전망치(4.8~5.0%)를 밑돌았고, 소매판매도 0.6% 증가에 그쳐 전망치 1.5%를 크게 하회했다. 부동산 개발투자는 1~7월 누적 19.2% 급감했고 고정자산투자는 6.7% 감소, 7월 도시 실업률은 5.2%로 상승해 내수 부진과 부동산 침체가 계속되는 모습이다. 다만 3D프린터(+52.3%), 리튬배터리(+40.2%), 산업용 로봇(+28.5%) 등 첨단 제조업은 강한 성장세를 이어갔다.

올해 1분기 말 중소기업 대출 연체율이 2.87%로 2021년(0.70%) 대비 4배 넘게 올라 대기업 연체율(0.29%)의 약 10배에 달했다. 같은 기간 대출잔액은 24.4% 늘었지만 연체액은 9조3000억원에서 47조8000억원으로 5배 넘게 급증했으며, 이 중 81%(38조6000억원)가 대출금리가 높은 저축은행·보험·상호금융 등 비은행권에서 발생했다. 한은의 추가 기준금리 인상 가능성까지 겹치며 내수 침체에 시달리는 중소기업의 부실 위험이 더 커질 수 있다는 우려가 나온다.

1분기 금융권 전체 PF 대출 연체율이 4.65%로 전분기 대비 0.77%포인트 상승해 2016년 3분기 이후 약 10년 만에 최고치를 기록했다. 증권사 연체율이 30.43%(브리지론 46.93%)로 가장 높고, 은행도 1.32%로 9년 만에 최고 수준이며 대부분 업권에서 고정이하여신 비율도 악화됐다. 반면 부실 사업장 정리 실적은 작년 말 2조원에서 올 1분기 4000억원으로 급감했다.

달러엔 환율이 미일 공동개입으로 155엔대까지 반등했으나 재차 159엔대로 밀리며 엔저 흐름이 꺾이지 않고 있다. 베선트 미 재무장관은 엔화 약세에 원화·위안화가 연동될 수밖에 없다고 언급했고, 일본은행의 9~10월 추가 금리 인상 전망이 강해졌지만 미국(3.50~3.75%)과의 큰 금리차가 엔저를 지속시키는 근본 원인으로 지목된다. 일본은행은 지난 6월 정책금리를 1%로 인상한 상태다.

일본은행이 2024년 3월 마이너스 금리·YCC를 종료했지만, GDP 2배가 넘는 정부부채로 인해 최근 국채금리 상승이 '재정 지배(Fiscal Dominance)' 우려와 맞물려 엔화 강세로 이어지지 못하고 있다. 금리를 올리면 정부 이자부담이 커지고, 국채매입을 늘려 금리를 억제하면 긴축 신뢰가 흔들려 엔화 약세·수입물가 상승이 재차 금리 상승 압력을 부르는 악순환에 빠졌다는 분석이다. 필자는 엔·원 환율이 100엔당 920~950원대로 복귀하더라도 이는 엔화 반등이 아니라 원화 약세 재개의 결과일 가능성이 크다고 전망했다.

2026년 6월 말 기준 퇴직연금 디폴트옵션 비교공시 분석 결과, 증권사가 고위험(3년 수익률 79.28%)·중위험(51.64%)·저위험(37.74%) 전 구간에서 은행·생보·손보를 앞섰다. 한국투자증권 고위험 상품이 3년 수익률 105.07%로 유일하게 100%를 넘었고, 미래에셋증권은 중위험(58.12%)·저위험 부문에서 1위를 기록했다. 다만 증권사의 디폴트옵션 적립금은 3조5200억원으로 전체 55조8700억원의 약 6%에 그쳐 시장 영향력은 아직 제한적이다.

정부가 2026년 세제개편안에서 '생산적 금융 ISA'를 신설하며 해외지수 추종 ETF 편입을 차단하고 계좌 운용기간·한도 이월 제도에도 제약을 두기로 해, 서학개미와 청년층 투자자의 반발이 커지고 있다. 현행 ISA는 손익통산 방식으로 순이익 기준 일반형 200만원, 서민·농어민형 400만원까지 비과세이고 초과분은 9.9% 저율 분리과세(금융소득종합과세 제외)이며, 연 2000만원(최대 1억원) 납입한도에 미납분 이월도 가능해 절세 상품으로 인기를 끌어왔다.

7월 4대 은행의 지수연동예금(ELD) 판매액이 1조1009억원으로 전월 대비 41% 급증하며 올해 처음 1조원을 돌파했다. 증시 변동성 확대로 원금 보장과 추가 수익을 동시에 노리는 수요가 몰렸으며, 8월도 13일 기준 5951억원으로 두 달 연속 1조원 돌파가 예상된다. 다만 지수가 일정 이상 오르면 낮은 확정금리만 주는 '녹아웃' 조건 상품은 지난해 133개 전부 녹아웃돼 수익률 논란이 있었다.

한국은행 '2025년 자금순환'에 따르면 지난해 가계·비영리단체의 순자금운용 규모는 269조7000억원으로 전년 대비 54조2000억원 늘어난 역대 최대치를 기록했다. 예금(131조5000억원)이 여전히 최대 비중이지만, 지분증권·투자펀드 유입액이 106조2000억원으로 전년의 2.5배로 급증하고 보험·연금 준비금도 46조1000억원에서 87조1000억원으로 두 배 가까이 늘어난 반면, 채권 투자는 37조4000억원에서 4조6000억원으로 급감해 가계 자금이 예금·채권에서 주식·펀드·연금으로 이동하는 흐름이 뚜렷해졌다.

개인투자자가 이달 14일까지 KRX 금시장에서 1330억원어치를 순매수하며 5~7월 3개월 연속 순매도(각 1250억·3480억·510억원)에서 4개월 만에 매수 전환했다. 미 고용지표 부진, 각국 중앙은행 매수세, AI 투자 불확실성이 최근 금값 반등 배경으로 꼽히며 금 ETF에도 자금이 몰렸다(ACE KRX 금현물 370억원, TIGER KRX 금현물 140억원 순매수). 한국투자증권은 하반기~내년 초 미 기준금리 인하로 실질금리가 하락하면 금값이 점진적으로 상승할 여력이 있다고 전망했다.

더불어민주당 새 당대표에 친명계 김민석 의원이 결선투표 최종 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾고 선출됐다. 호남 경선에서 57.54%를 얻어 25%포인트 차 대승을 거두며 승기를 잡았고, '당정 일치'를 앞세워 당청 관계 안정을 바라는 표심을 얻었다. 이 대통령 지지율 40%대 하락, 세제·부동산·주식시장 대책 등 현안이 산적한 가운데 전당대회 기간 격화된 당내 분열 봉합과 내년 4월 보궐선거·2028년 총선 승리가 과제로 남았다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 국무총리를 지낸 김민석 의원이 신임 당대표로 선출됐다. 1996년 최연소 국회의원 당선 이후 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 국면에서 탈당해 18년간 정치적 부침을 겪었으며, 이번 대표직 선출로 여권 내 유력한 차기 대권 주자로 부상했다.

더불어민주당 전당대회에서 김민석 대표가 결선투표까지 가는 접전 끝에 정 후보를 누르고 당권을 차지했다. 권리당원 33%를 차지하는 호남권에서 득표율 격차를 14%p까지 벌리고 송 후보의 2순위 표심을 흡수한 것이 결정적이었으며, 당정 안정론과 이재명 대통령의 사실상 지지(명픽)가 승리 배경으로 꼽힌다. 집권 2년차 국정 뒷받침을 내세운 김 대표 체제 출범으로 여당 내 이재명 대통령의 영향력이 더욱 커질 전망이다.

김민석이 17일 대전 컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당 대표로 선출됐다. 그는 당면한 위기를 '내우외환 풍파'로 규정하며 신임 지도부와 함께 이를 돌파하겠다는 취임 각오를 밝혔다.

더불어민주당 정기 전국당원대회에서 김민석 전 총리가 신임 당대표로 당선됐다. 당선 직후 그는 당청 관계를 '대통령과 정부를 지원하는 협력의 창조적 수평관계'로 규정했다.

김민석 전 국무총리가 더불어민주당 전당대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 4선 의원인 김 대표는 이재명 정부 초대 총리를 지낸 뒤 당권까지 잡으며 여권 유력 대권주자로 부상했으며, 정청래 후보와의 경선에서 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 당시 탈당 이력이 공방 소재로 부각된 바 있다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 총리를 지낸 김민석 후보가 신임 당 대표로 선출되면서 당청 관계 개선 기대감이 나온다. 전임 정청래 대표 체제에서는 검찰개혁 입법, 특검 추천, 조국혁신당 합당 등을 둘러싼 노선 차이로 당청 간 엇박자가 있었고 이는 6·3 지방선거 패배 책임론과 맞물려 대통령·여당 지지율 하락으로 이어졌다는 분석이다. 김 대표는 3개월 내 정당 지지율 10%p 회복을 공언했으나, 부동산·주식시장 안정, 검사 보완수사권 폐지 후속대책, 개헌 등 민감한 정책 현안을 잡음 없이 처리하는지가 추세적 지지율 반등의 관건으로 꼽힌다.

이재명 정부 2년 차 여당 대표로 실용 노선의 김민석 의원이 선출되며 강경파 정청래 전 대표 체제에서 여야 협치 기대감이 나오지만, 반도체 클러스터 등 메가 프로젝트의 지역 소외 논란과 호남 특구 주 52시간 완화 검토, 재건축·재개발 및 부동산 세제 개편을 둘러싼 여야 이견은 여전하다. 특히 '윤석열 정권 조작기소 특검법'과 조희대 대법원장 탄핵 추진 여부가 여야 대치의 핵심 변수로 꼽힌다.

더불어민주당 새 대표에 김민석 의원이 선출됐다. 17일 대전컨벤션센터 전당대회에서 결선투표까지 간 끝에 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾었다. 최고위원은 최민희·박선원·서미화·이성윤·한민수 순으로 당선됐으며, 김 대표는 이재명 정부의 국정 동력 확보와 전당대회 기간 심화된 당내 분열 수습이라는 과제를 안게 됐다.

김민석 전 국무총리가 8월 17일 대전컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 여당 지도부 교체로 향후 당 노선과 정국 운영에 영향을 미칠 사안이다.

더불어민주당 전당대회에서 당대표 후보 중 과반 득표자가 나오지 않아, 김민석·정청래 후보가 선호투표제 방식의 결선을 통해 최종 당선자를 가리게 됐다.

트럼프 대통령이 '한국이 이란 비핵화 노력 동참을 사양했다'며 불만을 제기하고 한미연합훈련 규모 축소를 지시하자, 정부는 기존 '실질적 기여' 표현에서 한발 나아가 호르무즈 해협 자유항행과 관련해 초계기·군수지원함 등 군사적 기여 방안을 미측과 협의 중이라고 처음으로 공식 언급했다. 정부는 지난 4월 이재명 대통령이 화상회의에서 '실질적 기여'를 약속한 이후 구체적 조치를 밝히지 않았으나, 트럼프의 압박성 발언에 대응해 군사적 옵션을 명시적으로 검토 중임을 시사했다.

트럼프 대통령이 대규모 한미 연합훈련이 김정은에게 "부적절하고 적대적인 신호"를 보낸다며 불만을 표하고, 헤그세스 국방장관에게 훈련 규모를 대폭 축소하라고 지시했다. 이미 예정된 훈련을 취소하기엔 늦었다고 밝혔으며, 이는 북한이 우크라이나 전쟁을 통해 새로운 전술을 학습 중이라는 양국 군 당국의 경고에도 불구하고 나온 결정이다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 김정은 북한 국무위원장과의 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 군사훈련을 '부적절하고 적대적'이라고 규정하고 국방부에 훈련 축소를 지시했다. 이번 지시는 해당 훈련이 시작되기 몇 시간 전인 월요일에 내려졌다.

트럼프 대통령이 한미 연합훈련 축소를 지시하며 김정은과 좋은 관계를 강조하고 훈련 비용을 문제 삼자, 일본 정부는 대북 억지력 약화를 우려하며 파장을 주시하고 있다. 일본 외무성은 북한의 핵·미사일 기술 고도화와 러시아와의 군사협력 심화 속에 위협 대응이 약화돼선 안 된다는 입장을 밝혔으며, 미북 대화 재개 가능성은 낮게 평가했다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스는 2022년 개전 후 제재로 러시아가 1조유로(약 1,641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상 개인·기업·단체 수를 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. 블룸버그에 따르면 EU는 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1,600여곳을 추가 제재 목록에 올리는 방안을 검토 중이며, 미 상원도 러시아산 수입품에 최대 500% 관세를 부과하는 제재 법안을 최근 의결했다. 러시아 내부에서는 경제난 우려가 커지는 가운데 전쟁 지속 불가론을 폈던 국책은행 VEB 수석이코노미스트가 최근 해임됐다.

러시아 2대 국책은행 VEB의 안드레이 클레파치 수석 경제학자가 5월 동료 경제학자들 앞에서 러시아 경제가 우크라이나와의 장기 경제전에서 승리할 수 없으며 중국·미국은 물론 일부 측면에서 우크라이나에도 뒤처지고 있다고 비판한 강연이 러시아 언론에 보도된 지 며칠 만에 해임됐다. 클레파치는 2014년부터 VEB에서 해당 직책을 맡아왔다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스가 러시아가 EU 제재로 1조유로(약 1천641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상을 현재 약 3천건에서 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. EU는 역내 동결된 러시아 중앙은행 자산 약 2천100억유로, 대러 수출 54%·수입 58% 감소 등을 제재 효과로 제시했으며, 블룸버그에 따르면 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1천600여곳이 추가 제재 대상으로 검토되고 있다.

미하일로 페도로우 우크라이나 전 국방장관은 CBS 인터뷰에서 우크라이나가 자체 개발한 탄도미사일로 3∼6개월 내 러시아를 타격할 수 있다고 밝혔다. 기존에는 느린 장거리 드론과 순항미사일에 의존해 러시아 방공망에 쉽게 요격됐던 반면, 러시아는 이미 탄도미사일로 우크라이나 방공망에 큰 부담을 주고 있어 자체 탄도미사일 확보가 전황의 균형추가 될 수 있다. 페도로우와 시르스키 총사령관은 젤렌스키 대통령과의 갈등으로 지난 7월 잇따라 해임됐다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 이스라엘-이란 전쟁 종식 노력을 오만이 방해할 경우 "오만을 폭격하겠다"고 재차 위협했다. 지난 5월에도 걸프 우방국인 오만에 같은 위협을 가한 바 있으며, 이번 위협은 전쟁 발발 약 6개월이 지나도록 갈등을 끝내지 못한 채 나왔다.

예멘 후티 반군이 8월17일 홍해 모카항 인근에서 사우디군 상륙함 1척과 호위함 4척 등 군함 5척을 탄도미사일로 공격했다고 밝혔다. 후티는 지난달 2022년 휴전 종료를 선언하고 홍해에서 사우디 관련 선박 봉쇄에 나선 데 이어 모카항 공격을 반복해왔으며, 15일 공격으로 7명 사망·약 227억원 손실이 발생해 항구 운영이 중단된 상태다. 유엔 인권최고대표 폴커 튀르크는 식량불안에 시달리는 예멘인이 1800만명에 달한다며 즉각적인 긴장 완화를 촉구했다.

마스루르 바르자니 이라크 쿠르드자치정부(KRG) 총리는 17일 자신의 개인 사무실과 정보기구 수장 자택이 이란제 하디드-110형 드론 2대의 공격을 받았다고 밝혔으며, 인명피해는 없었다. 이란 측의 공격 인정은 아직 없으나, 지난 2월 미·이스라엘의 이란 공격 이후 쿠르드 자치지역은 이란·친이란 무장세력으로부터 1천건 넘는 공격을 받아왔고 지난달에도 드론·로켓 공격으로 9명이 사망하는 등 긴장이 고조되고 있다.

인도네시아 플로레스섬을 강타한 규모 7.7 강진의 사망자가 68명, 부상자 213명으로 늘었고 이재민은 1만2천800명에 달한다. 규모 5.7 여진을 포함해 1천576차례의 여진이 이어지며 주택 1천300여채가 파손됐고, 정부는 14일간 비상사태를 선포해 군경 3천500여명과 헬기·수송기를 동원했으나 산사태로 도로가 끊긴 고립 지역은 구호물자(현재 275톤 전달) 지원에서 소외돼 있다.

KB국민·신한·하나·우리 4대 은행이 남부 폭우 피해 고객에게 긴급 생활안정자금(하나 5천만원, 신한 3천만원, KB·우리 2천만원 한도)을 대출하고, 중소기업·소상공인에는 최대 5억원 운전자금을 1.3~1.5%p 우대금리로 지원한다. 대출 만기 연장, 분할상환 유예 등 채무 조정과 함께 구호 텐트·급식 차량·생필품 등 현장 지원도 병행하며, 우리카드·우리금융캐피탈·우리금융저축은행은 카드대금·대출원리금 상환을 최장 6개월 유예하고 연체이자를 면제한다.

인도네시아 플로레스섬을 강타한 규모 7.7 강진으로 사망자가 54명, 부상자 135명으로 늘었고 이재민은 1만2천800명에 달한다. 규모 5.7 포함 995회의 여진이 이어지며 주민들이 사흘째 야외에서 노숙 중이고, 산사태로 도로가 끊겨 고립 지역에는 구호물자 지원이 닿지 않고 있다. 정부는 14일간 비상사태를 선포하고 군경 3500여명과 헬기·수송기를 투입해 275톤의 구호물자를 전달했다.

남부지방 극한호우로 거제·통영 등에서 피해 신고가 2천324건 접수됐고 사망 1명·부상 4명이 발생했다. 거제 누적 강수량은 891.7㎜에 달했으며, 3천582호 정전과 240세대 389명 일시대피, 항공기 4편 결항 등 피해가 이어졌다. 행안부는 중대본 1단계를 가동하고 부산·경남 등에 특별교부세 30억원을 긴급 지원하기로 했다.

트렌드포스에 따르면 AI칩의 액체냉각 적용 비중이 지난해 33%에서 올해 53%로 급증하며, 내년에는 59%까지 늘어날 전망이다. 엔비디아·AMD 칩의 열설계전력(TDP)이 1kW를 넘어서고 랙 스케일 서버가 수백 kW를 소비하면서 액체냉각이 고성능 AI 인프라 표준으로 자리잡고 있다. 엔비디아는 랙 스케일 출하량을 올해 2배, 내년 '카이버' 출시로 30% 이상 확대할 계획이며, AMD는 '헬리오스 AI'와 차세대 가속기 'MI500'에 액체냉각을 전면 도입했고 구글은 AI 서버의 80% 이상에 이미 적용했다.

AI 서버용 고용량·고사양 MLCC 납기가 무라타·삼성전기 기준 20주 이상, 일부 삼성전기 제품은 평균 40주대까지 벌어지며 일반 제품(14~18주)과 뚜렷한 양극화가 나타났다. AI 서버가 전원 디커플링·필터링용 MLCC를 일반 서버 대비 5~13배 더 필요로 하는 수요 구조 재편이 원인으로, 신규 생산능력 확충은 2026년 4분기~2027년으로 미뤄져 단기 해소가 어렵다. 제조사들은 가격 인상과 장기 공급계약 체결을 병행 중이며, 업계는 조달 담당자의 여유 재고 확보와 장기계약 검토를 필수 과제로 꼽는다.

IEA에 따르면 전세계 데이터센터 전력 소비는 2025년 약 485TWh에서 2030년 약 950TWh로 두 배, AI 데이터센터는 같은 기간 약 3배 증가할 전망이며, 이를 뒷받침하는 것이 GPU 간 초고속 연결·전력 전달을 다루는 전자파(RF) 공학이라는 분석이다. 브로드컴은 51.2Tb/s급 공동패키지광학(CPO) 스위치로 광모듈 대비 전력소비 70% 이상 절감을 발표했고, 엔비디아는 1MW급 서버랙 지원을 위해 기존 54V 직류 전력구조를 800V로 전환하는 방안을 추진 중이다. TSMC의 CoWoS 등 2.5차원 패키징에서도 신호·전력 무결성이 AI 반도체 경쟁력의 핵심 요소로 부상하고 있다는 내용이다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.

LG가 구광모 회장-젠슨 황 엔비디아 CEO 회동을 계기로 기존 냉각장비(칠러·CDU) 공급 중심이던 AI데이터센터 사업을 LG전자 냉각기술+LG에너지솔루션 배터리+LG CNS·LG유플러스 설계운영+LS 전력솔루션을 결합한 'AI팩토리' 풀스택 패키지 공급으로 확대한다. 내년 상반기 엔비디아 차세대 플랫폼 '베라 루빈' 기반 레퍼런스 사이트를 구축하고, 2028년 상반기 충남 천안에 80㎿ 규모로 확장해 자체 로봇 파운데이션 모델 학습에 활용할 계획이다. 검증된 솔루션은 글로벌 빅테크에 패키지로 제안하며, 로보틱스 사업도 미국 세탁기 생산라인 로봇 투입에 이어 내년 1분기 엔비디아 '아이작 그루트' 기반 이족보행 휴머노이드 공개로 확장한다.

델오로그룹은 AI 인프라 중심이 학습에서 추론·에이전틱 AI로 이동하며 CPU·스토리지를 연결하는 '프론트엔드' 데이터센터 네트워크 시장이 연평균 약 40% 성장하고, 프론트엔드 스위치 매출 증가분의 50% 이상을 AI 수요가 차지할 것으로 전망했다. 기존 GPU 10대당 CPU 1대 비율이 추론 환경에서는 1대 1까지 좁혀지고 있으며, KV 캐시 스토리지 확산도 새로운 네트워크 수요를 만들고 있다. 수혜 기업으로 액톤·아리스타·셀레스티카·시스코·HPE·주니퍼·H3C·화웨이·엔비디아 등이 꼽혔다.

슈퍼마이크로·레노버·델·HPE 등 주요 서버 기업들이 AI 인프라 수요 확대로 일제히 역대급 실적을 기록했다. 슈퍼마이크로는 2026 회계연도 매출 391억 달러(전년比 78%↑), 델은 AI 서버 매출이 전년比 757% 급증한 161억 달러, 레노버는 ISG 매출이 98% 늘어난 85억 달러로 사상 최대치를 경신했다. 델은 연간 AI 서버 매출 전망을 500억 달러에서 600억 달러로 상향했고, HPE 서버 매출도 시장 예상치를 20% 웃돌았다.

올해 상반기 태양광이 세계 전력 생산의 10%를 처음 돌파했으며(2023년 5.6%→3년 만에 1.8배), 배터리 저장장치 설치비는 2010년 ㎾h당 2634달러에서 지난해 140달러로 95% 급락했다. 이에 힘입어 세계 신규 배터리 설치량이 올해 459GWh(전년比 50%↑)로 전망되며, 캘리포니아·칠레·불가리아 등에서는 이미 저녁 전력수요의 10~25%를 태양광+배터리로 충당하는 '24시간 태양광' 사례가 현실화하고 있다.

FT가 아마존·MS·구글·메타의 미국 데이터센터 60곳을 조사한 결과, 완전 가동 시 연간 이산화탄소 배출량이 1억150만 톤으로 미국 전력부문 전체 배출량의 약 7%, 대형 석탄발전소 27기 또는 승용차 2400만대 1년 운행분과 맞먹는 것으로 나타났다. 조사 대상 데이터센터에 전력을 공급하는 유틸리티 업체의 75%가 신규 가스 발전 설비를 계획·착공 중이며 17%는 그 목적이 오직 하이퍼스케일 데이터센터 지원임을 명시했고, 퇴출 예정이던 노후 석탄발전소 가동 중단도 잇따라 연기되고 있다. 실제 아마존 16%, MS 25%, 알파벳 18%씩 배출량이 늘어 빅테크의 친환경 투자 홍보와 달리 AI 붐이 탄소 감축 노력을 무력화하고 있다는 지적이다.

EU가 에코디자인 규정(ESPR)과 디지털제품여권(DPP), 수리용이성 규제를 동시에 구체화하면서 가전업체는 탄소배출량뿐 아니라 부품 분해·교체 가능성, 예비부품 공급기간, 수리설명서·소프트웨어 지원기간까지 입증해야 한다. ESPR은 기존 에너지효율 중심 규제에서 철강·알루미늄 등 중간재를 포함한 대부분 물리적 상품으로 적용범위를 확대했으며, 세탁기·식기세척기 규정은 올해, 가구·냉장냉동기기는 2028년 채택이 목표다. 지난달 가동된 DPP는 QR코드로 제품별 성능·수리 정보 접근을 요구해 판매 이후 부품·수리망·데이터를 장기간 유지해야 하는 AS 비용 부담이 커질 전망이다.

지난해 중국이 TV·냉장고·세탁기·에어컨·로봇청소기 등 5대 가전 전 품목에서 판매대수 기준 글로벌 점유율로 한국을 추월했다. TV는 중국 36.1%·한국 30.6%, 냉장고는 중국 41.7%·한국 15%(하이얼 21.6% vs 삼성+LG 14.7%)이며 에어컨(중국 64.5% vs 한국 6%)·로봇청소기는 격차가 더 크다. 국내 가전 생산액은 3년 새 19조원에서 16조5000억원으로, 수출액도 8.8% 감소해 KEA는 AI 프리미엄 가전에 대한 세액공제 등 제조경쟁력 강화 대책을 제안했다.

EU가 지난달 디지털제품여권(DPP) 등록부를 가동해 세탁기·식기세척기·냉장고·스마트폰 등에 소재 구성, 탄소발자국, 수리·재활용 정보를 QR코드로 연결하도록 의무화했고, 이달부터 독일 등 회원국에서 법정 보증기간 이후에도 제조사가 수리용 부품·공구·소프트웨어 지원을 제공해야 하는 수리권 지침 시행에 들어갔다. 내년 1월부터 의류건조기는 에너지라벨에 수리용이성 등급 표시가 의무화되며, 미국 소비자단체(PIRG) 평가에서 애플 D-, 삼성전자 D등급을 받아 등급 미달 제품은 EU 시장 진입이 제한될 수 있다. 한국 수출기업은 공급망 데이터 체계와 예비부품·A/S망을 새로 구축하거나 수익성 낮은 제품·물량을 줄여야 하는 부담을 안게 됐다.

AI데이터센터·해저케이블 수요 급증으로 광섬유 가격지수가 2024년 3월 78.6에서 2026년 3월 263.0으로 급등했지만, 제조원가 60~70%를 차지하는 핵심 소재 '프리폼'을 자체 생산하는 국내 기업은 대한광통신 1곳뿐이며 그마저 범용 규격에 그친다. 전 세계 프리폼 생산 가능 기업은 20개사에 불과한데 코닝·스미토모 등이 프리미엄 시장을 장악한 반면, 한국은 소부장 200대 핵심전략기술에서도 광섬유 소재가 빠져있어 수출액이 2022년 5800만달러에서 2025년 2700만달러로 반토막났다.

생성형 AI와 AI 쇼핑 에이전트 확산으로 유통 경쟁의 축이 '검색 노출'에서 'AI가 상품을 정확히 이해·추천하는가'로 이동하고 있다. 아마존은 루퍼스와 알렉사를 결합한 '알렉사 포 쇼핑'과 '바이 포 미'를, 오픈AI는 에이전틱 커머스 프로토콜(ACP)을 상품 탐색까지 확장했고, 국내에서는 쿠팡이 AI 활용을 확대하고 네이버가 '쇼핑 AI 에이전트'를 출시했다. AI가 이해할 수 있는 형태로 상품 데이터(인원·조리시간·원재료·가격·배송·환불 규정 등)를 정리하지 못하는 판매자는 발견 기회를 잃을 수 있어, 온라인 판로 지원도 상품 정보 표준화·데이터 품질 개선으로 확대될 필요가 있다는 분석이다.

구글, 앤트로픽 등 美 빅테크가 EU AI법 제50조(8월 2일 시행) 대응으로 AI 생성물 표시 정책을 전환했다. 구글은 나노 바나나·옴니·리리아 등 생성 모델에서 눈에 보이는 워터마크를 사용자가 켜고 끌 수 있게 하되, 비가시 워터마크 신스아이디와 C2PA 출처 메타데이터는 유지하며 검증용 오픈소스 라이브러리 '크레덴티오'도 공개했다. 앤트로픽은 클로드 생성 텍스트에 단어 선택 패턴으로 눈에 안 보이는 통계적 워터마크를 심어 전용 API로 탐지 가능하게 하고, 이미지 등에는 C2PA 서명 메타데이터를 적용할 계획이다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 'AI 위험 경고가 반발을 부추겼다'는 투자자 개빈 베이커의 비판에 반박하며, 대중의 AI 불신은 경고 발언이 아닌 기업·정부에 대한 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 무규제 확산과 소수 기업 권력 집중 중 택일해야 한다는 프레임을 반박하며 앤트로픽이 지지한 캘리포니아 SB53(대형 AI기업에 안전 프레임워크 공개·사고 보고 의무 부과)을 근거로 들었다. 이어 트럼프 행정부의 배포 전 테스트 방식과 데미스 허사비스가 제안한 FINRA식 독립 감독기구 구상도 지지한다고 밝혔다.

앤트로픽이 8월 14일부터 프로·맥스·팀 요금제에서 클로드 코드의 자동 모드를 기본값으로 전환, 되돌릴 수 없거나 파괴적인 작업이 아니면 승인 없이 스스로 진행하도록 바꿨다. 자체 실험에서 위험 명령어 탐지율이 사람 13.6% 대비 자동 모드 89%로 나타났다고 밝혔으며, 같은 날 기업용 자체 호스팅 퍼블릭 베타와 '클로드 포 거버먼트' 베타, 관리자 분석·모델별 권한·지출 경고 기능도 함께 출시했다. 개인 개발자 도구에서 기업·공공 핵심 인프라로 영역을 넓히려는 행보다.

에듀테크기업 슈퍼휴먼이 미국 대학생 2000명을 설문한 결과 69%가 AI로 취업이 어려워질 것이라 답했고, 22%는 일자리 불안으로 이미 전공을 바꿨다고 응답했다. 오픈AI 교육담당 부사장은 향후 기업이 비판적 사고·AI 활용력·리더십 등 범용 역량을 중시할 것이라 밝혔고, 아메리칸대 등은 AI를 비판적으로 활용하는 법을 커리큘럼에 반영하고 있다.

코펜하겐 IT대가 미국·영국 참가자 약 900명을 대상으로 8000여 개 동영상 정보 탐색 실험을 진행한 결과, AI 활용 시 생산성은 3~35% 향상됐지만 AI가 기만적 정보를 제공할 때 검색 정확도는 최대 32% 하락했다. 그럼에도 참가자들의 답변 확신도는 낮아지지 않았고, 긴 영상 시청자의 51.3%는 원본 대조 없이 AI의 오답을 그대로 제출했으며 회차가 진행될수록 AI 의존도가 15% 이상 증가했다. 연구진은 이를 '확신의 역설'로 규정하며 AI 시스템 설계 시 신뢰와 비판적 사고의 균형이 필요하다고 강조했다.

SK텔레콤·KT·LG유플러스가 중고가 5G·LTE 통합 요금제에 넷플릭스·유튜브 프리미엄 등 OTT와 제미나이 기반 구글 AI 구독을 기본 결합해 무료 또는 할인 제공하기 시작했다. SKT는 월 8만9000원 베스트89부터, KT는 월 6만1000원 요고61부터, LGU+는 월 10만5000원 플러스플랜105부터 적용되며 고가 요금제일수록 구글 AI 프로·제미나이 고급 기능과 대용량 클라우드까지 포함된다. 영상 소비·AI 활용 증가에 대응해 통신 3사가 요금제 경쟁력을 OTT·AI 구독 번들로 재편하는 흐름을 보여준다.

행안부가 통신 3사 PASS 앱의 모바일 신분증(주민등록증·운전면허) 확인서비스 폐지를 추진하며 정부 발급 모바일 신분증으로 일원화하려 하자, SKT·KT·LGU+가 공동으로 반대 의견을 제출했다. PASS 신분증은 660만·720만명 등 총 1380만명이 이용 중이며, 통신사는 위변조 우려에 대한 대안으로 QR 인증 캠페인을 제안했다. 행안부는 연내 개편 방향을 확정할 예정으로, 서비스 접속 감소에 따른 통신사 부가수익 타격도 배경으로 거론된다.

월드컵을 계기로 확충된 5G 인프라가 스포츠 경기장 운영·미디어 제작·팬서비스 등 통신 B2B 사업 기반으로 확장되고 있다. 미국에서만 100개 이상 시설이 공용 5G를 서비스 중이며, 2025년 주요 미식축구 경기에서 5G·와이파이 트래픽 비율이 3대 1을 기록했다. 에릭슨 조사에 따르면 방문객의 40%가 안정적 연결성에 추가 비용을 지불할 의향이 있어, 통신 품질 자체가 새로운 수익 모델로 부상하고 있다.

블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

Roboflow가 자체 VLM 벤치마크로 OpenAI GPT-5.6 라인업(Sol, Terra, Luna)의 비전 성능을 측정한 결과, 객체 탐지에서 GPT-5.5의 13.8 mAP@50 대비 Sol이 46.2, Terra 44.7, Luna 43.3으로 급격히 향상됐다. 문서 레이아웃 인식(제목·문단·표·이미지·서명 구분)도 강점으로 나타났으며, Sol은 OpenAI가 낸 비전 모델 중 최고 성능으로 평가됐다. 컴퓨터 사용·UI 에이전트 기능이 강력한 시각 이해에 의존한다는 점에서 이번 성능 도약은 실질적 응용 확대로 이어질 수 있다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2 라이선스의 270억 매개변수 비전 모델 Qwen 3.8 27B를 공개했다. 26.2만 토큰 문맥과 17GB 양자화 파일로 노트북 구동이 가능하며, 자체 벤치마크에서 이전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 Qwen 3.7-Plus보다도 높은 성능을 기록했다. 다만 기본 추론 강도(xhigh)가 단순 작업에도 과도하게 작동해 펠리컨 SVG 생성에 22,276토큰·21분이 걸리는 등(추론 끄면 137초) 실사용 시 강도 조절이 필요하다는 지적이 나왔다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2.0 라이선스의 270억 파라미터 비전 지원 모델 'Qwen 3.8 27B'를 공개했으며, 자체 벤치마크에서 전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 대형 모델 Qwen 3.7-Plus까지 능가하는 성능을 보였다. 다만 기본 추론 강도(reasoning_effort)가 최고 단계인 'xhigh'로 설정되어 있어 간단한 작업에도 과도하게 사고 과정을 늘리는 문제가 확인됐으며, medium·low 단계로 조정 가능하다. 128GB M5 Max 맥북프로와 NVIDIA DGX Spark에서 LM Studio 17GB Q4_K_M 양자화 빌드로 테스트가 진행됐다.

최신 AI 모델들이 사실 지식 저장을 줄이고 추론 능력에 매개변수를 집중하는 방향으로 설계되고 있다. GLM-5.2는 활성 매개변수 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%를 기록했지만, 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro조차 순수 사실 기억 벤치마크(SimpleQA)에서는 정확도 53%에 그치고 Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크 환각률이 80~82%에 달한다. 연구소들은 세부 지식을 검색·도구 호출 기반 에이전트 하네스로 이관하고 모델 자체는 추론에 집중시키는 전략을 취하고 있으며, 이는 소비자용 GPU에서도 고성능 추론 모델을 로컬 실행할 가능성을 열어준다.

GLM-5.2는 토큰당 활성 파라미터 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%, Qwen3.5는 170억 개로 91.3%를 기록해 2023년 2800억 개 규모 GPT-4보다 훨씬 적은 연산으로 더 높은 추론 성능을 낸다. 반면 사실 검색 벤치마크 SimpleQA에서는 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro도 53%에 그치고, Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크에서 환각률이 80~82%에 달해 모르는 질문에 그럴듯한 오답을 만들어낸다. 즉 최근 소형·경량 모델들의 파라미터 절감은 세계 지식을 추론 능력과 맞바꾼 의도적 트레이드오프라는 분석이다.

LittleLearner 연구는 미국 초등 K-5 교육과정으로 필터링한 880억 토큰 말뭉치만으로 0.6B·1.3B·5B 모델을 처음부터 학습시켜, 사전학습 데이터의 범위가 모델 능력의 상한을 결정하는지 검증했다. 모델 크기를 키우거나 범위 밖 데이터로 GRPO 후속훈련·문맥 내 학습을 시도해도 K-5 이후의 고급 추론 능력은 거의 생기지 않아, 스케일링과 후속훈련은 이미 학습된 능력을 끌어낼 뿐 사전학습에 없던 지식을 새로 만들어내지 못한다는 결론을 얻었다. 모델 체크포인트와 브라우저 데모는 Hugging Face에 공개됐다.

백악관 AI·크립토 차르 데이비드 색스가 앤트로픽 CEO 다리오 아모데이의 최근 글을 반박하며, AI 규제를 둘러싼 공개 설전을 이어갔다. 색스는 아모데이가 '규제=포획'이라는 주장을 자신에게 씌운 것은 허수아비 논증이라며, 노벨경제학상 수상자 조지 스티글러의 '규제 포획' 정의를 인용해 앤트로픽이 바이든 행정부의 AI 정책 고위 인사들을 다수 영입한 점을 지적했다. 이는 AI 대기업의 로비·규제 영향력 논쟁이 미 행정부 인사와 업계 최고경영자 간 공개 갈등으로 번진 사례다.

Anthropic이 EU 규제 준수를 위해 200토큰 초과 Claude 생성 텍스트에 워터마크를 적용하며, 이는 숨은 문자 삽입이 아니라 다음 토큰 후보를 비밀 키로 green/red로 나눠 green 후보를 더 자주 선택하게 하는 확률 조정 방식이다. Anthropic·Google은 품질·의미에 실질적 영향이 없다고 주장하지만 동의어도 뉘앙스가 다르며, Gemini의 약 2천만 건 응답 실험도 사용자 평가에서 통계적으로 유의한 차이가 없다는 것만 보여줬을 뿐 품질 저하 여부는 검증되지 않았다. 탐지·생성용 비밀 키는 제공자만 보유해 사용자가 직접 검증할 수 없고, 인간이 교정·요약·번역한 글도 AI 작성으로 오탐될 위험이 있다.

Anthropic 관계자가 개빈 뉴섬 캘리포니아 주지사와의 소셜미디어 논쟁에 대응해 AI 규제 관련 입장을 밝혔다. '규제=소수 기업·정치인에게 권력 집중'이라는 실리콘밸리식 프레임을 반박하며, 공정한 제도적 절차는 오히려 권력을 분산시킬 수 있다고 주장하고 Anthropic이 정책 제안 시 프론티어 AI 개발 속도를 늦추는 방향으로 신중하게 설계해왔다고 설명했다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 자신의 AI 위험성 경고가 대중의 반발을 부추겼다는 투자자 개빈 베이커의 비판에 대해 X를 통해 반박하며, 대중의 AI 불신은 CEO들의 경고 때문이 아니라 기업·정부에 대한 수십 년 누적된 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 AI 업계가 '암 치료' 같은 거창한 약속을 지키지 못한 것이 문제이며 실제 성과만이 신뢰를 회복시킬 것이라고 강조했고, 앤트로픽은 이에 따라 생물학·의학 연구를 강화 중이라고 밝혔다. 아울러 실리콘밸리 주류와 달리 AI 규제 필요성을 인정하는 앤트로픽의 입장을 재확인했다.

Anthropic가 EU 규제 준수를 위해 전 세계 모든 Claude 모델 생성 텍스트에 워터마크를 삽입하기로 했으며, 이는 보이지 않는 유니코드 문자 삽입이 아니라 추론 시 단어 선택 자체를 조작해 확률적으로 탐지 가능한 지문을 남기는 스테가노그래피 방식이다. Anthropic은 공식 문서에서 이 워터마크가 '지각 불가능'하며 텍스트의 '의미·품질·가독성을 바꾸지 않는다'고 주장했으나, 저자는 이를 글쓰기 자체를 왜곡하는 처사라고 비판한다.

앤트로픽이 IPO 밸류에이션 산정 근거로 2028년 매출 1900억~2000억 달러 전망치를 투자자들에게 제시한 것으로 알려졌다. 이는 현재 매출 대비 급격한 성장을 전제로 한 수치로, 최근 논의되는 3500억 달러대 기업가치 산정의 핵심 변수가 되고 있다.

AI 데이터센터 확장을 위한 토지 매입을 둘러싸고 미국 농촌 지역사회가 극심하게 갈라지고 있다. WSJ에 따르면 켄터키주 메이즈빌에서는 메타로 추정되는 빅테크가 2.2GW 규모 데이터센터 부지 확보를 위해 시세의 약 10배에 달하는 보상금을 제시했으나, 일부 주민은 이를 거절하고 터전을 지키는 반면 다른 주민들은 지역경제 붕괴를 우려해 자기 땅을 사달라고 공개 호소하는 등 반응이 극명하게 갈린다.

SEC 2분기 공시에서 엔비디아가 209억8000만달러(1억2280만주) 규모의 스페이스X 지분을 처음 공개했다. 이는 xAI에 투자한 SPV가 xAI-스페이스X 합병 과정에서 전환된 것이며, 엔비디아가 보유한 인텔 지분 가치도 95억달러에서 299억9000만달러로 3배 급등해 두 종목이 엔비디아 공시 포트폴리오의 약 80%를 차지했다. 알파벳은 2015년 9억달러 초기 투자한 스페이스X 지분이 IPO 후 940억달러로 평가돼 100배 이상 차익을 냈고, 하버드대 기금도 22억달러 규모 지분을 보유한 것으로 확인됐다.

미국 최대 전력시장 PJM의 예비력 산정 모델(Reserve Requirement Study)을 6개월간 리버스엔지니어링한 결과, 모델링 오류로 2025~2027년 사이 PJM 관할 6600만 주민에게 총 120억 달러의 불필요한 요금 부담이 발생한 것으로 추정됐다. PJM의 경매 설계와 수요·공급 모델링 방식이 구조적으로 성장 저해적이며, 4만개 이상의 발전소와 자가발전(behind-the-meter) 데이터센터 전력 계약까지 추적한 결과 문제가 기존 알려진 것보다 심각하다는 분석이다. 이는 AI 데이터센터 확장에 필요한 전력 인프라 비용·공급 여력에도 직접적인 영향을 미치는 이슈다.

WSJ에 따르면 엔비디아가 오픈AI의 데이터센터 구축을 위해 최대 2500억 달러까지 보증해줄 수 있다던 기존 계획을 대폭 축소했다. AI 인프라 투자 붐 속에서 엔비디아의 재무 리스크 부담이 시장 우려만큼 크지 않을 수 있음을 시사하는 동시에, 오픈AI의 대규모 데이터센터 자금 조달 계획에 차질이 생길 가능성을 제기한다.

오픈AI가 코딩 에이전트 '코덱스'의 장시간 작업 성능을 대폭 개선하는 업데이트를 이번 주 진행한다. 앤드류 앰브루시노 개발자가 공개한 내부 메시지에 따르면 로딩 속도 94%, 메모리 사용량 88% 감축으로 수백 턴에 걸친 긴 대화에서도 지연 없이 복잡한 작업을 수행할 수 있게 됐다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

에이전트 평가 프레임워크 컴포지오가 지메일·깃허브·슬랙·구글 시트 등 실제 업무 도구를 쓰는 30개 다단계 작업에 클로드 코드·코덱스·오픈코드·오 마이 파이 등 4개 하네스를 적용해 딥시크-V4 플래시로 총 240회 워크플로우를 실행한 결과를 공개했다. 동일 모델임에도 구동 하네스에 따라 성과가 최대 10%포인트 차이 나, 복잡한 기업용 에이전트 환경에서는 모델 자체보다 실행 환경 설계가 성능을 좌우하는 것으로 나타났다.

Stripe의 한 Staff Engineer가 2026년 현재 사내 개발 환경을 소개하며, Anthropic·OpenAI 최신 모델과 자체 코딩 도구를 신모델 출시 며칠 내 파일럿으로 도입할 만큼 AI 도입 속도가 빠르다고 전한다. Staff급 엔지니어에게는 직접 작업보다 여러 AI 에이전트를 병렬로 조율·관리하는 능력이 새로운 핵심 역량으로 요구되며, AI 사용 비용에는 소프트 리밋과 사용량 표시 앱 등 가드레일이 있지만 필요시 한도 증액도 빠르게 승인된다.

에이전틱 코딩으로 코드 작성 비용이 크게 낮아졌지만 '비용이 0으로 간다'는 표현은 과장이며, 에이전트가 소비하는 토큰도 실비용이 드는 유한 자원이라 공통 플랫폼·라이브러리를 재사용해 필요한 부분만 생성하는 편이 전체 스택을 매번 새로 만드는 것보다 여전히 저렴하다는 주장이다. AI는 '검증된 프레임워크를 쓰자'와 '맞춤형으로 새로 만들면 된다'는 상반된 근거로 동시에 동원되고 있지만, 기존 구성 요소 위에 더 적은 코드를 얹는 소프트웨어 엔지니어링 기본 원리는 추상화 수준이 올라가도 변하지 않는다고 본다. 플랫폼 엔지니어링의 경제적 가치는 이제 사람의 코드 작성량 감소뿐 아니라 에이전트가 소비할 토큰과 반복 작업을 줄이는 관점으로 재해석할 수 있다는 것이 핵심 논지다.

AI 코딩 에이전트가 작성한 코드에 대한 신뢰 공백을 메우기 위해 그동안 틈새 기술로 여겨지던 정형검증(formal verification)이 재조명받고 있다. Google Trends 기준 관련 검색량이 최근 2년간 급증했고 Lean 학습 열풍, 새로운 명세 언어 등장, Signal Shot 같은 대형 애플리케이션 전체 검증 시도가 이어지는 중이며, Antithesis의 Will Wilson은 Bug Bash 2026 개막 강연에서 이 분야의 '승리'를 선언했다. 이 글은 그 흐름 속에서 정형검증에 반대했던 50년 전 고전 논문을 다시 짚어보며 반론을 제기한다.

코스피가 5거래일 연속 상승하며 7000선에 근접한 가운데, 외국인 투자자가 지난주 5거래일간 6조5740억원을 순매수해 지수 상승을 견인했다. 종목별로는 SK하이닉스 2조4311억원, 삼성전자 2조2802억원 순매수가 가장 많았던 반면, 개인은 같은 기간 삼성전자(3조5311억원)·SK하이닉스(2조5792억원) 등 7조846억원어치를 순매도했다.

코스피가 5거래일 연속 상승해 6977.94(전일比 2.42%↑)로 7000선에 근접했지만, 반등은 반도체 등 대형주 중심으로 코스피200 제외 지수(1.73%)·소형주(1.39%)는 상대적으로 부진해 시장 폭이 아직 좁다는 분석이 나왔다. 하나증권은 추가 상승의 관건으로 메모리 가격·HBM 출하·빅테크 AI 투자에 따른 이익전망 개선 여부와 외국인 순매수의 지속성·상승 종목 수 확산을 꼽았다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 반도체 쏠림에서 벗어난 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 우려 완화와 유가·환율 안정 속에 닛케이225(+4.74%), 대만 자취안지수(+3.58%)도 급등했고 S&P500은 사상 최고치를 경신했으며, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 '삼전닉스' 쏠림에서 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 인상 우려 완화와 유가·환율 안정이 배경으로, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했고 닛케이225(4.74%)·대만 자취안지수(3.58%)·S&P500(사상 최고치) 등 글로벌 증시도 동반 강세를 보였다. 도이체방크는 현 시장이 성장 유지·완만한 금리 인상·유가 하락이라는 '골디락스' 조합을 반영 중이라고 평가했다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

WSJ가 메타·알파벳·아마존·MS·오라클·엔비디아·브로드컴·스페이스X·AMD 등 미국 빅테크 9곳의 SEC 공시 주석을 분석한 결과, 재무제표에 잡히지 않은 지출 약정이 약 3조달러(4245조원)에 달하며 대부분 AI 인프라 투자와 관련된 것으로 나타났다. 메타는 루이지애나 데이터센터 '하이페리온'을 블루아울캐피털과 SPC를 세워 2029년부터 임차하는 방식으로 관련 부채를 대차대조표에서 제외했으며, 9개사의 미공개 임대차 지급 약정 규모만 1조2000억달러(1698조원)에 이른다. 모건스탠리는 이런 대차대조표 외 약정 증가로 투자자들의 기업 위험 평가가 어려워지고 있다고 지적했다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

매그니피센트7 등 소수 대형주 중심 상승세가 이어지며 종목을 극단적으로 압축한 초집중형 ETF가 부상하고 있다. 블랙록은 미국 시가총액 상위 20개 종목에 집중 투자하는 TOPT(아이쉐어즈 탑 20 미국 주식 ETF)를 상장했으며, 나스닥100 압축판인 QTOP도 이미 상장돼 있다. 최근 5년간 S&P500 수익률의 60% 이상이 상위 20개 종목에서 나온 만큼, 전통적 분산투자보다 소수 주도주 집중 전략이 유효하다는 분석이다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

젠슨 황 엔비디아 CEO의 장녀 매디슨 황 로보틱스 제품마케팅 수석이 18일 LG전자 양재 R&D캠퍼스의 로봇 데이터팩토리를 방문해 파트너십을 논의한다. 이는 지난 13일 황 CEO와 구광모 LG 회장이 산타클라라 엔비디아 본사에서 전략적 사업협력 MOU를 맺은 직후 이뤄지는 것으로, LG전자는 엔비디아의 로보틱스 칩 젯슨 토르, 휴머노이드 파운데이션 모델 아이작 그루트, 안전시스템 헤일로스를 기반으로 내년 1분기 공개 목표의 이족보행 휴머노이드 로봇을 개발 중이다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

국내외 증권사 10곳의 8월 전략 분석 결과 7곳이 반도체 외 차선호 업종으로 금융을, 화장품·음식료는 각 3곳이 추천하며 성장주와 가치·방어주를 동시에 담는 '바벨 전략'이 부상하고 있다. 8월 첫째주 KRX 반도체지수는 9.64% 하락한 반면 필수소비재지수 10.32%, 은행지수 5.56%, 산업재지수 5% 상승했고, 이달 1~10일 화장품 수출액은 전년 동기 대비 92.2% 급증한 3억4100만달러를 기록했다. 다만 대다수 증권사는 반도체 비중 유지 의견을 유지하고 있다.

8월 들어 코스닥지수가 20% 가까이 급등한 가운데 코스닥액티브 ETF 6개 중 코스닥150 패시브(약19%) 수익률을 웃돈 것은 TIGER 코스닥액티브(21.36%)와 TIME 코스닥액티브(20.08%) 두 개뿐이었다. TIGER는 제주반도체·ISC·브이엠 등 반도체 비중을 늘리고 현금비중을 7.61%→3.44%로 줄이는 전략을, TIME은 반도체 유지 속 비상발전설비 지엔씨에너지(비중 2.72%→4.96%, 주가 36.3%↑)와 바이오 대장주 알테오젠(비중 6.91%, 주가 6%↑) 비중을 확대하는 전략을 폈다. 지엔씨에너지는 삼성물산과 국가 AI 컴퓨팅센터 비상발전기 공급계약을 맺으며 급등했고, 알테오젠은 블랙록의 지분 확대 소식이 주가를 밀어올렸다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

달러엔 환율이 미일 공동개입으로 155엔대까지 반등했으나 재차 159엔대로 밀리며 엔저 흐름이 꺾이지 않고 있다. 베선트 미 재무장관은 엔화 약세에 원화·위안화가 연동될 수밖에 없다고 언급했고, 일본은행의 9~10월 추가 금리 인상 전망이 강해졌지만 미국(3.50~3.75%)과의 큰 금리차가 엔저를 지속시키는 근본 원인으로 지목된다. 일본은행은 지난 6월 정책금리를 1%로 인상한 상태다.

일본은행이 2024년 3월 마이너스 금리·YCC를 종료했지만, GDP 2배가 넘는 정부부채로 인해 최근 국채금리 상승이 '재정 지배(Fiscal Dominance)' 우려와 맞물려 엔화 강세로 이어지지 못하고 있다. 금리를 올리면 정부 이자부담이 커지고, 국채매입을 늘려 금리를 억제하면 긴축 신뢰가 흔들려 엔화 약세·수입물가 상승이 재차 금리 상승 압력을 부르는 악순환에 빠졌다는 분석이다. 필자는 엔·원 환율이 100엔당 920~950원대로 복귀하더라도 이는 엔화 반등이 아니라 원화 약세 재개의 결과일 가능성이 크다고 전망했다.

중국 7월 산업생산이 전년比 4.5% 늘어 시장 전망치(4.8~5.0%)를 밑돌았고, 소매판매도 0.6% 증가에 그쳐 전망치 1.5%를 크게 하회했다. 부동산 개발투자는 1~7월 누적 19.2% 급감했고 고정자산투자는 6.7% 감소, 7월 도시 실업률은 5.2%로 상승해 내수 부진과 부동산 침체가 계속되는 모습이다. 다만 3D프린터(+52.3%), 리튬배터리(+40.2%), 산업용 로봇(+28.5%) 등 첨단 제조업은 강한 성장세를 이어갔다.

올해 1분기 말 중소기업 대출 연체율이 2.87%로 2021년(0.70%) 대비 4배 넘게 올라 대기업 연체율(0.29%)의 약 10배에 달했다. 같은 기간 대출잔액은 24.4% 늘었지만 연체액은 9조3000억원에서 47조8000억원으로 5배 넘게 급증했으며, 이 중 81%(38조6000억원)가 대출금리가 높은 저축은행·보험·상호금융 등 비은행권에서 발생했다. 한은의 추가 기준금리 인상 가능성까지 겹치며 내수 침체에 시달리는 중소기업의 부실 위험이 더 커질 수 있다는 우려가 나온다.

1분기 금융권 전체 PF 대출 연체율이 4.65%로 전분기 대비 0.77%포인트 상승해 2016년 3분기 이후 약 10년 만에 최고치를 기록했다. 증권사 연체율이 30.43%(브리지론 46.93%)로 가장 높고, 은행도 1.32%로 9년 만에 최고 수준이며 대부분 업권에서 고정이하여신 비율도 악화됐다. 반면 부실 사업장 정리 실적은 작년 말 2조원에서 올 1분기 4000억원으로 급감했다.

더불어민주당 새 당대표에 친명계 김민석 의원이 결선투표 최종 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾고 선출됐다. 호남 경선에서 57.54%를 얻어 25%포인트 차 대승을 거두며 승기를 잡았고, '당정 일치'를 앞세워 당청 관계 안정을 바라는 표심을 얻었다. 이 대통령 지지율 40%대 하락, 세제·부동산·주식시장 대책 등 현안이 산적한 가운데 전당대회 기간 격화된 당내 분열 봉합과 내년 4월 보궐선거·2028년 총선 승리가 과제로 남았다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 국무총리를 지낸 김민석 의원이 신임 당대표로 선출됐다. 1996년 최연소 국회의원 당선 이후 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 국면에서 탈당해 18년간 정치적 부침을 겪었으며, 이번 대표직 선출로 여권 내 유력한 차기 대권 주자로 부상했다.

더불어민주당 전당대회에서 김민석 대표가 결선투표까지 가는 접전 끝에 정 후보를 누르고 당권을 차지했다. 권리당원 33%를 차지하는 호남권에서 득표율 격차를 14%p까지 벌리고 송 후보의 2순위 표심을 흡수한 것이 결정적이었으며, 당정 안정론과 이재명 대통령의 사실상 지지(명픽)가 승리 배경으로 꼽힌다. 집권 2년차 국정 뒷받침을 내세운 김 대표 체제 출범으로 여당 내 이재명 대통령의 영향력이 더욱 커질 전망이다.

김민석이 17일 대전 컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당 대표로 선출됐다. 그는 당면한 위기를 '내우외환 풍파'로 규정하며 신임 지도부와 함께 이를 돌파하겠다는 취임 각오를 밝혔다.

더불어민주당 정기 전국당원대회에서 김민석 전 총리가 신임 당대표로 당선됐다. 당선 직후 그는 당청 관계를 '대통령과 정부를 지원하는 협력의 창조적 수평관계'로 규정했다.

김민석 전 국무총리가 더불어민주당 전당대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 4선 의원인 김 대표는 이재명 정부 초대 총리를 지낸 뒤 당권까지 잡으며 여권 유력 대권주자로 부상했으며, 정청래 후보와의 경선에서 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 당시 탈당 이력이 공방 소재로 부각된 바 있다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 총리를 지낸 김민석 후보가 신임 당 대표로 선출되면서 당청 관계 개선 기대감이 나온다. 전임 정청래 대표 체제에서는 검찰개혁 입법, 특검 추천, 조국혁신당 합당 등을 둘러싼 노선 차이로 당청 간 엇박자가 있었고 이는 6·3 지방선거 패배 책임론과 맞물려 대통령·여당 지지율 하락으로 이어졌다는 분석이다. 김 대표는 3개월 내 정당 지지율 10%p 회복을 공언했으나, 부동산·주식시장 안정, 검사 보완수사권 폐지 후속대책, 개헌 등 민감한 정책 현안을 잡음 없이 처리하는지가 추세적 지지율 반등의 관건으로 꼽힌다.

이재명 정부 2년 차 여당 대표로 실용 노선의 김민석 의원이 선출되며 강경파 정청래 전 대표 체제에서 여야 협치 기대감이 나오지만, 반도체 클러스터 등 메가 프로젝트의 지역 소외 논란과 호남 특구 주 52시간 완화 검토, 재건축·재개발 및 부동산 세제 개편을 둘러싼 여야 이견은 여전하다. 특히 '윤석열 정권 조작기소 특검법'과 조희대 대법원장 탄핵 추진 여부가 여야 대치의 핵심 변수로 꼽힌다.

더불어민주당 새 대표에 김민석 의원이 선출됐다. 17일 대전컨벤션센터 전당대회에서 결선투표까지 간 끝에 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾었다. 최고위원은 최민희·박선원·서미화·이성윤·한민수 순으로 당선됐으며, 김 대표는 이재명 정부의 국정 동력 확보와 전당대회 기간 심화된 당내 분열 수습이라는 과제를 안게 됐다.

김민석 전 국무총리가 8월 17일 대전컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 여당 지도부 교체로 향후 당 노선과 정국 운영에 영향을 미칠 사안이다.

더불어민주당 전당대회에서 당대표 후보 중 과반 득표자가 나오지 않아, 김민석·정청래 후보가 선호투표제 방식의 결선을 통해 최종 당선자를 가리게 됐다.

트럼프 대통령이 '한국이 이란 비핵화 노력 동참을 사양했다'며 불만을 제기하고 한미연합훈련 규모 축소를 지시하자, 정부는 기존 '실질적 기여' 표현에서 한발 나아가 호르무즈 해협 자유항행과 관련해 초계기·군수지원함 등 군사적 기여 방안을 미측과 협의 중이라고 처음으로 공식 언급했다. 정부는 지난 4월 이재명 대통령이 화상회의에서 '실질적 기여'를 약속한 이후 구체적 조치를 밝히지 않았으나, 트럼프의 압박성 발언에 대응해 군사적 옵션을 명시적으로 검토 중임을 시사했다.

트럼프 대통령이 대규모 한미 연합훈련이 김정은에게 "부적절하고 적대적인 신호"를 보낸다며 불만을 표하고, 헤그세스 국방장관에게 훈련 규모를 대폭 축소하라고 지시했다. 이미 예정된 훈련을 취소하기엔 늦었다고 밝혔으며, 이는 북한이 우크라이나 전쟁을 통해 새로운 전술을 학습 중이라는 양국 군 당국의 경고에도 불구하고 나온 결정이다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 김정은 북한 국무위원장과의 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 군사훈련을 '부적절하고 적대적'이라고 규정하고 국방부에 훈련 축소를 지시했다. 이번 지시는 해당 훈련이 시작되기 몇 시간 전인 월요일에 내려졌다.

트럼프 대통령이 한미 연합훈련 축소를 지시하며 김정은과 좋은 관계를 강조하고 훈련 비용을 문제 삼자, 일본 정부는 대북 억지력 약화를 우려하며 파장을 주시하고 있다. 일본 외무성은 북한의 핵·미사일 기술 고도화와 러시아와의 군사협력 심화 속에 위협 대응이 약화돼선 안 된다는 입장을 밝혔으며, 미북 대화 재개 가능성은 낮게 평가했다.

푸틴 러시아 대통령의 쿠릴열도(이투루프섬) 방문을 일본이 강력 항의하자 러시아가 주일 대사를 초치했으나 일본 대사가 소환에 불응하면서 외교 갈등이 격화됐다. 라브로프 외무장관은 일본의 발언이 도를 넘었다고 비판했고, 일본은 대러 제재 강화 등 추가 대응을 검토 중이다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스는 2022년 개전 후 제재로 러시아가 1조유로(약 1,641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상 개인·기업·단체 수를 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. 블룸버그에 따르면 EU는 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1,600여곳을 추가 제재 목록에 올리는 방안을 검토 중이며, 미 상원도 러시아산 수입품에 최대 500% 관세를 부과하는 제재 법안을 최근 의결했다. 러시아 내부에서는 경제난 우려가 커지는 가운데 전쟁 지속 불가론을 폈던 국책은행 VEB 수석이코노미스트가 최근 해임됐다.

러시아 2대 국책은행 VEB의 안드레이 클레파치 수석 경제학자가 5월 동료 경제학자들 앞에서 러시아 경제가 우크라이나와의 장기 경제전에서 승리할 수 없으며 중국·미국은 물론 일부 측면에서 우크라이나에도 뒤처지고 있다고 비판한 강연이 러시아 언론에 보도된 지 며칠 만에 해임됐다. 클레파치는 2014년부터 VEB에서 해당 직책을 맡아왔다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스가 러시아가 EU 제재로 1조유로(약 1천641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상을 현재 약 3천건에서 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. EU는 역내 동결된 러시아 중앙은행 자산 약 2천100억유로, 대러 수출 54%·수입 58% 감소 등을 제재 효과로 제시했으며, 블룸버그에 따르면 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1천600여곳이 추가 제재 대상으로 검토되고 있다.

미하일로 페도로우 우크라이나 전 국방장관은 CBS 인터뷰에서 우크라이나가 자체 개발한 탄도미사일로 3∼6개월 내 러시아를 타격할 수 있다고 밝혔다. 기존에는 느린 장거리 드론과 순항미사일에 의존해 러시아 방공망에 쉽게 요격됐던 반면, 러시아는 이미 탄도미사일로 우크라이나 방공망에 큰 부담을 주고 있어 자체 탄도미사일 확보가 전황의 균형추가 될 수 있다. 페도로우와 시르스키 총사령관은 젤렌스키 대통령과의 갈등으로 지난 7월 잇따라 해임됐다.

러시아가 우크라이나 곡물 수출항인 다뉴브강 이즈마일항과 오데사항을 연일 공습했고, 우크라이나는 벨고로드 등 러시아 본토를 반격해 6명이 사망했다. 러시아는 에너지 시설 타격 여파로 아스트라한·오렌부르크 등 일부 지역에서 연료 배급제(1회 40ℓ 제한 등)를 시행 중이며, 대형 이커머스 와일드베리스는 지난달 중순 이후 물류창고 20곳이 공격받아 최대 60억 달러(약 8조5천억원) 피해가 추산된다. 9월 러시아 총선을 앞두고 양측이 내부 압박 강화를 위해 공세 수위를 높이고 있다는 분석이다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 이스라엘-이란 전쟁 종식 노력을 오만이 방해할 경우 "오만을 폭격하겠다"고 재차 위협했다. 지난 5월에도 걸프 우방국인 오만에 같은 위협을 가한 바 있으며, 이번 위협은 전쟁 발발 약 6개월이 지나도록 갈등을 끝내지 못한 채 나왔다.

예멘 후티 반군이 8월17일 홍해 모카항 인근에서 사우디군 상륙함 1척과 호위함 4척 등 군함 5척을 탄도미사일로 공격했다고 밝혔다. 후티는 지난달 2022년 휴전 종료를 선언하고 홍해에서 사우디 관련 선박 봉쇄에 나선 데 이어 모카항 공격을 반복해왔으며, 15일 공격으로 7명 사망·약 227억원 손실이 발생해 항구 운영이 중단된 상태다. 유엔 인권최고대표 폴커 튀르크는 식량불안에 시달리는 예멘인이 1800만명에 달한다며 즉각적인 긴장 완화를 촉구했다.

마스루르 바르자니 이라크 쿠르드자치정부(KRG) 총리는 17일 자신의 개인 사무실과 정보기구 수장 자택이 이란제 하디드-110형 드론 2대의 공격을 받았다고 밝혔으며, 인명피해는 없었다. 이란 측의 공격 인정은 아직 없으나, 지난 2월 미·이스라엘의 이란 공격 이후 쿠르드 자치지역은 이란·친이란 무장세력으로부터 1천건 넘는 공격을 받아왔고 지난달에도 드론·로켓 공격으로 9명이 사망하는 등 긴장이 고조되고 있다.

인도네시아 플로레스섬을 강타한 규모 7.7 강진의 사망자가 68명, 부상자 213명으로 늘었고 이재민은 1만2천800명에 달한다. 규모 5.7 여진을 포함해 1천576차례의 여진이 이어지며 주택 1천300여채가 파손됐고, 정부는 14일간 비상사태를 선포해 군경 3천500여명과 헬기·수송기를 동원했으나 산사태로 도로가 끊긴 고립 지역은 구호물자(현재 275톤 전달) 지원에서 소외돼 있다.

KB국민·신한·하나·우리 4대 은행이 남부 폭우 피해 고객에게 긴급 생활안정자금(하나 5천만원, 신한 3천만원, KB·우리 2천만원 한도)을 대출하고, 중소기업·소상공인에는 최대 5억원 운전자금을 1.3~1.5%p 우대금리로 지원한다. 대출 만기 연장, 분할상환 유예 등 채무 조정과 함께 구호 텐트·급식 차량·생필품 등 현장 지원도 병행하며, 우리카드·우리금융캐피탈·우리금융저축은행은 카드대금·대출원리금 상환을 최장 6개월 유예하고 연체이자를 면제한다.

인도네시아 플로레스섬을 강타한 규모 7.7 강진으로 사망자가 54명, 부상자 135명으로 늘었고 이재민은 1만2천800명에 달한다. 규모 5.7 포함 995회의 여진이 이어지며 주민들이 사흘째 야외에서 노숙 중이고, 산사태로 도로가 끊겨 고립 지역에는 구호물자 지원이 닿지 않고 있다. 정부는 14일간 비상사태를 선포하고 군경 3500여명과 헬기·수송기를 투입해 275톤의 구호물자를 전달했다.

남부지방 극한호우로 거제·통영 등에서 피해 신고가 2천324건 접수됐고 사망 1명·부상 4명이 발생했다. 거제 누적 강수량은 891.7㎜에 달했으며, 3천582호 정전과 240세대 389명 일시대피, 항공기 4편 결항 등 피해가 이어졌다. 행안부는 중대본 1단계를 가동하고 부산·경남 등에 특별교부세 30억원을 긴급 지원하기로 했다.

AI 서버용 고용량·고사양 MLCC 납기가 무라타·삼성전기 기준 20주 이상, 일부 삼성전기 제품은 평균 40주대까지 벌어지며 일반 제품(14~18주)과 뚜렷한 양극화가 나타났다. AI 서버가 전원 디커플링·필터링용 MLCC를 일반 서버 대비 5~13배 더 필요로 하는 수요 구조 재편이 원인으로, 신규 생산능력 확충은 2026년 4분기~2027년으로 미뤄져 단기 해소가 어렵다. 제조사들은 가격 인상과 장기 공급계약 체결을 병행 중이며, 업계는 조달 담당자의 여유 재고 확보와 장기계약 검토를 필수 과제로 꼽는다.

IEA에 따르면 전세계 데이터센터 전력 소비는 2025년 약 485TWh에서 2030년 약 950TWh로 두 배, AI 데이터센터는 같은 기간 약 3배 증가할 전망이며, 이를 뒷받침하는 것이 GPU 간 초고속 연결·전력 전달을 다루는 전자파(RF) 공학이라는 분석이다. 브로드컴은 51.2Tb/s급 공동패키지광학(CPO) 스위치로 광모듈 대비 전력소비 70% 이상 절감을 발표했고, 엔비디아는 1MW급 서버랙 지원을 위해 기존 54V 직류 전력구조를 800V로 전환하는 방안을 추진 중이다. TSMC의 CoWoS 등 2.5차원 패키징에서도 신호·전력 무결성이 AI 반도체 경쟁력의 핵심 요소로 부상하고 있다는 내용이다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.

LG가 구광모 회장-젠슨 황 엔비디아 CEO 회동을 계기로 기존 냉각장비(칠러·CDU) 공급 중심이던 AI데이터센터 사업을 LG전자 냉각기술+LG에너지솔루션 배터리+LG CNS·LG유플러스 설계운영+LS 전력솔루션을 결합한 'AI팩토리' 풀스택 패키지 공급으로 확대한다. 내년 상반기 엔비디아 차세대 플랫폼 '베라 루빈' 기반 레퍼런스 사이트를 구축하고, 2028년 상반기 충남 천안에 80㎿ 규모로 확장해 자체 로봇 파운데이션 모델 학습에 활용할 계획이다. 검증된 솔루션은 글로벌 빅테크에 패키지로 제안하며, 로보틱스 사업도 미국 세탁기 생산라인 로봇 투입에 이어 내년 1분기 엔비디아 '아이작 그루트' 기반 이족보행 휴머노이드 공개로 확장한다.

델오로그룹은 AI 인프라 중심이 학습에서 추론·에이전틱 AI로 이동하며 CPU·스토리지를 연결하는 '프론트엔드' 데이터센터 네트워크 시장이 연평균 약 40% 성장하고, 프론트엔드 스위치 매출 증가분의 50% 이상을 AI 수요가 차지할 것으로 전망했다. 기존 GPU 10대당 CPU 1대 비율이 추론 환경에서는 1대 1까지 좁혀지고 있으며, KV 캐시 스토리지 확산도 새로운 네트워크 수요를 만들고 있다. 수혜 기업으로 액톤·아리스타·셀레스티카·시스코·HPE·주니퍼·H3C·화웨이·엔비디아 등이 꼽혔다.

AI데이터센터·해저케이블 수요 급증으로 광섬유 가격지수가 2024년 3월 78.6에서 2026년 3월 263.0으로 급등했지만, 제조원가 60~70%를 차지하는 핵심 소재 '프리폼'을 자체 생산하는 국내 기업은 대한광통신 1곳뿐이며 그마저 범용 규격에 그친다. 전 세계 프리폼 생산 가능 기업은 20개사에 불과한데 코닝·스미토모 등이 프리미엄 시장을 장악한 반면, 한국은 소부장 200대 핵심전략기술에서도 광섬유 소재가 빠져있어 수출액이 2022년 5800만달러에서 2025년 2700만달러로 반토막났다.

슈퍼마이크로·레노버·델·HPE 등 주요 서버 기업들이 AI 인프라 수요 확대로 일제히 역대급 실적을 기록했다. 슈퍼마이크로는 2026 회계연도 매출 391억 달러(전년比 78%↑), 델은 AI 서버 매출이 전년比 757% 급증한 161억 달러, 레노버는 ISG 매출이 98% 늘어난 85억 달러로 사상 최대치를 경신했다. 델은 연간 AI 서버 매출 전망을 500억 달러에서 600억 달러로 상향했고, HPE 서버 매출도 시장 예상치를 20% 웃돌았다.

가온전선은 상반기 매출 1조6330억원(+27.3%), 영업이익 640억원(+41.8%)으로 반기 역대 최대를 기록했고, AI 데이터센터·전력망 투자 확대에 힘입어 미국 빅테크 발전소에 약 500억원 규모 배전 케이블을 공급했다. LS에코에너지는 매출 6358억원(+32.8%)·영업이익 454억원(+16.5%)으로 사상 첫 연매출 1조원 돌파를 기대하며, LS마린솔루션도 매출 1482억원(+33%)에 수주잔고 약 6600억원을 확보했다. 세 자회사 모두 AI 데이터센터·신재생에너지·해저케이블 수요 증가가 실적을 견인했다.

생성형 AI와 AI 쇼핑 에이전트 확산으로 유통 경쟁의 축이 '검색 노출'에서 'AI가 상품을 정확히 이해·추천하는가'로 이동하고 있다. 아마존은 루퍼스와 알렉사를 결합한 '알렉사 포 쇼핑'과 '바이 포 미'를, 오픈AI는 에이전틱 커머스 프로토콜(ACP)을 상품 탐색까지 확장했고, 국내에서는 쿠팡이 AI 활용을 확대하고 네이버가 '쇼핑 AI 에이전트'를 출시했다. AI가 이해할 수 있는 형태로 상품 데이터(인원·조리시간·원재료·가격·배송·환불 규정 등)를 정리하지 못하는 판매자는 발견 기회를 잃을 수 있어, 온라인 판로 지원도 상품 정보 표준화·데이터 품질 개선으로 확대될 필요가 있다는 분석이다.

구글, 앤트로픽 등 美 빅테크가 EU AI법 제50조(8월 2일 시행) 대응으로 AI 생성물 표시 정책을 전환했다. 구글은 나노 바나나·옴니·리리아 등 생성 모델에서 눈에 보이는 워터마크를 사용자가 켜고 끌 수 있게 하되, 비가시 워터마크 신스아이디와 C2PA 출처 메타데이터는 유지하며 검증용 오픈소스 라이브러리 '크레덴티오'도 공개했다. 앤트로픽은 클로드 생성 텍스트에 단어 선택 패턴으로 눈에 안 보이는 통계적 워터마크를 심어 전용 API로 탐지 가능하게 하고, 이미지 등에는 C2PA 서명 메타데이터를 적용할 계획이다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 'AI 위험 경고가 반발을 부추겼다'는 투자자 개빈 베이커의 비판에 반박하며, 대중의 AI 불신은 경고 발언이 아닌 기업·정부에 대한 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 무규제 확산과 소수 기업 권력 집중 중 택일해야 한다는 프레임을 반박하며 앤트로픽이 지지한 캘리포니아 SB53(대형 AI기업에 안전 프레임워크 공개·사고 보고 의무 부과)을 근거로 들었다. 이어 트럼프 행정부의 배포 전 테스트 방식과 데미스 허사비스가 제안한 FINRA식 독립 감독기구 구상도 지지한다고 밝혔다.

앤트로픽이 8월 14일부터 프로·맥스·팀 요금제에서 클로드 코드의 자동 모드를 기본값으로 전환, 되돌릴 수 없거나 파괴적인 작업이 아니면 승인 없이 스스로 진행하도록 바꿨다. 자체 실험에서 위험 명령어 탐지율이 사람 13.6% 대비 자동 모드 89%로 나타났다고 밝혔으며, 같은 날 기업용 자체 호스팅 퍼블릭 베타와 '클로드 포 거버먼트' 베타, 관리자 분석·모델별 권한·지출 경고 기능도 함께 출시했다. 개인 개발자 도구에서 기업·공공 핵심 인프라로 영역을 넓히려는 행보다.

EU가 에코디자인 규정(ESPR)과 디지털제품여권(DPP), 수리용이성 규제를 동시에 구체화하면서 가전업체는 탄소배출량뿐 아니라 부품 분해·교체 가능성, 예비부품 공급기간, 수리설명서·소프트웨어 지원기간까지 입증해야 한다. ESPR은 기존 에너지효율 중심 규제에서 철강·알루미늄 등 중간재를 포함한 대부분 물리적 상품으로 적용범위를 확대했으며, 세탁기·식기세척기 규정은 올해, 가구·냉장냉동기기는 2028년 채택이 목표다. 지난달 가동된 DPP는 QR코드로 제품별 성능·수리 정보 접근을 요구해 판매 이후 부품·수리망·데이터를 장기간 유지해야 하는 AS 비용 부담이 커질 전망이다.

지난해 중국이 TV·냉장고·세탁기·에어컨·로봇청소기 등 5대 가전 전 품목에서 판매대수 기준 글로벌 점유율로 한국을 추월했다. TV는 중국 36.1%·한국 30.6%, 냉장고는 중국 41.7%·한국 15%(하이얼 21.6% vs 삼성+LG 14.7%)이며 에어컨(중국 64.5% vs 한국 6%)·로봇청소기는 격차가 더 크다. 국내 가전 생산액은 3년 새 19조원에서 16조5000억원으로, 수출액도 8.8% 감소해 KEA는 AI 프리미엄 가전에 대한 세액공제 등 제조경쟁력 강화 대책을 제안했다.

EU가 지난달 디지털제품여권(DPP) 등록부를 가동해 세탁기·식기세척기·냉장고·스마트폰 등에 소재 구성, 탄소발자국, 수리·재활용 정보를 QR코드로 연결하도록 의무화했고, 이달부터 독일 등 회원국에서 법정 보증기간 이후에도 제조사가 수리용 부품·공구·소프트웨어 지원을 제공해야 하는 수리권 지침 시행에 들어갔다. 내년 1월부터 의류건조기는 에너지라벨에 수리용이성 등급 표시가 의무화되며, 미국 소비자단체(PIRG) 평가에서 애플 D-, 삼성전자 D등급을 받아 등급 미달 제품은 EU 시장 진입이 제한될 수 있다. 한국 수출기업은 공급망 데이터 체계와 예비부품·A/S망을 새로 구축하거나 수익성 낮은 제품·물량을 줄여야 하는 부담을 안게 됐다.

에듀테크기업 슈퍼휴먼이 미국 대학생 2000명을 설문한 결과 69%가 AI로 취업이 어려워질 것이라 답했고, 22%는 일자리 불안으로 이미 전공을 바꿨다고 응답했다. 오픈AI 교육담당 부사장은 향후 기업이 비판적 사고·AI 활용력·리더십 등 범용 역량을 중시할 것이라 밝혔고, 아메리칸대 등은 AI를 비판적으로 활용하는 법을 커리큘럼에 반영하고 있다.

코펜하겐 IT대가 미국·영국 참가자 약 900명을 대상으로 8000여 개 동영상 정보 탐색 실험을 진행한 결과, AI 활용 시 생산성은 3~35% 향상됐지만 AI가 기만적 정보를 제공할 때 검색 정확도는 최대 32% 하락했다. 그럼에도 참가자들의 답변 확신도는 낮아지지 않았고, 긴 영상 시청자의 51.3%는 원본 대조 없이 AI의 오답을 그대로 제출했으며 회차가 진행될수록 AI 의존도가 15% 이상 증가했다. 연구진은 이를 '확신의 역설'로 규정하며 AI 시스템 설계 시 신뢰와 비판적 사고의 균형이 필요하다고 강조했다.

올해 상반기 태양광이 세계 전력 생산의 10%를 처음 돌파했으며(2023년 5.6%→3년 만에 1.8배), 배터리 저장장치 설치비는 2010년 ㎾h당 2634달러에서 지난해 140달러로 95% 급락했다. 이에 힘입어 세계 신규 배터리 설치량이 올해 459GWh(전년比 50%↑)로 전망되며, 캘리포니아·칠레·불가리아 등에서는 이미 저녁 전력수요의 10~25%를 태양광+배터리로 충당하는 '24시간 태양광' 사례가 현실화하고 있다.

FT가 아마존·MS·구글·메타의 미국 데이터센터 60곳을 조사한 결과, 완전 가동 시 연간 이산화탄소 배출량이 1억150만 톤으로 미국 전력부문 전체 배출량의 약 7%, 대형 석탄발전소 27기 또는 승용차 2400만대 1년 운행분과 맞먹는 것으로 나타났다. 조사 대상 데이터센터에 전력을 공급하는 유틸리티 업체의 75%가 신규 가스 발전 설비를 계획·착공 중이며 17%는 그 목적이 오직 하이퍼스케일 데이터센터 지원임을 명시했고, 퇴출 예정이던 노후 석탄발전소 가동 중단도 잇따라 연기되고 있다. 실제 아마존 16%, MS 25%, 알파벳 18%씩 배출량이 늘어 빅테크의 친환경 투자 홍보와 달리 AI 붐이 탄소 감축 노력을 무력화하고 있다는 지적이다.

SEC 2분기 공시에서 엔비디아가 209억8000만달러(1억2280만주) 규모의 스페이스X 지분을 처음 공개했다. 이는 xAI에 투자한 SPV가 xAI-스페이스X 합병 과정에서 전환된 것이며, 엔비디아가 보유한 인텔 지분 가치도 95억달러에서 299억9000만달러로 3배 급등해 두 종목이 엔비디아 공시 포트폴리오의 약 80%를 차지했다. 알파벳은 2015년 9억달러 초기 투자한 스페이스X 지분이 IPO 후 940억달러로 평가돼 100배 이상 차익을 냈고, 하버드대 기금도 22억달러 규모 지분을 보유한 것으로 확인됐다.

블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

앤트로픽이 IPO 밸류에이션 산정 근거로 2028년 매출 1900억~2000억 달러 전망치를 투자자들에게 제시한 것으로 알려졌다. 이는 현재 매출 대비 급격한 성장을 전제로 한 수치로, 최근 논의되는 3500억 달러대 기업가치 산정의 핵심 변수가 되고 있다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

AI 데이터센터 확장을 위한 토지 매입을 둘러싸고 미국 농촌 지역사회가 극심하게 갈라지고 있다. WSJ에 따르면 켄터키주 메이즈빌에서는 메타로 추정되는 빅테크가 2.2GW 규모 데이터센터 부지 확보를 위해 시세의 약 10배에 달하는 보상금을 제시했으나, 일부 주민은 이를 거절하고 터전을 지키는 반면 다른 주민들은 지역경제 붕괴를 우려해 자기 땅을 사달라고 공개 호소하는 등 반응이 극명하게 갈린다.

미국 최대 전력시장 PJM의 예비력 산정 모델(Reserve Requirement Study)을 6개월간 리버스엔지니어링한 결과, 모델링 오류로 2025~2027년 사이 PJM 관할 6600만 주민에게 총 120억 달러의 불필요한 요금 부담이 발생한 것으로 추정됐다. PJM의 경매 설계와 수요·공급 모델링 방식이 구조적으로 성장 저해적이며, 4만개 이상의 발전소와 자가발전(behind-the-meter) 데이터센터 전력 계약까지 추적한 결과 문제가 기존 알려진 것보다 심각하다는 분석이다. 이는 AI 데이터센터 확장에 필요한 전력 인프라 비용·공급 여력에도 직접적인 영향을 미치는 이슈다.

WSJ에 따르면 엔비디아가 오픈AI의 데이터센터 구축을 위해 최대 2500억 달러까지 보증해줄 수 있다던 기존 계획을 대폭 축소했다. AI 인프라 투자 붐 속에서 엔비디아의 재무 리스크 부담이 시장 우려만큼 크지 않을 수 있음을 시사하는 동시에, 오픈AI의 대규모 데이터센터 자금 조달 계획에 차질이 생길 가능성을 제기한다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2 라이선스의 270억 매개변수 비전 모델 Qwen 3.8 27B를 공개했다. 26.2만 토큰 문맥과 17GB 양자화 파일로 노트북 구동이 가능하며, 자체 벤치마크에서 이전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 Qwen 3.7-Plus보다도 높은 성능을 기록했다. 다만 기본 추론 강도(xhigh)가 단순 작업에도 과도하게 작동해 펠리컨 SVG 생성에 22,276토큰·21분이 걸리는 등(추론 끄면 137초) 실사용 시 강도 조절이 필요하다는 지적이 나왔다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2.0 라이선스의 270억 파라미터 비전 지원 모델 'Qwen 3.8 27B'를 공개했으며, 자체 벤치마크에서 전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 대형 모델 Qwen 3.7-Plus까지 능가하는 성능을 보였다. 다만 기본 추론 강도(reasoning_effort)가 최고 단계인 'xhigh'로 설정되어 있어 간단한 작업에도 과도하게 사고 과정을 늘리는 문제가 확인됐으며, medium·low 단계로 조정 가능하다. 128GB M5 Max 맥북프로와 NVIDIA DGX Spark에서 LM Studio 17GB Q4_K_M 양자화 빌드로 테스트가 진행됐다.

최신 AI 모델들이 사실 지식 저장을 줄이고 추론 능력에 매개변수를 집중하는 방향으로 설계되고 있다. GLM-5.2는 활성 매개변수 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%를 기록했지만, 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro조차 순수 사실 기억 벤치마크(SimpleQA)에서는 정확도 53%에 그치고 Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크 환각률이 80~82%에 달한다. 연구소들은 세부 지식을 검색·도구 호출 기반 에이전트 하네스로 이관하고 모델 자체는 추론에 집중시키는 전략을 취하고 있으며, 이는 소비자용 GPU에서도 고성능 추론 모델을 로컬 실행할 가능성을 열어준다.

GLM-5.2는 토큰당 활성 파라미터 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%, Qwen3.5는 170억 개로 91.3%를 기록해 2023년 2800억 개 규모 GPT-4보다 훨씬 적은 연산으로 더 높은 추론 성능을 낸다. 반면 사실 검색 벤치마크 SimpleQA에서는 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro도 53%에 그치고, Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크에서 환각률이 80~82%에 달해 모르는 질문에 그럴듯한 오답을 만들어낸다. 즉 최근 소형·경량 모델들의 파라미터 절감은 세계 지식을 추론 능력과 맞바꾼 의도적 트레이드오프라는 분석이다.

LittleLearner 연구는 미국 초등 K-5 교육과정으로 필터링한 880억 토큰 말뭉치만으로 0.6B·1.3B·5B 모델을 처음부터 학습시켜, 사전학습 데이터의 범위가 모델 능력의 상한을 결정하는지 검증했다. 모델 크기를 키우거나 범위 밖 데이터로 GRPO 후속훈련·문맥 내 학습을 시도해도 K-5 이후의 고급 추론 능력은 거의 생기지 않아, 스케일링과 후속훈련은 이미 학습된 능력을 끌어낼 뿐 사전학습에 없던 지식을 새로 만들어내지 못한다는 결론을 얻었다. 모델 체크포인트와 브라우저 데모는 Hugging Face에 공개됐다.

오픈AI가 코딩 에이전트 '코덱스'의 장시간 작업 성능을 대폭 개선하는 업데이트를 이번 주 진행한다. 앤드류 앰브루시노 개발자가 공개한 내부 메시지에 따르면 로딩 속도 94%, 메모리 사용량 88% 감축으로 수백 턴에 걸친 긴 대화에서도 지연 없이 복잡한 작업을 수행할 수 있게 됐다.

에이전트 평가 프레임워크 컴포지오가 지메일·깃허브·슬랙·구글 시트 등 실제 업무 도구를 쓰는 30개 다단계 작업에 클로드 코드·코덱스·오픈코드·오 마이 파이 등 4개 하네스를 적용해 딥시크-V4 플래시로 총 240회 워크플로우를 실행한 결과를 공개했다. 동일 모델임에도 구동 하네스에 따라 성과가 최대 10%포인트 차이 나, 복잡한 기업용 에이전트 환경에서는 모델 자체보다 실행 환경 설계가 성능을 좌우하는 것으로 나타났다.

에이전틱 코딩으로 코드 작성 비용이 크게 낮아졌지만 '비용이 0으로 간다'는 표현은 과장이며, 에이전트가 소비하는 토큰도 실비용이 드는 유한 자원이라 공통 플랫폼·라이브러리를 재사용해 필요한 부분만 생성하는 편이 전체 스택을 매번 새로 만드는 것보다 여전히 저렴하다는 주장이다. AI는 '검증된 프레임워크를 쓰자'와 '맞춤형으로 새로 만들면 된다'는 상반된 근거로 동시에 동원되고 있지만, 기존 구성 요소 위에 더 적은 코드를 얹는 소프트웨어 엔지니어링 기본 원리는 추상화 수준이 올라가도 변하지 않는다고 본다. 플랫폼 엔지니어링의 경제적 가치는 이제 사람의 코드 작성량 감소뿐 아니라 에이전트가 소비할 토큰과 반복 작업을 줄이는 관점으로 재해석할 수 있다는 것이 핵심 논지다.

AI 코딩 에이전트가 작성한 코드에 대한 신뢰 공백을 메우기 위해 그동안 틈새 기술로 여겨지던 정형검증(formal verification)이 재조명받고 있다. Google Trends 기준 관련 검색량이 최근 2년간 급증했고 Lean 학습 열풍, 새로운 명세 언어 등장, Signal Shot 같은 대형 애플리케이션 전체 검증 시도가 이어지는 중이며, Antithesis의 Will Wilson은 Bug Bash 2026 개막 강연에서 이 분야의 '승리'를 선언했다. 이 글은 그 흐름 속에서 정형검증에 반대했던 50년 전 고전 논문을 다시 짚어보며 반론을 제기한다.

에이전트 하네스와 LLM은 코드를 '작동하게' 만드는 문턱은 넘었지만, 인터페이스·결합부 설계처럼 디버깅·유지보수·장기 확장이 가능한 시스템을 만드는 엔지니어링 판단력은 아직 대신하지 못한다는 분석이다. LLM은 추론이 아니라 압축된 인간 지식 기반의 예측에 가깝다는 한계를 지적하며, 필요한 시점에 간결한 맥락을 주고 결정론적 검증 도구로 자연어 피드백을 돌려주는 방식이 현재로선 가장 효과적이라고 제안한다.

Anthropic이 EU 규제 준수를 위해 200토큰 초과 Claude 생성 텍스트에 워터마크를 적용하며, 이는 숨은 문자 삽입이 아니라 다음 토큰 후보를 비밀 키로 green/red로 나눠 green 후보를 더 자주 선택하게 하는 확률 조정 방식이다. Anthropic·Google은 품질·의미에 실질적 영향이 없다고 주장하지만 동의어도 뉘앙스가 다르며, Gemini의 약 2천만 건 응답 실험도 사용자 평가에서 통계적으로 유의한 차이가 없다는 것만 보여줬을 뿐 품질 저하 여부는 검증되지 않았다. 탐지·생성용 비밀 키는 제공자만 보유해 사용자가 직접 검증할 수 없고, 인간이 교정·요약·번역한 글도 AI 작성으로 오탐될 위험이 있다.

Anthropic 관계자가 개빈 뉴섬 캘리포니아 주지사와의 소셜미디어 논쟁에 대응해 AI 규제 관련 입장을 밝혔다. '규제=소수 기업·정치인에게 권력 집중'이라는 실리콘밸리식 프레임을 반박하며, 공정한 제도적 절차는 오히려 권력을 분산시킬 수 있다고 주장하고 Anthropic이 정책 제안 시 프론티어 AI 개발 속도를 늦추는 방향으로 신중하게 설계해왔다고 설명했다.

미국 30개 주가 아동·청소년 보호 위반을 이유로 메타를 상대로 최대 1조 달러 규모 손해배상을 청구한 소송의 배심 재판이 화요일 시작된다. 주 정부들은 배상금뿐 아니라 '좋아요' 표시 폐지, 무한 스크롤·자동재생 중단, 추천 알고리즘 변경, 다중 계정 금지, 스토리 등 휘발성 게시물 종료, 청소년 부모 인증 도입 등 인스타그램·페이스북의 핵심 기능 전면 개편을 요구하고 있어 패소 시 플랫폼 운영 방식이 근본적으로 바뀔 수 있다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 자신의 AI 위험성 경고가 대중의 반발을 부추겼다는 투자자 개빈 베이커의 비판에 대해 X를 통해 반박하며, 대중의 AI 불신은 CEO들의 경고 때문이 아니라 기업·정부에 대한 수십 년 누적된 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 AI 업계가 '암 치료' 같은 거창한 약속을 지키지 못한 것이 문제이며 실제 성과만이 신뢰를 회복시킬 것이라고 강조했고, 앤트로픽은 이에 따라 생물학·의학 연구를 강화 중이라고 밝혔다. 아울러 실리콘밸리 주류와 달리 AI 규제 필요성을 인정하는 앤트로픽의 입장을 재확인했다.

Anthropic가 EU 규제 준수를 위해 전 세계 모든 Claude 모델 생성 텍스트에 워터마크를 삽입하기로 했으며, 이는 보이지 않는 유니코드 문자 삽입이 아니라 추론 시 단어 선택 자체를 조작해 확률적으로 탐지 가능한 지문을 남기는 스테가노그래피 방식이다. Anthropic은 공식 문서에서 이 워터마크가 '지각 불가능'하며 텍스트의 '의미·품질·가독성을 바꾸지 않는다'고 주장했으나, 저자는 이를 글쓰기 자체를 왜곡하는 처사라고 비판한다.

코스피가 5거래일 연속 상승하며 7000선에 근접한 가운데, 외국인 투자자가 지난주 5거래일간 6조5740억원을 순매수해 지수 상승을 견인했다. 종목별로는 SK하이닉스 2조4311억원, 삼성전자 2조2802억원 순매수가 가장 많았던 반면, 개인은 같은 기간 삼성전자(3조5311억원)·SK하이닉스(2조5792억원) 등 7조846억원어치를 순매도했다.

코스피가 5거래일 연속 상승해 6977.94(전일比 2.42%↑)로 7000선에 근접했지만, 반등은 반도체 등 대형주 중심으로 코스피200 제외 지수(1.73%)·소형주(1.39%)는 상대적으로 부진해 시장 폭이 아직 좁다는 분석이 나왔다. 하나증권은 추가 상승의 관건으로 메모리 가격·HBM 출하·빅테크 AI 투자에 따른 이익전망 개선 여부와 외국인 순매수의 지속성·상승 종목 수 확산을 꼽았다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 반도체 쏠림에서 벗어난 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 우려 완화와 유가·환율 안정 속에 닛케이225(+4.74%), 대만 자취안지수(+3.58%)도 급등했고 S&P500은 사상 최고치를 경신했으며, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 '삼전닉스' 쏠림에서 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 인상 우려 완화와 유가·환율 안정이 배경으로, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했고 닛케이225(4.74%)·대만 자취안지수(3.58%)·S&P500(사상 최고치) 등 글로벌 증시도 동반 강세를 보였다. 도이체방크는 현 시장이 성장 유지·완만한 금리 인상·유가 하락이라는 '골디락스' 조합을 반영 중이라고 평가했다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

국내외 증권사 10곳의 8월 전략 분석 결과 7곳이 반도체 외 차선호 업종으로 금융을, 화장품·음식료는 각 3곳이 추천하며 성장주와 가치·방어주를 동시에 담는 '바벨 전략'이 부상하고 있다. 8월 첫째주 KRX 반도체지수는 9.64% 하락한 반면 필수소비재지수 10.32%, 은행지수 5.56%, 산업재지수 5% 상승했고, 이달 1~10일 화장품 수출액은 전년 동기 대비 92.2% 급증한 3억4100만달러를 기록했다. 다만 대다수 증권사는 반도체 비중 유지 의견을 유지하고 있다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

코스피가 5거래일 연속 상승하며 7000선에 근접한 가운데, 외국인 투자자가 지난주 5거래일간 6조5740억원을 순매수해 지수 상승을 견인했다. 종목별로는 SK하이닉스 2조4311억원, 삼성전자 2조2802억원 순매수가 가장 많았던 반면, 개인은 같은 기간 삼성전자(3조5311억원)·SK하이닉스(2조5792억원) 등 7조846억원어치를 순매도했다.

국민연금이 지난달 1일부터 이달 14일까지 리밸런싱을 재개하며 SK하이닉스를 1조5339억원어치 순매수해 매수 1위를 기록했고, SK이노베이션·S-Oil·셀트리온·NAVER·삼성바이오로직스 등도 순매수했다. 반면 SK스퀘어는 9646억원어치 팔아치워 매도 1위였고, 삼성전자(3898억원)·삼성전기(3290억원)·LG이노텍(1754억원)·현대차(1636억원) 등 대형주 위주로 순매도했다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지·인버스 ETF가 출시된 5월27일부터 7월말까지 두 달간 한국거래소와 증권사들이 거둔 관련 수수료 수익이 총 1172억6000만원(거래소 279억1100만원, 증권사 위탁매매 893억5000만원)에 달했다. 45거래일간 거래소 일평균 수수료 수입은 약 6억2000만원이며, 거래 집중일엔 하루 10억원을 넘기도 했다. 증시 변동성 확대 비판이 일자 금융당국은 지난달 31일부터 기본예탁금을 현금 3000만원으로 올리고 개인 투자한도를 총 투자액의 20%로 제한하는 등 보완책을 시행했다.

WSJ가 메타·알파벳·아마존·MS·오라클·엔비디아·브로드컴·스페이스X·AMD 등 미국 빅테크 9곳의 SEC 공시 주석을 분석한 결과, 재무제표에 잡히지 않은 지출 약정이 약 3조달러(4245조원)에 달하며 대부분 AI 인프라 투자와 관련된 것으로 나타났다. 메타는 루이지애나 데이터센터 '하이페리온'을 블루아울캐피털과 SPC를 세워 2029년부터 임차하는 방식으로 관련 부채를 대차대조표에서 제외했으며, 9개사의 미공개 임대차 지급 약정 규모만 1조2000억달러(1698조원)에 이른다. 모건스탠리는 이런 대차대조표 외 약정 증가로 투자자들의 기업 위험 평가가 어려워지고 있다고 지적했다.

AI 인프라 관련 종목들이 견조한 실적과 외국인 순매수에 힘입어 재차 상승세를 보이고 있다는 내용이나, 구체적인 종목명·수치 등 본문 내용이 제공되지 않아 세부 요약은 어렵다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

젠슨 황 엔비디아 CEO의 장녀 매디슨 황 로보틱스 제품마케팅 수석이 18일 LG전자 양재 R&D캠퍼스의 로봇 데이터팩토리를 방문해 파트너십을 논의한다. 이는 지난 13일 황 CEO와 구광모 LG 회장이 산타클라라 엔비디아 본사에서 전략적 사업협력 MOU를 맺은 직후 이뤄지는 것으로, LG전자는 엔비디아의 로보틱스 칩 젯슨 토르, 휴머노이드 파운데이션 모델 아이작 그루트, 안전시스템 헤일로스를 기반으로 내년 1분기 공개 목표의 이족보행 휴머노이드 로봇을 개발 중이다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

달러엔 환율이 미일 공동개입으로 155엔대까지 반등했으나 재차 159엔대로 밀리며 엔저 흐름이 꺾이지 않고 있다. 베선트 미 재무장관은 엔화 약세에 원화·위안화가 연동될 수밖에 없다고 언급했고, 일본은행의 9~10월 추가 금리 인상 전망이 강해졌지만 미국(3.50~3.75%)과의 큰 금리차가 엔저를 지속시키는 근본 원인으로 지목된다. 일본은행은 지난 6월 정책금리를 1%로 인상한 상태다.

일본은행이 2024년 3월 마이너스 금리·YCC를 종료했지만, GDP 2배가 넘는 정부부채로 인해 최근 국채금리 상승이 '재정 지배(Fiscal Dominance)' 우려와 맞물려 엔화 강세로 이어지지 못하고 있다. 금리를 올리면 정부 이자부담이 커지고, 국채매입을 늘려 금리를 억제하면 긴축 신뢰가 흔들려 엔화 약세·수입물가 상승이 재차 금리 상승 압력을 부르는 악순환에 빠졌다는 분석이다. 필자는 엔·원 환율이 100엔당 920~950원대로 복귀하더라도 이는 엔화 반등이 아니라 원화 약세 재개의 결과일 가능성이 크다고 전망했다.

올해 1분기 말 중소기업 대출 연체율이 2.87%로 2021년(0.70%) 대비 4배 넘게 올라 대기업 연체율(0.29%)의 약 10배에 달했다. 같은 기간 대출잔액은 24.4% 늘었지만 연체액은 9조3000억원에서 47조8000억원으로 5배 넘게 급증했으며, 이 중 81%(38조6000억원)가 대출금리가 높은 저축은행·보험·상호금융 등 비은행권에서 발생했다. 한은의 추가 기준금리 인상 가능성까지 겹치며 내수 침체에 시달리는 중소기업의 부실 위험이 더 커질 수 있다는 우려가 나온다.

1분기 금융권 전체 PF 대출 연체율이 4.65%로 전분기 대비 0.77%포인트 상승해 2016년 3분기 이후 약 10년 만에 최고치를 기록했다. 증권사 연체율이 30.43%(브리지론 46.93%)로 가장 높고, 은행도 1.32%로 9년 만에 최고 수준이며 대부분 업권에서 고정이하여신 비율도 악화됐다. 반면 부실 사업장 정리 실적은 작년 말 2조원에서 올 1분기 4000억원으로 급감했다.

더불어민주당 새 당대표에 친명계 김민석 의원이 결선투표 최종 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾고 선출됐다. 호남 경선에서 57.54%를 얻어 25%포인트 차 대승을 거두며 승기를 잡았고, '당정 일치'를 앞세워 당청 관계 안정을 바라는 표심을 얻었다. 이 대통령 지지율 40%대 하락, 세제·부동산·주식시장 대책 등 현안이 산적한 가운데 전당대회 기간 격화된 당내 분열 봉합과 내년 4월 보궐선거·2028년 총선 승리가 과제로 남았다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 국무총리를 지낸 김민석 의원이 신임 당대표로 선출됐다. 1996년 최연소 국회의원 당선 이후 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 국면에서 탈당해 18년간 정치적 부침을 겪었으며, 이번 대표직 선출로 여권 내 유력한 차기 대권 주자로 부상했다.

더불어민주당 전당대회에서 김민석 대표가 결선투표까지 가는 접전 끝에 정 후보를 누르고 당권을 차지했다. 권리당원 33%를 차지하는 호남권에서 득표율 격차를 14%p까지 벌리고 송 후보의 2순위 표심을 흡수한 것이 결정적이었으며, 당정 안정론과 이재명 대통령의 사실상 지지(명픽)가 승리 배경으로 꼽힌다. 집권 2년차 국정 뒷받침을 내세운 김 대표 체제 출범으로 여당 내 이재명 대통령의 영향력이 더욱 커질 전망이다.

김민석이 17일 대전 컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당 대표로 선출됐다. 그는 당면한 위기를 '내우외환 풍파'로 규정하며 신임 지도부와 함께 이를 돌파하겠다는 취임 각오를 밝혔다.

더불어민주당 정기 전국당원대회에서 김민석 전 총리가 신임 당대표로 당선됐다. 당선 직후 그는 당청 관계를 '대통령과 정부를 지원하는 협력의 창조적 수평관계'로 규정했다.

김민석 전 국무총리가 더불어민주당 전당대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 4선 의원인 김 대표는 이재명 정부 초대 총리를 지낸 뒤 당권까지 잡으며 여권 유력 대권주자로 부상했으며, 정청래 후보와의 경선에서 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 당시 탈당 이력이 공방 소재로 부각된 바 있다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 총리를 지낸 김민석 후보가 신임 당 대표로 선출되면서 당청 관계 개선 기대감이 나온다. 전임 정청래 대표 체제에서는 검찰개혁 입법, 특검 추천, 조국혁신당 합당 등을 둘러싼 노선 차이로 당청 간 엇박자가 있었고 이는 6·3 지방선거 패배 책임론과 맞물려 대통령·여당 지지율 하락으로 이어졌다는 분석이다. 김 대표는 3개월 내 정당 지지율 10%p 회복을 공언했으나, 부동산·주식시장 안정, 검사 보완수사권 폐지 후속대책, 개헌 등 민감한 정책 현안을 잡음 없이 처리하는지가 추세적 지지율 반등의 관건으로 꼽힌다.

이재명 정부 2년 차 여당 대표로 실용 노선의 김민석 의원이 선출되며 강경파 정청래 전 대표 체제에서 여야 협치 기대감이 나오지만, 반도체 클러스터 등 메가 프로젝트의 지역 소외 논란과 호남 특구 주 52시간 완화 검토, 재건축·재개발 및 부동산 세제 개편을 둘러싼 여야 이견은 여전하다. 특히 '윤석열 정권 조작기소 특검법'과 조희대 대법원장 탄핵 추진 여부가 여야 대치의 핵심 변수로 꼽힌다.

더불어민주당 새 대표에 김민석 의원이 선출됐다. 17일 대전컨벤션센터 전당대회에서 결선투표까지 간 끝에 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾었다. 최고위원은 최민희·박선원·서미화·이성윤·한민수 순으로 당선됐으며, 김 대표는 이재명 정부의 국정 동력 확보와 전당대회 기간 심화된 당내 분열 수습이라는 과제를 안게 됐다.

김민석 전 국무총리가 8월 17일 대전컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 여당 지도부 교체로 향후 당 노선과 정국 운영에 영향을 미칠 사안이다.

더불어민주당 전당대회에서 당대표 후보 중 과반 득표자가 나오지 않아, 김민석·정청래 후보가 선호투표제 방식의 결선을 통해 최종 당선자를 가리게 됐다.

KB국민·신한·하나·우리 4대 은행이 남부 폭우 피해 고객에게 긴급 생활안정자금(하나 5천만원, 신한 3천만원, KB·우리 2천만원 한도)을 대출하고, 중소기업·소상공인에는 최대 5억원 운전자금을 1.3~1.5%p 우대금리로 지원한다. 대출 만기 연장, 분할상환 유예 등 채무 조정과 함께 구호 텐트·급식 차량·생필품 등 현장 지원도 병행하며, 우리카드·우리금융캐피탈·우리금융저축은행은 카드대금·대출원리금 상환을 최장 6개월 유예하고 연체이자를 면제한다.

남부지방 극한호우로 거제·통영 등에서 피해 신고가 2천324건 접수됐고 사망 1명·부상 4명이 발생했다. 거제 누적 강수량은 891.7㎜에 달했으며, 3천582호 정전과 240세대 389명 일시대피, 항공기 4편 결항 등 피해가 이어졌다. 행안부는 중대본 1단계를 가동하고 부산·경남 등에 특별교부세 30억원을 긴급 지원하기로 했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 누적 907㎜·통영 745㎜를 기록했으며, 거제 시간당 124.5㎜·통영 97.4㎜로 두 지역 모두 기상관측 이래 1시간 강수량 신기록을 세웠다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군 165명이 대피했으며 상수관로 파손·정전·도로 유실로 대중교통 운행에도 차질이 빚어져 정부는 국가소방동원령을 발령했다.

트럼프 대통령이 대규모 한미 연합훈련이 김정은에게 "부적절하고 적대적인 신호"를 보낸다며 불만을 표하고, 헤그세스 국방장관에게 훈련 규모를 대폭 축소하라고 지시했다. 이미 예정된 훈련을 취소하기엔 늦었다고 밝혔으며, 이는 북한이 우크라이나 전쟁을 통해 새로운 전술을 학습 중이라는 양국 군 당국의 경고에도 불구하고 나온 결정이다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 김정은 북한 국무위원장과의 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 군사훈련을 '부적절하고 적대적'이라고 규정하고 국방부에 훈련 축소를 지시했다. 이번 지시는 해당 훈련이 시작되기 몇 시간 전인 월요일에 내려졌다.

트럼프 대통령이 한미 연합훈련 축소를 지시하며 김정은과 좋은 관계를 강조하고 훈련 비용을 문제 삼자, 일본 정부는 대북 억지력 약화를 우려하며 파장을 주시하고 있다. 일본 외무성은 북한의 핵·미사일 기술 고도화와 러시아와의 군사협력 심화 속에 위협 대응이 약화돼선 안 된다는 입장을 밝혔으며, 미북 대화 재개 가능성은 낮게 평가했다.

러시아 2대 국책은행 VEB의 안드레이 클레파치 수석 경제학자가 5월 동료 경제학자들 앞에서 러시아 경제가 우크라이나와의 장기 경제전에서 승리할 수 없으며 중국·미국은 물론 일부 측면에서 우크라이나에도 뒤처지고 있다고 비판한 강연이 러시아 언론에 보도된 지 며칠 만에 해임됐다. 클레파치는 2014년부터 VEB에서 해당 직책을 맡아왔다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스가 러시아가 EU 제재로 1조유로(약 1천641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상을 현재 약 3천건에서 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. EU는 역내 동결된 러시아 중앙은행 자산 약 2천100억유로, 대러 수출 54%·수입 58% 감소 등을 제재 효과로 제시했으며, 블룸버그에 따르면 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1천600여곳이 추가 제재 대상으로 검토되고 있다.

미하일로 페도로우 우크라이나 전 국방장관은 CBS 인터뷰에서 우크라이나가 자체 개발한 탄도미사일로 3∼6개월 내 러시아를 타격할 수 있다고 밝혔다. 기존에는 느린 장거리 드론과 순항미사일에 의존해 러시아 방공망에 쉽게 요격됐던 반면, 러시아는 이미 탄도미사일로 우크라이나 방공망에 큰 부담을 주고 있어 자체 탄도미사일 확보가 전황의 균형추가 될 수 있다. 페도로우와 시르스키 총사령관은 젤렌스키 대통령과의 갈등으로 지난 7월 잇따라 해임됐다.

러시아가 우크라이나 곡물 수출항인 다뉴브강 이즈마일항과 오데사항을 연일 공습했고, 우크라이나는 벨고로드 등 러시아 본토를 반격해 6명이 사망했다. 러시아는 에너지 시설 타격 여파로 아스트라한·오렌부르크 등 일부 지역에서 연료 배급제(1회 40ℓ 제한 등)를 시행 중이며, 대형 이커머스 와일드베리스는 지난달 중순 이후 물류창고 20곳이 공격받아 최대 60억 달러(약 8조5천억원) 피해가 추산된다. 9월 러시아 총선을 앞두고 양측이 내부 압박 강화를 위해 공세 수위를 높이고 있다는 분석이다.

민주콩고 에볼라 사망자가 발병 선언 3개월 만에 2천325명(누적 확진 4천945명, 치명률 47%)으로 2018~2020년 유행 사망자 수를 넘어서며 자국 역사상 최악의 사태가 됐다. WHO는 20일마다 확진자가 2배씩 늘고 있다며 2014~2016년 서아프리카 유행(사망 1만1천310명) 규모를 넘어설 수 있다고 경고했다. 유엔은 CERF에서 3천50만 달러를 추가 지원하고 인력을 파견했으나, MSF는 에볼라 대응 집중으로 홍역·콜레라·말라리아 등 다른 질병 확산 우려를 제기했다.

인도네시아 플로레스섬을 강타한 규모 7.7 강진으로 사망자가 54명, 부상자 135명으로 늘었고 이재민은 1만2천800명에 달한다. 규모 5.7 포함 995회의 여진이 이어지며 주민들이 사흘째 야외에서 노숙 중이고, 산사태로 도로가 끊겨 고립 지역에는 구호물자 지원이 닿지 않고 있다. 정부는 14일간 비상사태를 선포하고 군경 3500여명과 헬기·수송기를 투입해 275톤의 구호물자를 전달했다.

AI 서버용 고용량·고사양 MLCC 납기가 무라타·삼성전기 기준 20주 이상, 일부 삼성전기 제품은 평균 40주대까지 벌어지며 일반 제품(14~18주)과 뚜렷한 양극화가 나타났다. AI 서버가 전원 디커플링·필터링용 MLCC를 일반 서버 대비 5~13배 더 필요로 하는 수요 구조 재편이 원인으로, 신규 생산능력 확충은 2026년 4분기~2027년으로 미뤄져 단기 해소가 어렵다. 제조사들은 가격 인상과 장기 공급계약 체결을 병행 중이며, 업계는 조달 담당자의 여유 재고 확보와 장기계약 검토를 필수 과제로 꼽는다.

IEA에 따르면 전세계 데이터센터 전력 소비는 2025년 약 485TWh에서 2030년 약 950TWh로 두 배, AI 데이터센터는 같은 기간 약 3배 증가할 전망이며, 이를 뒷받침하는 것이 GPU 간 초고속 연결·전력 전달을 다루는 전자파(RF) 공학이라는 분석이다. 브로드컴은 51.2Tb/s급 공동패키지광학(CPO) 스위치로 광모듈 대비 전력소비 70% 이상 절감을 발표했고, 엔비디아는 1MW급 서버랙 지원을 위해 기존 54V 직류 전력구조를 800V로 전환하는 방안을 추진 중이다. TSMC의 CoWoS 등 2.5차원 패키징에서도 신호·전력 무결성이 AI 반도체 경쟁력의 핵심 요소로 부상하고 있다는 내용이다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.

LG가 구광모 회장-젠슨 황 엔비디아 CEO 회동을 계기로 기존 냉각장비(칠러·CDU) 공급 중심이던 AI데이터센터 사업을 LG전자 냉각기술+LG에너지솔루션 배터리+LG CNS·LG유플러스 설계운영+LS 전력솔루션을 결합한 'AI팩토리' 풀스택 패키지 공급으로 확대한다. 내년 상반기 엔비디아 차세대 플랫폼 '베라 루빈' 기반 레퍼런스 사이트를 구축하고, 2028년 상반기 충남 천안에 80㎿ 규모로 확장해 자체 로봇 파운데이션 모델 학습에 활용할 계획이다. 검증된 솔루션은 글로벌 빅테크에 패키지로 제안하며, 로보틱스 사업도 미국 세탁기 생산라인 로봇 투입에 이어 내년 1분기 엔비디아 '아이작 그루트' 기반 이족보행 휴머노이드 공개로 확장한다.

델오로그룹은 AI 인프라 중심이 학습에서 추론·에이전틱 AI로 이동하며 CPU·스토리지를 연결하는 '프론트엔드' 데이터센터 네트워크 시장이 연평균 약 40% 성장하고, 프론트엔드 스위치 매출 증가분의 50% 이상을 AI 수요가 차지할 것으로 전망했다. 기존 GPU 10대당 CPU 1대 비율이 추론 환경에서는 1대 1까지 좁혀지고 있으며, KV 캐시 스토리지 확산도 새로운 네트워크 수요를 만들고 있다. 수혜 기업으로 액톤·아리스타·셀레스티카·시스코·HPE·주니퍼·H3C·화웨이·엔비디아 등이 꼽혔다.

AI데이터센터·해저케이블 수요 급증으로 광섬유 가격지수가 2024년 3월 78.6에서 2026년 3월 263.0으로 급등했지만, 제조원가 60~70%를 차지하는 핵심 소재 '프리폼'을 자체 생산하는 국내 기업은 대한광통신 1곳뿐이며 그마저 범용 규격에 그친다. 전 세계 프리폼 생산 가능 기업은 20개사에 불과한데 코닝·스미토모 등이 프리미엄 시장을 장악한 반면, 한국은 소부장 200대 핵심전략기술에서도 광섬유 소재가 빠져있어 수출액이 2022년 5800만달러에서 2025년 2700만달러로 반토막났다.

슈퍼마이크로·레노버·델·HPE 등 주요 서버 기업들이 AI 인프라 수요 확대로 일제히 역대급 실적을 기록했다. 슈퍼마이크로는 2026 회계연도 매출 391억 달러(전년比 78%↑), 델은 AI 서버 매출이 전년比 757% 급증한 161억 달러, 레노버는 ISG 매출이 98% 늘어난 85억 달러로 사상 최대치를 경신했다. 델은 연간 AI 서버 매출 전망을 500억 달러에서 600억 달러로 상향했고, HPE 서버 매출도 시장 예상치를 20% 웃돌았다.

가온전선은 상반기 매출 1조6330억원(+27.3%), 영업이익 640억원(+41.8%)으로 반기 역대 최대를 기록했고, AI 데이터센터·전력망 투자 확대에 힘입어 미국 빅테크 발전소에 약 500억원 규모 배전 케이블을 공급했다. LS에코에너지는 매출 6358억원(+32.8%)·영업이익 454억원(+16.5%)으로 사상 첫 연매출 1조원 돌파를 기대하며, LS마린솔루션도 매출 1482억원(+33%)에 수주잔고 약 6600억원을 확보했다. 세 자회사 모두 AI 데이터센터·신재생에너지·해저케이블 수요 증가가 실적을 견인했다.

올해 상반기 태양광이 세계 전력 생산의 10%를 처음 돌파했으며(2023년 5.6%→3년 만에 1.8배), 배터리 저장장치 설치비는 2010년 ㎾h당 2634달러에서 지난해 140달러로 95% 급락했다. 이에 힘입어 세계 신규 배터리 설치량이 올해 459GWh(전년比 50%↑)로 전망되며, 캘리포니아·칠레·불가리아 등에서는 이미 저녁 전력수요의 10~25%를 태양광+배터리로 충당하는 '24시간 태양광' 사례가 현실화하고 있다.

FT가 아마존·MS·구글·메타의 미국 데이터센터 60곳을 조사한 결과, 완전 가동 시 연간 이산화탄소 배출량이 1억150만 톤으로 미국 전력부문 전체 배출량의 약 7%, 대형 석탄발전소 27기 또는 승용차 2400만대 1년 운행분과 맞먹는 것으로 나타났다. 조사 대상 데이터센터에 전력을 공급하는 유틸리티 업체의 75%가 신규 가스 발전 설비를 계획·착공 중이며 17%는 그 목적이 오직 하이퍼스케일 데이터센터 지원임을 명시했고, 퇴출 예정이던 노후 석탄발전소 가동 중단도 잇따라 연기되고 있다. 실제 아마존 16%, MS 25%, 알파벳 18%씩 배출량이 늘어 빅테크의 친환경 투자 홍보와 달리 AI 붐이 탄소 감축 노력을 무력화하고 있다는 지적이다.

구글, 앤트로픽 등 美 빅테크가 EU AI법 제50조(8월 2일 시행) 대응으로 AI 생성물 표시 정책을 전환했다. 구글은 나노 바나나·옴니·리리아 등 생성 모델에서 눈에 보이는 워터마크를 사용자가 켜고 끌 수 있게 하되, 비가시 워터마크 신스아이디와 C2PA 출처 메타데이터는 유지하며 검증용 오픈소스 라이브러리 '크레덴티오'도 공개했다. 앤트로픽은 클로드 생성 텍스트에 단어 선택 패턴으로 눈에 안 보이는 통계적 워터마크를 심어 전용 API로 탐지 가능하게 하고, 이미지 등에는 C2PA 서명 메타데이터를 적용할 계획이다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 'AI 위험 경고가 반발을 부추겼다'는 투자자 개빈 베이커의 비판에 반박하며, 대중의 AI 불신은 경고 발언이 아닌 기업·정부에 대한 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 무규제 확산과 소수 기업 권력 집중 중 택일해야 한다는 프레임을 반박하며 앤트로픽이 지지한 캘리포니아 SB53(대형 AI기업에 안전 프레임워크 공개·사고 보고 의무 부과)을 근거로 들었다. 이어 트럼프 행정부의 배포 전 테스트 방식과 데미스 허사비스가 제안한 FINRA식 독립 감독기구 구상도 지지한다고 밝혔다.

앤트로픽이 8월 14일부터 프로·맥스·팀 요금제에서 클로드 코드의 자동 모드를 기본값으로 전환, 되돌릴 수 없거나 파괴적인 작업이 아니면 승인 없이 스스로 진행하도록 바꿨다. 자체 실험에서 위험 명령어 탐지율이 사람 13.6% 대비 자동 모드 89%로 나타났다고 밝혔으며, 같은 날 기업용 자체 호스팅 퍼블릭 베타와 '클로드 포 거버먼트' 베타, 관리자 분석·모델별 권한·지출 경고 기능도 함께 출시했다. 개인 개발자 도구에서 기업·공공 핵심 인프라로 영역을 넓히려는 행보다.

에듀테크기업 슈퍼휴먼이 미국 대학생 2000명을 설문한 결과 69%가 AI로 취업이 어려워질 것이라 답했고, 22%는 일자리 불안으로 이미 전공을 바꿨다고 응답했다. 오픈AI 교육담당 부사장은 향후 기업이 비판적 사고·AI 활용력·리더십 등 범용 역량을 중시할 것이라 밝혔고, 아메리칸대 등은 AI를 비판적으로 활용하는 법을 커리큘럼에 반영하고 있다.

코펜하겐 IT대가 미국·영국 참가자 약 900명을 대상으로 8000여 개 동영상 정보 탐색 실험을 진행한 결과, AI 활용 시 생산성은 3~35% 향상됐지만 AI가 기만적 정보를 제공할 때 검색 정확도는 최대 32% 하락했다. 그럼에도 참가자들의 답변 확신도는 낮아지지 않았고, 긴 영상 시청자의 51.3%는 원본 대조 없이 AI의 오답을 그대로 제출했으며 회차가 진행될수록 AI 의존도가 15% 이상 증가했다. 연구진은 이를 '확신의 역설'로 규정하며 AI 시스템 설계 시 신뢰와 비판적 사고의 균형이 필요하다고 강조했다.

EU가 에코디자인 규정(ESPR)과 디지털제품여권(DPP), 수리용이성 규제를 동시에 구체화하면서 가전업체는 탄소배출량뿐 아니라 부품 분해·교체 가능성, 예비부품 공급기간, 수리설명서·소프트웨어 지원기간까지 입증해야 한다. ESPR은 기존 에너지효율 중심 규제에서 철강·알루미늄 등 중간재를 포함한 대부분 물리적 상품으로 적용범위를 확대했으며, 세탁기·식기세척기 규정은 올해, 가구·냉장냉동기기는 2028년 채택이 목표다. 지난달 가동된 DPP는 QR코드로 제품별 성능·수리 정보 접근을 요구해 판매 이후 부품·수리망·데이터를 장기간 유지해야 하는 AS 비용 부담이 커질 전망이다.

지난해 중국이 TV·냉장고·세탁기·에어컨·로봇청소기 등 5대 가전 전 품목에서 판매대수 기준 글로벌 점유율로 한국을 추월했다. TV는 중국 36.1%·한국 30.6%, 냉장고는 중국 41.7%·한국 15%(하이얼 21.6% vs 삼성+LG 14.7%)이며 에어컨(중국 64.5% vs 한국 6%)·로봇청소기는 격차가 더 크다. 국내 가전 생산액은 3년 새 19조원에서 16조5000억원으로, 수출액도 8.8% 감소해 KEA는 AI 프리미엄 가전에 대한 세액공제 등 제조경쟁력 강화 대책을 제안했다.

EU가 지난달 디지털제품여권(DPP) 등록부를 가동해 세탁기·식기세척기·냉장고·스마트폰 등에 소재 구성, 탄소발자국, 수리·재활용 정보를 QR코드로 연결하도록 의무화했고, 이달부터 독일 등 회원국에서 법정 보증기간 이후에도 제조사가 수리용 부품·공구·소프트웨어 지원을 제공해야 하는 수리권 지침 시행에 들어갔다. 내년 1월부터 의류건조기는 에너지라벨에 수리용이성 등급 표시가 의무화되며, 미국 소비자단체(PIRG) 평가에서 애플 D-, 삼성전자 D등급을 받아 등급 미달 제품은 EU 시장 진입이 제한될 수 있다. 한국 수출기업은 공급망 데이터 체계와 예비부품·A/S망을 새로 구축하거나 수익성 낮은 제품·물량을 줄여야 하는 부담을 안게 됐다.

SK텔레콤·KT·LG유플러스가 중고가 5G·LTE 통합 요금제에 넷플릭스·유튜브 프리미엄 등 OTT와 제미나이 기반 구글 AI 구독을 기본 결합해 무료 또는 할인 제공하기 시작했다. SKT는 월 8만9000원 베스트89부터, KT는 월 6만1000원 요고61부터, LGU+는 월 10만5000원 플러스플랜105부터 적용되며 고가 요금제일수록 구글 AI 프로·제미나이 고급 기능과 대용량 클라우드까지 포함된다. 영상 소비·AI 활용 증가에 대응해 통신 3사가 요금제 경쟁력을 OTT·AI 구독 번들로 재편하는 흐름을 보여준다.

행안부가 통신 3사 PASS 앱의 모바일 신분증(주민등록증·운전면허) 확인서비스 폐지를 추진하며 정부 발급 모바일 신분증으로 일원화하려 하자, SKT·KT·LGU+가 공동으로 반대 의견을 제출했다. PASS 신분증은 660만·720만명 등 총 1380만명이 이용 중이며, 통신사는 위변조 우려에 대한 대안으로 QR 인증 캠페인을 제안했다. 행안부는 연내 개편 방향을 확정할 예정으로, 서비스 접속 감소에 따른 통신사 부가수익 타격도 배경으로 거론된다.

월드컵을 계기로 확충된 5G 인프라가 스포츠 경기장 운영·미디어 제작·팬서비스 등 통신 B2B 사업 기반으로 확장되고 있다. 미국에서만 100개 이상 시설이 공용 5G를 서비스 중이며, 2025년 주요 미식축구 경기에서 5G·와이파이 트래픽 비율이 3대 1을 기록했다. 에릭슨 조사에 따르면 방문객의 40%가 안정적 연결성에 추가 비용을 지불할 의향이 있어, 통신 품질 자체가 새로운 수익 모델로 부상하고 있다.

블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2 라이선스의 270억 매개변수 비전 모델 Qwen 3.8 27B를 공개했다. 26.2만 토큰 문맥과 17GB 양자화 파일로 노트북 구동이 가능하며, 자체 벤치마크에서 이전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 Qwen 3.7-Plus보다도 높은 성능을 기록했다. 다만 기본 추론 강도(xhigh)가 단순 작업에도 과도하게 작동해 펠리컨 SVG 생성에 22,276토큰·21분이 걸리는 등(추론 끄면 137초) 실사용 시 강도 조절이 필요하다는 지적이 나왔다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2.0 라이선스의 270억 파라미터 비전 지원 모델 'Qwen 3.8 27B'를 공개했으며, 자체 벤치마크에서 전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 대형 모델 Qwen 3.7-Plus까지 능가하는 성능을 보였다. 다만 기본 추론 강도(reasoning_effort)가 최고 단계인 'xhigh'로 설정되어 있어 간단한 작업에도 과도하게 사고 과정을 늘리는 문제가 확인됐으며, medium·low 단계로 조정 가능하다. 128GB M5 Max 맥북프로와 NVIDIA DGX Spark에서 LM Studio 17GB Q4_K_M 양자화 빌드로 테스트가 진행됐다.

최신 AI 모델들이 사실 지식 저장을 줄이고 추론 능력에 매개변수를 집중하는 방향으로 설계되고 있다. GLM-5.2는 활성 매개변수 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%를 기록했지만, 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro조차 순수 사실 기억 벤치마크(SimpleQA)에서는 정확도 53%에 그치고 Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크 환각률이 80~82%에 달한다. 연구소들은 세부 지식을 검색·도구 호출 기반 에이전트 하네스로 이관하고 모델 자체는 추론에 집중시키는 전략을 취하고 있으며, 이는 소비자용 GPU에서도 고성능 추론 모델을 로컬 실행할 가능성을 열어준다.

GLM-5.2는 토큰당 활성 파라미터 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%, Qwen3.5는 170억 개로 91.3%를 기록해 2023년 2800억 개 규모 GPT-4보다 훨씬 적은 연산으로 더 높은 추론 성능을 낸다. 반면 사실 검색 벤치마크 SimpleQA에서는 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro도 53%에 그치고, Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크에서 환각률이 80~82%에 달해 모르는 질문에 그럴듯한 오답을 만들어낸다. 즉 최근 소형·경량 모델들의 파라미터 절감은 세계 지식을 추론 능력과 맞바꾼 의도적 트레이드오프라는 분석이다.

LittleLearner 연구는 미국 초등 K-5 교육과정으로 필터링한 880억 토큰 말뭉치만으로 0.6B·1.3B·5B 모델을 처음부터 학습시켜, 사전학습 데이터의 범위가 모델 능력의 상한을 결정하는지 검증했다. 모델 크기를 키우거나 범위 밖 데이터로 GRPO 후속훈련·문맥 내 학습을 시도해도 K-5 이후의 고급 추론 능력은 거의 생기지 않아, 스케일링과 후속훈련은 이미 학습된 능력을 끌어낼 뿐 사전학습에 없던 지식을 새로 만들어내지 못한다는 결론을 얻었다. 모델 체크포인트와 브라우저 데모는 Hugging Face에 공개됐다.

AI 데이터센터 확장을 위한 토지 매입을 둘러싸고 미국 농촌 지역사회가 극심하게 갈라지고 있다. WSJ에 따르면 켄터키주 메이즈빌에서는 메타로 추정되는 빅테크가 2.2GW 규모 데이터센터 부지 확보를 위해 시세의 약 10배에 달하는 보상금을 제시했으나, 일부 주민은 이를 거절하고 터전을 지키는 반면 다른 주민들은 지역경제 붕괴를 우려해 자기 땅을 사달라고 공개 호소하는 등 반응이 극명하게 갈린다.

미국 최대 전력시장 PJM의 예비력 산정 모델(Reserve Requirement Study)을 6개월간 리버스엔지니어링한 결과, 모델링 오류로 2025~2027년 사이 PJM 관할 6600만 주민에게 총 120억 달러의 불필요한 요금 부담이 발생한 것으로 추정됐다. PJM의 경매 설계와 수요·공급 모델링 방식이 구조적으로 성장 저해적이며, 4만개 이상의 발전소와 자가발전(behind-the-meter) 데이터센터 전력 계약까지 추적한 결과 문제가 기존 알려진 것보다 심각하다는 분석이다. 이는 AI 데이터센터 확장에 필요한 전력 인프라 비용·공급 여력에도 직접적인 영향을 미치는 이슈다.

WSJ에 따르면 엔비디아가 오픈AI의 데이터센터 구축을 위해 최대 2500억 달러까지 보증해줄 수 있다던 기존 계획을 대폭 축소했다. AI 인프라 투자 붐 속에서 엔비디아의 재무 리스크 부담이 시장 우려만큼 크지 않을 수 있음을 시사하는 동시에, 오픈AI의 대규모 데이터센터 자금 조달 계획에 차질이 생길 가능성을 제기한다.

오픈AI가 코딩 에이전트 '코덱스'의 장시간 작업 성능을 대폭 개선하는 업데이트를 이번 주 진행한다. 앤드류 앰브루시노 개발자가 공개한 내부 메시지에 따르면 로딩 속도 94%, 메모리 사용량 88% 감축으로 수백 턴에 걸친 긴 대화에서도 지연 없이 복잡한 작업을 수행할 수 있게 됐다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

에이전트 평가 프레임워크 컴포지오가 지메일·깃허브·슬랙·구글 시트 등 실제 업무 도구를 쓰는 30개 다단계 작업에 클로드 코드·코덱스·오픈코드·오 마이 파이 등 4개 하네스를 적용해 딥시크-V4 플래시로 총 240회 워크플로우를 실행한 결과를 공개했다. 동일 모델임에도 구동 하네스에 따라 성과가 최대 10%포인트 차이 나, 복잡한 기업용 에이전트 환경에서는 모델 자체보다 실행 환경 설계가 성능을 좌우하는 것으로 나타났다.

Stripe의 한 Staff Engineer가 2026년 현재 사내 개발 환경을 소개하며, Anthropic·OpenAI 최신 모델과 자체 코딩 도구를 신모델 출시 며칠 내 파일럿으로 도입할 만큼 AI 도입 속도가 빠르다고 전한다. Staff급 엔지니어에게는 직접 작업보다 여러 AI 에이전트를 병렬로 조율·관리하는 능력이 새로운 핵심 역량으로 요구되며, AI 사용 비용에는 소프트 리밋과 사용량 표시 앱 등 가드레일이 있지만 필요시 한도 증액도 빠르게 승인된다.

에이전틱 코딩으로 코드 작성 비용이 크게 낮아졌지만 '비용이 0으로 간다'는 표현은 과장이며, 에이전트가 소비하는 토큰도 실비용이 드는 유한 자원이라 공통 플랫폼·라이브러리를 재사용해 필요한 부분만 생성하는 편이 전체 스택을 매번 새로 만드는 것보다 여전히 저렴하다는 주장이다. AI는 '검증된 프레임워크를 쓰자'와 '맞춤형으로 새로 만들면 된다'는 상반된 근거로 동시에 동원되고 있지만, 기존 구성 요소 위에 더 적은 코드를 얹는 소프트웨어 엔지니어링 기본 원리는 추상화 수준이 올라가도 변하지 않는다고 본다. 플랫폼 엔지니어링의 경제적 가치는 이제 사람의 코드 작성량 감소뿐 아니라 에이전트가 소비할 토큰과 반복 작업을 줄이는 관점으로 재해석할 수 있다는 것이 핵심 논지다.

AI 코딩 에이전트가 작성한 코드에 대한 신뢰 공백을 메우기 위해 그동안 틈새 기술로 여겨지던 정형검증(formal verification)이 재조명받고 있다. Google Trends 기준 관련 검색량이 최근 2년간 급증했고 Lean 학습 열풍, 새로운 명세 언어 등장, Signal Shot 같은 대형 애플리케이션 전체 검증 시도가 이어지는 중이며, Antithesis의 Will Wilson은 Bug Bash 2026 개막 강연에서 이 분야의 '승리'를 선언했다. 이 글은 그 흐름 속에서 정형검증에 반대했던 50년 전 고전 논문을 다시 짚어보며 반론을 제기한다.

에이전트 하네스와 LLM은 코드를 '작동하게' 만드는 문턱은 넘었지만, 인터페이스·결합부 설계처럼 디버깅·유지보수·장기 확장이 가능한 시스템을 만드는 엔지니어링 판단력은 아직 대신하지 못한다는 분석이다. LLM은 추론이 아니라 압축된 인간 지식 기반의 예측에 가깝다는 한계를 지적하며, 필요한 시점에 간결한 맥락을 주고 결정론적 검증 도구로 자연어 피드백을 돌려주는 방식이 현재로선 가장 효과적이라고 제안한다.

Anthropic이 EU 규제 준수를 위해 200토큰 초과 Claude 생성 텍스트에 워터마크를 적용하며, 이는 숨은 문자 삽입이 아니라 다음 토큰 후보를 비밀 키로 green/red로 나눠 green 후보를 더 자주 선택하게 하는 확률 조정 방식이다. Anthropic·Google은 품질·의미에 실질적 영향이 없다고 주장하지만 동의어도 뉘앙스가 다르며, Gemini의 약 2천만 건 응답 실험도 사용자 평가에서 통계적으로 유의한 차이가 없다는 것만 보여줬을 뿐 품질 저하 여부는 검증되지 않았다. 탐지·생성용 비밀 키는 제공자만 보유해 사용자가 직접 검증할 수 없고, 인간이 교정·요약·번역한 글도 AI 작성으로 오탐될 위험이 있다.

Anthropic 관계자가 개빈 뉴섬 캘리포니아 주지사와의 소셜미디어 논쟁에 대응해 AI 규제 관련 입장을 밝혔다. '규제=소수 기업·정치인에게 권력 집중'이라는 실리콘밸리식 프레임을 반박하며, 공정한 제도적 절차는 오히려 권력을 분산시킬 수 있다고 주장하고 Anthropic이 정책 제안 시 프론티어 AI 개발 속도를 늦추는 방향으로 신중하게 설계해왔다고 설명했다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 자신의 AI 위험성 경고가 대중의 반발을 부추겼다는 투자자 개빈 베이커의 비판에 대해 X를 통해 반박하며, 대중의 AI 불신은 CEO들의 경고 때문이 아니라 기업·정부에 대한 수십 년 누적된 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 AI 업계가 '암 치료' 같은 거창한 약속을 지키지 못한 것이 문제이며 실제 성과만이 신뢰를 회복시킬 것이라고 강조했고, 앤트로픽은 이에 따라 생물학·의학 연구를 강화 중이라고 밝혔다. 아울러 실리콘밸리 주류와 달리 AI 규제 필요성을 인정하는 앤트로픽의 입장을 재확인했다.

Anthropic가 EU 규제 준수를 위해 전 세계 모든 Claude 모델 생성 텍스트에 워터마크를 삽입하기로 했으며, 이는 보이지 않는 유니코드 문자 삽입이 아니라 추론 시 단어 선택 자체를 조작해 확률적으로 탐지 가능한 지문을 남기는 스테가노그래피 방식이다. Anthropic은 공식 문서에서 이 워터마크가 '지각 불가능'하며 텍스트의 '의미·품질·가독성을 바꾸지 않는다'고 주장했으나, 저자는 이를 글쓰기 자체를 왜곡하는 처사라고 비판한다.

코스피가 5거래일 연속 상승해 6977.94(전일比 2.42%↑)로 7000선에 근접했지만, 반등은 반도체 등 대형주 중심으로 코스피200 제외 지수(1.73%)·소형주(1.39%)는 상대적으로 부진해 시장 폭이 아직 좁다는 분석이 나왔다. 하나증권은 추가 상승의 관건으로 메모리 가격·HBM 출하·빅테크 AI 투자에 따른 이익전망 개선 여부와 외국인 순매수의 지속성·상승 종목 수 확산을 꼽았다.

국민연금이 지난달 1일부터 이달 14일까지 리밸런싱을 재개하며 SK하이닉스를 1조5339억원어치 순매수해 매수 1위를 기록했고, SK이노베이션·S-Oil·셀트리온·NAVER·삼성바이오로직스 등도 순매수했다. 반면 SK스퀘어는 9646억원어치 팔아치워 매도 1위였고, 삼성전자(3898억원)·삼성전기(3290억원)·LG이노텍(1754억원)·현대차(1636억원) 등 대형주 위주로 순매도했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 반도체 쏠림에서 벗어난 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 우려 완화와 유가·환율 안정 속에 닛케이225(+4.74%), 대만 자취안지수(+3.58%)도 급등했고 S&P500은 사상 최고치를 경신했으며, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 '삼전닉스' 쏠림에서 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 인상 우려 완화와 유가·환율 안정이 배경으로, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했고 닛케이225(4.74%)·대만 자취안지수(3.58%)·S&P500(사상 최고치) 등 글로벌 증시도 동반 강세를 보였다. 도이체방크는 현 시장이 성장 유지·완만한 금리 인상·유가 하락이라는 '골디락스' 조합을 반영 중이라고 평가했다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

국내외 증권사 10곳의 8월 전략 분석 결과 7곳이 반도체 외 차선호 업종으로 금융을, 화장품·음식료는 각 3곳이 추천하며 성장주와 가치·방어주를 동시에 담는 '바벨 전략'이 부상하고 있다. 8월 첫째주 KRX 반도체지수는 9.64% 하락한 반면 필수소비재지수 10.32%, 은행지수 5.56%, 산업재지수 5% 상승했고, 이달 1~10일 화장품 수출액은 전년 동기 대비 92.2% 급증한 3억4100만달러를 기록했다. 다만 대다수 증권사는 반도체 비중 유지 의견을 유지하고 있다.

8월 들어 코스닥지수가 20% 가까이 급등한 가운데 코스닥액티브 ETF 6개 중 코스닥150 패시브(약19%) 수익률을 웃돈 것은 TIGER 코스닥액티브(21.36%)와 TIME 코스닥액티브(20.08%) 두 개뿐이었다. TIGER는 제주반도체·ISC·브이엠 등 반도체 비중을 늘리고 현금비중을 7.61%→3.44%로 줄이는 전략을, TIME은 반도체 유지 속 비상발전설비 지엔씨에너지(비중 2.72%→4.96%, 주가 36.3%↑)와 바이오 대장주 알테오젠(비중 6.91%, 주가 6%↑) 비중을 확대하는 전략을 폈다. 지엔씨에너지는 삼성물산과 국가 AI 컴퓨팅센터 비상발전기 공급계약을 맺으며 급등했고, 알테오젠은 블랙록의 지분 확대 소식이 주가를 밀어올렸다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

매그니피센트7 등 소수 대형주 중심 상승세가 이어지며 종목을 극단적으로 압축한 초집중형 ETF가 부상하고 있다. 블랙록은 미국 시가총액 상위 20개 종목에 집중 투자하는 TOPT(아이쉐어즈 탑 20 미국 주식 ETF)를 상장했으며, 나스닥100 압축판인 QTOP도 이미 상장돼 있다. 최근 5년간 S&P500 수익률의 60% 이상이 상위 20개 종목에서 나온 만큼, 전통적 분산투자보다 소수 주도주 집중 전략이 유효하다는 분석이다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지·인버스 ETF가 출시된 5월27일부터 7월말까지 두 달간 한국거래소와 증권사들이 거둔 관련 수수료 수익이 총 1172억6000만원(거래소 279억1100만원, 증권사 위탁매매 893억5000만원)에 달했다. 45거래일간 거래소 일평균 수수료 수입은 약 6억2000만원이며, 거래 집중일엔 하루 10억원을 넘기도 했다. 증시 변동성 확대 비판이 일자 금융당국은 지난달 31일부터 기본예탁금을 현금 3000만원으로 올리고 개인 투자한도를 총 투자액의 20%로 제한하는 등 보완책을 시행했다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

WSJ가 메타·알파벳·아마존·MS·오라클·엔비디아·브로드컴·스페이스X·AMD 등 미국 빅테크 9곳의 SEC 공시 주석을 분석한 결과, 재무제표에 잡히지 않은 지출 약정이 약 3조달러(4245조원)에 달하며 대부분 AI 인프라 투자와 관련된 것으로 나타났다. 메타는 루이지애나 데이터센터 '하이페리온'을 블루아울캐피털과 SPC를 세워 2029년부터 임차하는 방식으로 관련 부채를 대차대조표에서 제외했으며, 9개사의 미공개 임대차 지급 약정 규모만 1조2000억달러(1698조원)에 이른다. 모건스탠리는 이런 대차대조표 외 약정 증가로 투자자들의 기업 위험 평가가 어려워지고 있다고 지적했다.

AI 인프라 관련 종목들이 견조한 실적과 외국인 순매수에 힘입어 재차 상승세를 보이고 있다는 내용이나, 구체적인 종목명·수치 등 본문 내용이 제공되지 않아 세부 요약은 어렵다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

젠슨 황 엔비디아 CEO의 장녀 매디슨 황 로보틱스 제품마케팅 수석이 18일 LG전자 양재 R&D캠퍼스의 로봇 데이터팩토리를 방문해 파트너십을 논의한다. 이는 지난 13일 황 CEO와 구광모 LG 회장이 산타클라라 엔비디아 본사에서 전략적 사업협력 MOU를 맺은 직후 이뤄지는 것으로, LG전자는 엔비디아의 로보틱스 칩 젯슨 토르, 휴머노이드 파운데이션 모델 아이작 그루트, 안전시스템 헤일로스를 기반으로 내년 1분기 공개 목표의 이족보행 휴머노이드 로봇을 개발 중이다.

달러엔 환율이 미일 공동개입으로 155엔대까지 반등했으나 재차 159엔대로 밀리며 엔저 흐름이 꺾이지 않고 있다. 베선트 미 재무장관은 엔화 약세에 원화·위안화가 연동될 수밖에 없다고 언급했고, 일본은행의 9~10월 추가 금리 인상 전망이 강해졌지만 미국(3.50~3.75%)과의 큰 금리차가 엔저를 지속시키는 근본 원인으로 지목된다. 일본은행은 지난 6월 정책금리를 1%로 인상한 상태다.

일본은행이 2024년 3월 마이너스 금리·YCC를 종료했지만, GDP 2배가 넘는 정부부채로 인해 최근 국채금리 상승이 '재정 지배(Fiscal Dominance)' 우려와 맞물려 엔화 강세로 이어지지 못하고 있다. 금리를 올리면 정부 이자부담이 커지고, 국채매입을 늘려 금리를 억제하면 긴축 신뢰가 흔들려 엔화 약세·수입물가 상승이 재차 금리 상승 압력을 부르는 악순환에 빠졌다는 분석이다. 필자는 엔·원 환율이 100엔당 920~950원대로 복귀하더라도 이는 엔화 반등이 아니라 원화 약세 재개의 결과일 가능성이 크다고 전망했다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

올해 1분기 말 중소기업 대출 연체율이 2.87%로 2021년(0.70%) 대비 4배 넘게 올라 대기업 연체율(0.29%)의 약 10배에 달했다. 같은 기간 대출잔액은 24.4% 늘었지만 연체액은 9조3000억원에서 47조8000억원으로 5배 넘게 급증했으며, 이 중 81%(38조6000억원)가 대출금리가 높은 저축은행·보험·상호금융 등 비은행권에서 발생했다. 한은의 추가 기준금리 인상 가능성까지 겹치며 내수 침체에 시달리는 중소기업의 부실 위험이 더 커질 수 있다는 우려가 나온다.

1분기 금융권 전체 PF 대출 연체율이 4.65%로 전분기 대비 0.77%포인트 상승해 2016년 3분기 이후 약 10년 만에 최고치를 기록했다. 증권사 연체율이 30.43%(브리지론 46.93%)로 가장 높고, 은행도 1.32%로 9년 만에 최고 수준이며 대부분 업권에서 고정이하여신 비율도 악화됐다. 반면 부실 사업장 정리 실적은 작년 말 2조원에서 올 1분기 4000억원으로 급감했다.

2026년 6월 말 기준 퇴직연금 디폴트옵션 비교공시 분석 결과, 증권사가 고위험(3년 수익률 79.28%)·중위험(51.64%)·저위험(37.74%) 전 구간에서 은행·생보·손보를 앞섰다. 한국투자증권 고위험 상품이 3년 수익률 105.07%로 유일하게 100%를 넘었고, 미래에셋증권은 중위험(58.12%)·저위험 부문에서 1위를 기록했다. 다만 증권사의 디폴트옵션 적립금은 3조5200억원으로 전체 55조8700억원의 약 6%에 그쳐 시장 영향력은 아직 제한적이다.

정부가 2026년 세제개편안에서 '생산적 금융 ISA'를 신설하며 해외지수 추종 ETF 편입을 차단하고 계좌 운용기간·한도 이월 제도에도 제약을 두기로 해, 서학개미와 청년층 투자자의 반발이 커지고 있다. 현행 ISA는 손익통산 방식으로 순이익 기준 일반형 200만원, 서민·농어민형 400만원까지 비과세이고 초과분은 9.9% 저율 분리과세(금융소득종합과세 제외)이며, 연 2000만원(최대 1억원) 납입한도에 미납분 이월도 가능해 절세 상품으로 인기를 끌어왔다.

7월 4대 은행의 지수연동예금(ELD) 판매액이 1조1009억원으로 전월 대비 41% 급증하며 올해 처음 1조원을 돌파했다. 증시 변동성 확대로 원금 보장과 추가 수익을 동시에 노리는 수요가 몰렸으며, 8월도 13일 기준 5951억원으로 두 달 연속 1조원 돌파가 예상된다. 다만 지수가 일정 이상 오르면 낮은 확정금리만 주는 '녹아웃' 조건 상품은 지난해 133개 전부 녹아웃돼 수익률 논란이 있었다.

한국은행 '2025년 자금순환'에 따르면 지난해 가계·비영리단체의 순자금운용 규모는 269조7000억원으로 전년 대비 54조2000억원 늘어난 역대 최대치를 기록했다. 예금(131조5000억원)이 여전히 최대 비중이지만, 지분증권·투자펀드 유입액이 106조2000억원으로 전년의 2.5배로 급증하고 보험·연금 준비금도 46조1000억원에서 87조1000억원으로 두 배 가까이 늘어난 반면, 채권 투자는 37조4000억원에서 4조6000억원으로 급감해 가계 자금이 예금·채권에서 주식·펀드·연금으로 이동하는 흐름이 뚜렷해졌다.

개인투자자가 이달 14일까지 KRX 금시장에서 1330억원어치를 순매수하며 5~7월 3개월 연속 순매도(각 1250억·3480억·510억원)에서 4개월 만에 매수 전환했다. 미 고용지표 부진, 각국 중앙은행 매수세, AI 투자 불확실성이 최근 금값 반등 배경으로 꼽히며 금 ETF에도 자금이 몰렸다(ACE KRX 금현물 370억원, TIGER KRX 금현물 140억원 순매수). 한국투자증권은 하반기~내년 초 미 기준금리 인하로 실질금리가 하락하면 금값이 점진적으로 상승할 여력이 있다고 전망했다.

더불어민주당 전당대회에서 김민석 대표가 결선투표까지 가는 접전 끝에 정 후보를 누르고 당권을 차지했다. 권리당원 33%를 차지하는 호남권에서 득표율 격차를 14%p까지 벌리고 송 후보의 2순위 표심을 흡수한 것이 결정적이었으며, 당정 안정론과 이재명 대통령의 사실상 지지(명픽)가 승리 배경으로 꼽힌다. 집권 2년차 국정 뒷받침을 내세운 김 대표 체제 출범으로 여당 내 이재명 대통령의 영향력이 더욱 커질 전망이다.

김민석이 17일 대전 컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당 대표로 선출됐다. 그는 당면한 위기를 '내우외환 풍파'로 규정하며 신임 지도부와 함께 이를 돌파하겠다는 취임 각오를 밝혔다.

더불어민주당 정기 전국당원대회에서 김민석 전 총리가 신임 당대표로 당선됐다. 당선 직후 그는 당청 관계를 '대통령과 정부를 지원하는 협력의 창조적 수평관계'로 규정했다.

김민석 전 국무총리가 더불어민주당 전당대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 4선 의원인 김 대표는 이재명 정부 초대 총리를 지낸 뒤 당권까지 잡으며 여권 유력 대권주자로 부상했으며, 정청래 후보와의 경선에서 2002년 노무현·정몽준 후보 단일화 당시 탈당 이력이 공방 소재로 부각된 바 있다.

더불어민주당 전당대회에서 이재명 정부 초대 총리를 지낸 김민석 후보가 신임 당 대표로 선출되면서 당청 관계 개선 기대감이 나온다. 전임 정청래 대표 체제에서는 검찰개혁 입법, 특검 추천, 조국혁신당 합당 등을 둘러싼 노선 차이로 당청 간 엇박자가 있었고 이는 6·3 지방선거 패배 책임론과 맞물려 대통령·여당 지지율 하락으로 이어졌다는 분석이다. 김 대표는 3개월 내 정당 지지율 10%p 회복을 공언했으나, 부동산·주식시장 안정, 검사 보완수사권 폐지 후속대책, 개헌 등 민감한 정책 현안을 잡음 없이 처리하는지가 추세적 지지율 반등의 관건으로 꼽힌다.

이재명 정부 2년 차 여당 대표로 실용 노선의 김민석 의원이 선출되며 강경파 정청래 전 대표 체제에서 여야 협치 기대감이 나오지만, 반도체 클러스터 등 메가 프로젝트의 지역 소외 논란과 호남 특구 주 52시간 완화 검토, 재건축·재개발 및 부동산 세제 개편을 둘러싼 여야 이견은 여전하다. 특히 '윤석열 정권 조작기소 특검법'과 조희대 대법원장 탄핵 추진 여부가 여야 대치의 핵심 변수로 꼽힌다.

더불어민주당 새 대표에 김민석 의원이 선출됐다. 17일 대전컨벤션센터 전당대회에서 결선투표까지 간 끝에 득표율 54.08%로 정청래 후보(45.92%)를 꺾었다. 최고위원은 최민희·박선원·서미화·이성윤·한민수 순으로 당선됐으며, 김 대표는 이재명 정부의 국정 동력 확보와 전당대회 기간 심화된 당내 분열 수습이라는 과제를 안게 됐다.

김민석 전 국무총리가 8월 17일 대전컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 여당 지도부 교체로 향후 당 노선과 정국 운영에 영향을 미칠 사안이다.

더불어민주당 전당대회에서 당대표 후보 중 과반 득표자가 나오지 않아, 김민석·정청래 후보가 선호투표제 방식의 결선을 통해 최종 당선자를 가리게 됐다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 김정은 북한 국무위원장과의 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 군사훈련을 '부적절하고 적대적'이라고 규정하고 국방부에 훈련 축소를 지시했다. 이번 지시는 해당 훈련이 시작되기 몇 시간 전인 월요일에 내려졌다.

트럼프 대통령이 한미 연합훈련 축소를 지시하며 김정은과 좋은 관계를 강조하고 훈련 비용을 문제 삼자, 일본 정부는 대북 억지력 약화를 우려하며 파장을 주시하고 있다. 일본 외무성은 북한의 핵·미사일 기술 고도화와 러시아와의 군사협력 심화 속에 위협 대응이 약화돼선 안 된다는 입장을 밝혔으며, 미북 대화 재개 가능성은 낮게 평가했다.

트럼프 미 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 대폭 축소를 지시했다고 밝힌 데 대해, 중국 외교부는 17일 정례 브리핑에서 한반도 평화·안정 수호와 문제의 정치적 해결이 각국 공동이익에 부합한다는 원론적 입장을 재확인했다. 트럼프는 기존 한미 연합훈련 참여 합의를 '부적절하고 적대적인 신호'라고 언급했다.

트럼프 대통령이 17일 김정은과 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 연합훈련이 북한에 적대적 신호를 준다고 주장, 훈련 규모를 대폭 축소하라고 미 국방부에 지시했다고 밝혔다. 미 국방부조차 이 발표에 놀랐다는 보도가 나오며 한미 간 사전 협의 없이 일방적으로 결정됐을 가능성이 제기된다. 이재명 대통령이 광복절 경축사에서 종전 논의를 제안한 직후 나온 메시지로, 북미 대화 재개의 동력이 될지 주목된다.

러시아 2대 국책은행 VEB의 안드레이 클레파치 수석 경제학자가 5월 동료 경제학자들 앞에서 러시아 경제가 우크라이나와의 장기 경제전에서 승리할 수 없으며 중국·미국은 물론 일부 측면에서 우크라이나에도 뒤처지고 있다고 비판한 강연이 러시아 언론에 보도된 지 며칠 만에 해임됐다. 클레파치는 2014년부터 VEB에서 해당 직책을 맡아왔다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스가 러시아가 EU 제재로 1조유로(약 1천641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상을 현재 약 3천건에서 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. EU는 역내 동결된 러시아 중앙은행 자산 약 2천100억유로, 대러 수출 54%·수입 58% 감소 등을 제재 효과로 제시했으며, 블룸버그에 따르면 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1천600여곳이 추가 제재 대상으로 검토되고 있다.

미하일로 페도로우 우크라이나 전 국방장관은 CBS 인터뷰에서 우크라이나가 자체 개발한 탄도미사일로 3∼6개월 내 러시아를 타격할 수 있다고 밝혔다. 기존에는 느린 장거리 드론과 순항미사일에 의존해 러시아 방공망에 쉽게 요격됐던 반면, 러시아는 이미 탄도미사일로 우크라이나 방공망에 큰 부담을 주고 있어 자체 탄도미사일 확보가 전황의 균형추가 될 수 있다. 페도로우와 시르스키 총사령관은 젤렌스키 대통령과의 갈등으로 지난 7월 잇따라 해임됐다.

러시아가 우크라이나 곡물 수출항인 다뉴브강 이즈마일항과 오데사항을 연일 공습했고, 우크라이나는 벨고로드 등 러시아 본토를 반격해 6명이 사망했다. 러시아는 에너지 시설 타격 여파로 아스트라한·오렌부르크 등 일부 지역에서 연료 배급제(1회 40ℓ 제한 등)를 시행 중이며, 대형 이커머스 와일드베리스는 지난달 중순 이후 물류창고 20곳이 공격받아 최대 60억 달러(약 8조5천억원) 피해가 추산된다. 9월 러시아 총선을 앞두고 양측이 내부 압박 강화를 위해 공세 수위를 높이고 있다는 분석이다.

남부지방 극한호우로 거제·통영 등에서 피해 신고가 2천324건 접수됐고 사망 1명·부상 4명이 발생했다. 거제 누적 강수량은 891.7㎜에 달했으며, 3천582호 정전과 240세대 389명 일시대피, 항공기 4편 결항 등 피해가 이어졌다. 행안부는 중대본 1단계를 가동하고 부산·경남 등에 특별교부세 30억원을 긴급 지원하기로 했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 누적 907㎜·통영 745㎜를 기록했으며, 거제 시간당 124.5㎜·통영 97.4㎜로 두 지역 모두 기상관측 이래 1시간 강수량 신기록을 세웠다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군 165명이 대피했으며 상수관로 파손·정전·도로 유실로 대중교통 운행에도 차질이 빚어져 정부는 국가소방동원령을 발령했다.

중국 대형 헤지펀드들이 2분기 13F 보고서에서 엔비디아·메타·아마존 등 미국 AI 기업 지분을 대거 축소하고 마이크론·샌디스크 등 메모리 반도체주 비중을 확대했다. 가오이자산은 엔비디아 보유주 72.4%를 매도하고 마이크론 보유량을 4배로 늘렸으며, 징린자산은 엔비디아·메타·아마존 지분을 전량 청산했다. SCMP는 이를 중국 최상위 헤지펀드들이 글로벌 AI 투자 내러티브 변화에 맞춰 포트폴리오를 재조정한 결과로 분석했다.

중국 7월 산업생산이 전년 대비 4.5% 증가해 시장 전망치 4.8%를 밑돌았고, 소매판매는 0.6% 증가한 3조9022억위안으로 전망치 1.5%를 크게 하회했다. 1~7월 부동산 개발투자는 19.2%, 인프라 투자는 3.6% 감소했으며 7월 도시 실업률은 5.2%로 전월과 같았다.

AI 서버용 고용량·고사양 MLCC 납기가 무라타·삼성전기 기준 20주 이상, 일부 삼성전기 제품은 평균 40주대까지 벌어지며 일반 제품(14~18주)과 뚜렷한 양극화가 나타났다. AI 서버가 전원 디커플링·필터링용 MLCC를 일반 서버 대비 5~13배 더 필요로 하는 수요 구조 재편이 원인으로, 신규 생산능력 확충은 2026년 4분기~2027년으로 미뤄져 단기 해소가 어렵다. 제조사들은 가격 인상과 장기 공급계약 체결을 병행 중이며, 업계는 조달 담당자의 여유 재고 확보와 장기계약 검토를 필수 과제로 꼽는다.

SFA가 반도체 물류자동화 사업을 후공정 중심에서 전공정으로 확대해 웨이퍼 이송장치(OHT) 포함 설계·제작·설치 일괄 턴키 수주를 추진한다. 상반기 SK하이닉스 HBM 라인 물류시스템 시양산과 글로벌 OSAT 범핑 라인 프로젝트 수주를 발판 삼아 해외 OSAT·중화권 메모리 업체로 고객군을 넓힐 계획이다. SFA의 상반기 반도체 매출은 979억원(전체 3796억원의 26%), 수주잔고 9875억원 중 로봇·AI·물류 부문이 6687억원(67.7%)을 차지한다.

IEA에 따르면 전세계 데이터센터 전력 소비는 2025년 약 485TWh에서 2030년 약 950TWh로 두 배, AI 데이터센터는 같은 기간 약 3배 증가할 전망이며, 이를 뒷받침하는 것이 GPU 간 초고속 연결·전력 전달을 다루는 전자파(RF) 공학이라는 분석이다. 브로드컴은 51.2Tb/s급 공동패키지광학(CPO) 스위치로 광모듈 대비 전력소비 70% 이상 절감을 발표했고, 엔비디아는 1MW급 서버랙 지원을 위해 기존 54V 직류 전력구조를 800V로 전환하는 방안을 추진 중이다. TSMC의 CoWoS 등 2.5차원 패키징에서도 신호·전력 무결성이 AI 반도체 경쟁력의 핵심 요소로 부상하고 있다는 내용이다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.

LG가 구광모 회장-젠슨 황 엔비디아 CEO 회동을 계기로 기존 냉각장비(칠러·CDU) 공급 중심이던 AI데이터센터 사업을 LG전자 냉각기술+LG에너지솔루션 배터리+LG CNS·LG유플러스 설계운영+LS 전력솔루션을 결합한 'AI팩토리' 풀스택 패키지 공급으로 확대한다. 내년 상반기 엔비디아 차세대 플랫폼 '베라 루빈' 기반 레퍼런스 사이트를 구축하고, 2028년 상반기 충남 천안에 80㎿ 규모로 확장해 자체 로봇 파운데이션 모델 학습에 활용할 계획이다. 검증된 솔루션은 글로벌 빅테크에 패키지로 제안하며, 로보틱스 사업도 미국 세탁기 생산라인 로봇 투입에 이어 내년 1분기 엔비디아 '아이작 그루트' 기반 이족보행 휴머노이드 공개로 확장한다.

델오로그룹은 AI 인프라 중심이 학습에서 추론·에이전틱 AI로 이동하며 CPU·스토리지를 연결하는 '프론트엔드' 데이터센터 네트워크 시장이 연평균 약 40% 성장하고, 프론트엔드 스위치 매출 증가분의 50% 이상을 AI 수요가 차지할 것으로 전망했다. 기존 GPU 10대당 CPU 1대 비율이 추론 환경에서는 1대 1까지 좁혀지고 있으며, KV 캐시 스토리지 확산도 새로운 네트워크 수요를 만들고 있다. 수혜 기업으로 액톤·아리스타·셀레스티카·시스코·HPE·주니퍼·H3C·화웨이·엔비디아 등이 꼽혔다.

슈퍼마이크로·레노버·델·HPE 등 주요 서버 기업들이 AI 인프라 수요 확대로 일제히 역대급 실적을 기록했다. 슈퍼마이크로는 2026 회계연도 매출 391억 달러(전년比 78%↑), 델은 AI 서버 매출이 전년比 757% 급증한 161억 달러, 레노버는 ISG 매출이 98% 늘어난 85억 달러로 사상 최대치를 경신했다. 델은 연간 AI 서버 매출 전망을 500억 달러에서 600억 달러로 상향했고, HPE 서버 매출도 시장 예상치를 20% 웃돌았다.

가온전선은 상반기 매출 1조6330억원(+27.3%), 영업이익 640억원(+41.8%)으로 반기 역대 최대를 기록했고, AI 데이터센터·전력망 투자 확대에 힘입어 미국 빅테크 발전소에 약 500억원 규모 배전 케이블을 공급했다. LS에코에너지는 매출 6358억원(+32.8%)·영업이익 454억원(+16.5%)으로 사상 첫 연매출 1조원 돌파를 기대하며, LS마린솔루션도 매출 1482억원(+33%)에 수주잔고 약 6600억원을 확보했다. 세 자회사 모두 AI 데이터센터·신재생에너지·해저케이블 수요 증가가 실적을 견인했다.

한국수출입은행이 스위스 자원기업 글렌코어에 10억달러 대출을 지원하고, 그 대가로 글렌코어는 대출 기간 국내 기업에 구리를 안정적으로 공급하기로 약정했다. 글렌코어는 칠레·페루 등지의 광산·제련설비와 60여 종 원자재 트레이딩망을 보유해 특정 지역 공급 차질 시에도 대체 조달이 가능한 자원 메이저다. AI 데이터센터·전력망 확충으로 수요가 급증한 구리의 국내 조달 기반을 강화하려는 경제안보 차원의 정책금융 조치다.

EU가 에코디자인 규정(ESPR)과 디지털제품여권(DPP), 수리용이성 규제를 동시에 구체화하면서 가전업체는 탄소배출량뿐 아니라 부품 분해·교체 가능성, 예비부품 공급기간, 수리설명서·소프트웨어 지원기간까지 입증해야 한다. ESPR은 기존 에너지효율 중심 규제에서 철강·알루미늄 등 중간재를 포함한 대부분 물리적 상품으로 적용범위를 확대했으며, 세탁기·식기세척기 규정은 올해, 가구·냉장냉동기기는 2028년 채택이 목표다. 지난달 가동된 DPP는 QR코드로 제품별 성능·수리 정보 접근을 요구해 판매 이후 부품·수리망·데이터를 장기간 유지해야 하는 AS 비용 부담이 커질 전망이다.

지난해 중국이 TV·냉장고·세탁기·에어컨·로봇청소기 등 5대 가전 전 품목에서 판매대수 기준 글로벌 점유율로 한국을 추월했다. TV는 중국 36.1%·한국 30.6%, 냉장고는 중국 41.7%·한국 15%(하이얼 21.6% vs 삼성+LG 14.7%)이며 에어컨(중국 64.5% vs 한국 6%)·로봇청소기는 격차가 더 크다. 국내 가전 생산액은 3년 새 19조원에서 16조5000억원으로, 수출액도 8.8% 감소해 KEA는 AI 프리미엄 가전에 대한 세액공제 등 제조경쟁력 강화 대책을 제안했다.

EU가 지난달 디지털제품여권(DPP) 등록부를 가동해 세탁기·식기세척기·냉장고·스마트폰 등에 소재 구성, 탄소발자국, 수리·재활용 정보를 QR코드로 연결하도록 의무화했고, 이달부터 독일 등 회원국에서 법정 보증기간 이후에도 제조사가 수리용 부품·공구·소프트웨어 지원을 제공해야 하는 수리권 지침 시행에 들어갔다. 내년 1월부터 의류건조기는 에너지라벨에 수리용이성 등급 표시가 의무화되며, 미국 소비자단체(PIRG) 평가에서 애플 D-, 삼성전자 D등급을 받아 등급 미달 제품은 EU 시장 진입이 제한될 수 있다. 한국 수출기업은 공급망 데이터 체계와 예비부품·A/S망을 새로 구축하거나 수익성 낮은 제품·물량을 줄여야 하는 부담을 안게 됐다.

AI데이터센터·해저케이블 수요 급증으로 광섬유 가격지수가 2024년 3월 78.6에서 2026년 3월 263.0으로 급등했지만, 제조원가 60~70%를 차지하는 핵심 소재 '프리폼'을 자체 생산하는 국내 기업은 대한광통신 1곳뿐이며 그마저 범용 규격에 그친다. 전 세계 프리폼 생산 가능 기업은 20개사에 불과한데 코닝·스미토모 등이 프리미엄 시장을 장악한 반면, 한국은 소부장 200대 핵심전략기술에서도 광섬유 소재가 빠져있어 수출액이 2022년 5800만달러에서 2025년 2700만달러로 반토막났다.

생성형 AI와 AI 쇼핑 에이전트 확산으로 유통 경쟁의 축이 '검색 노출'에서 'AI가 상품을 정확히 이해·추천하는가'로 이동하고 있다. 아마존은 루퍼스와 알렉사를 결합한 '알렉사 포 쇼핑'과 '바이 포 미'를, 오픈AI는 에이전틱 커머스 프로토콜(ACP)을 상품 탐색까지 확장했고, 국내에서는 쿠팡이 AI 활용을 확대하고 네이버가 '쇼핑 AI 에이전트'를 출시했다. AI가 이해할 수 있는 형태로 상품 데이터(인원·조리시간·원재료·가격·배송·환불 규정 등)를 정리하지 못하는 판매자는 발견 기회를 잃을 수 있어, 온라인 판로 지원도 상품 정보 표준화·데이터 품질 개선으로 확대될 필요가 있다는 분석이다.

구글, 앤트로픽 등 美 빅테크가 EU AI법 제50조(8월 2일 시행) 대응으로 AI 생성물 표시 정책을 전환했다. 구글은 나노 바나나·옴니·리리아 등 생성 모델에서 눈에 보이는 워터마크를 사용자가 켜고 끌 수 있게 하되, 비가시 워터마크 신스아이디와 C2PA 출처 메타데이터는 유지하며 검증용 오픈소스 라이브러리 '크레덴티오'도 공개했다. 앤트로픽은 클로드 생성 텍스트에 단어 선택 패턴으로 눈에 안 보이는 통계적 워터마크를 심어 전용 API로 탐지 가능하게 하고, 이미지 등에는 C2PA 서명 메타데이터를 적용할 계획이다.

독파모(독자 AI파운데이션모델) 2차 평가를 앞두고 참여 4개팀(LG AI연구원, SK텔레콤, 업스테이지, 모티프테크놀로지스)이 각기 다른 모델 전략을 공개했다. LG AI연구원은 기존 모델을 3배 이상 확장하는 업사이클링 방식(K-엑사원 2.0), SK텔레콤은 총 688B 중 활성 33B 파라미터의 MoE 구조 'A.X K2', 업스테이지는 전작 가중치 2.3%만 계승한 250B 모델 '솔라 오픈2', 모티프는 총 314B 중 활성 132B의 독자 아키텍처 '모티프3'을 각각 내세웠다. 4개 참여팀 중 3팀만 최종 단계로 진출하며, 2차 평가는 모델 규모보다 추론 성능과 효율성이 핵심 변수로 작용할 전망이다.

앤트로픽이 8월 14일부터 프로·맥스·팀 요금제에서 클로드 코드의 자동 모드를 기본값으로 전환, 되돌릴 수 없거나 파괴적인 작업이 아니면 승인 없이 스스로 진행하도록 바꿨다. 자체 실험에서 위험 명령어 탐지율이 사람 13.6% 대비 자동 모드 89%로 나타났다고 밝혔으며, 같은 날 기업용 자체 호스팅 퍼블릭 베타와 '클로드 포 거버먼트' 베타, 관리자 분석·모델별 권한·지출 경고 기능도 함께 출시했다. 개인 개발자 도구에서 기업·공공 핵심 인프라로 영역을 넓히려는 행보다.

사람인은 2분기 매출 352억원(전년비 11.8%↑), 영업이익 64억원(28.0%↑)을 기록했고, 원티드랩은 매출 117억원(20.6%↑), 영업이익 17억원(240%↑)을 달성했다. 사람인은 AI 자연어 검색·서류합격 코칭 등 구직자용 AI 서비스로 록인 효과를 냈고, 원티드랩은 기업 대상 AX 사업(AI 교육·에이전트 솔루션 '엔노이아')을 확대해 성장을 이끌었다. 원티드랩은 연말까지 글로벌·AX 사업 비중을 전체의 50%까지 늘릴 계획이다.

AU·AfDB·UNDP·UNECA 공동 보고서에 따르면 아프리카의 산업·인프라 투자 재원 부족액이 연 680억~1080억달러에 달하며, 전력 접근률 53%(농촌 40%·도시 86%)에 인터넷 보급률 44.4%, 고정형 광대역은 인구 100명당 3.8건에 불과해 AI·디지털 전환의 발목을 잡고 있다. 안전한 식수 접근률도 36%에 그치는 등 전력·용수·데이터센터 등 대규모 인프라 투자가 불가피해지면서 관련 기술·역량을 가진 글로벌 기업의 아프리카 시장 진출 기회가 확대될 전망이며, 보고서는 민간자본과 기후금융 유치를 핵심 과제로 제시했다.

올해 상반기 태양광이 세계 전력 생산의 10%를 처음 돌파했으며(2023년 5.6%→3년 만에 1.8배), 배터리 저장장치 설치비는 2010년 ㎾h당 2634달러에서 지난해 140달러로 95% 급락했다. 이에 힘입어 세계 신규 배터리 설치량이 올해 459GWh(전년比 50%↑)로 전망되며, 캘리포니아·칠레·불가리아 등에서는 이미 저녁 전력수요의 10~25%를 태양광+배터리로 충당하는 '24시간 태양광' 사례가 현실화하고 있다.

FT가 아마존·MS·구글·메타의 미국 데이터센터 60곳을 조사한 결과, 완전 가동 시 연간 이산화탄소 배출량이 1억150만 톤으로 미국 전력부문 전체 배출량의 약 7%, 대형 석탄발전소 27기 또는 승용차 2400만대 1년 운행분과 맞먹는 것으로 나타났다. 조사 대상 데이터센터에 전력을 공급하는 유틸리티 업체의 75%가 신규 가스 발전 설비를 계획·착공 중이며 17%는 그 목적이 오직 하이퍼스케일 데이터센터 지원임을 명시했고, 퇴출 예정이던 노후 석탄발전소 가동 중단도 잇따라 연기되고 있다. 실제 아마존 16%, MS 25%, 알파벳 18%씩 배출량이 늘어 빅테크의 친환경 투자 홍보와 달리 AI 붐이 탄소 감축 노력을 무력화하고 있다는 지적이다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 'AI 위험 경고가 반발을 부추겼다'는 투자자 개빈 베이커의 비판에 반박하며, 대중의 AI 불신은 경고 발언이 아닌 기업·정부에 대한 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 무규제 확산과 소수 기업 권력 집중 중 택일해야 한다는 프레임을 반박하며 앤트로픽이 지지한 캘리포니아 SB53(대형 AI기업에 안전 프레임워크 공개·사고 보고 의무 부과)을 근거로 들었다. 이어 트럼프 행정부의 배포 전 테스트 방식과 데미스 허사비스가 제안한 FINRA식 독립 감독기구 구상도 지지한다고 밝혔다.

에듀테크기업 슈퍼휴먼이 미국 대학생 2000명을 설문한 결과 69%가 AI로 취업이 어려워질 것이라 답했고, 22%는 일자리 불안으로 이미 전공을 바꿨다고 응답했다. 오픈AI 교육담당 부사장은 향후 기업이 비판적 사고·AI 활용력·리더십 등 범용 역량을 중시할 것이라 밝혔고, 아메리칸대 등은 AI를 비판적으로 활용하는 법을 커리큘럼에 반영하고 있다.

코펜하겐 IT대가 미국·영국 참가자 약 900명을 대상으로 8000여 개 동영상 정보 탐색 실험을 진행한 결과, AI 활용 시 생산성은 3~35% 향상됐지만 AI가 기만적 정보를 제공할 때 검색 정확도는 최대 32% 하락했다. 그럼에도 참가자들의 답변 확신도는 낮아지지 않았고, 긴 영상 시청자의 51.3%는 원본 대조 없이 AI의 오답을 그대로 제출했으며 회차가 진행될수록 AI 의존도가 15% 이상 증가했다. 연구진은 이를 '확신의 역설'로 규정하며 AI 시스템 설계 시 신뢰와 비판적 사고의 균형이 필요하다고 강조했다.

블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

앤트로픽이 IPO 밸류에이션 산정 근거로 2028년 매출 1900억~2000억 달러 전망치를 투자자들에게 제시한 것으로 알려졌다. 이는 현재 매출 대비 급격한 성장을 전제로 한 수치로, 최근 논의되는 3500억 달러대 기업가치 산정의 핵심 변수가 되고 있다.

Anthropic의 2026년 2분기 매출이 전년 동기 787만 달러 대비 14배 이상 급증한 115억 달러(잠정치)를 기록했으며, 1분기 47.3억 달러 대비로도 두 배 이상 늘었다. 조정영업이익도 흑자 전환했으며, 5월 기준 연환산 매출은 470억 달러(2025년 전체 매출 약 100억 달러)까지 치솟았다. CFO 크리슈나 라오 주도로 IPO를 위한 투자자 초기 미팅이 진행 중이며, 이르면 올가을 상장을 목표로 하고 있다.

2025년 AI 스타트업들이 소규모 팀으로 연매출경상수익(ARR) 1억 달러를 돌파하는 사례가 이어지고 있다. Lovable은 정직원 45명으로 출시 8개월 만에 ARR 1억 달러를 넘었고, Gamma는 직원 약 50명·사용자 7000만 명으로 ARR 1억 달러를 흑자로 달성하며 2억1000만 밸류에이션에 6800만 달러 시리즈B를 유치했다. Cursor 개발사 Anysphere는 출시 20개월 만인 2025년 1월 마케팅비 없이 직원 60명으로 ARR 1억 달러를 돌파했고, Bolt.new는 출시 4주 만에 400만 달러, 5개월 만에 4000만 달러 ARR을 고투마켓 인력 10명 미만으로 기록해 AI 네이티브 기업의 매출 성장 속도가 기존 소프트웨어 대비 훨씬 빠르다는 패턴을 보여준다.

미국 최대 전력시장 PJM의 예비력 산정 모델(Reserve Requirement Study)을 6개월간 리버스엔지니어링한 결과, 모델링 오류로 2025~2027년 사이 PJM 관할 6600만 주민에게 총 120억 달러의 불필요한 요금 부담이 발생한 것으로 추정됐다. PJM의 경매 설계와 수요·공급 모델링 방식이 구조적으로 성장 저해적이며, 4만개 이상의 발전소와 자가발전(behind-the-meter) 데이터센터 전력 계약까지 추적한 결과 문제가 기존 알려진 것보다 심각하다는 분석이다. 이는 AI 데이터센터 확장에 필요한 전력 인프라 비용·공급 여력에도 직접적인 영향을 미치는 이슈다.

WSJ에 따르면 엔비디아가 오픈AI의 데이터센터 구축을 위해 최대 2500억 달러까지 보증해줄 수 있다던 기존 계획을 대폭 축소했다. AI 인프라 투자 붐 속에서 엔비디아의 재무 리스크 부담이 시장 우려만큼 크지 않을 수 있음을 시사하는 동시에, 오픈AI의 대규모 데이터센터 자금 조달 계획에 차질이 생길 가능성을 제기한다.

Anthropic이 EU 규제 준수를 위해 200토큰 초과 Claude 생성 텍스트에 워터마크를 적용하며, 이는 숨은 문자 삽입이 아니라 다음 토큰 후보를 비밀 키로 green/red로 나눠 green 후보를 더 자주 선택하게 하는 확률 조정 방식이다. Anthropic·Google은 품질·의미에 실질적 영향이 없다고 주장하지만 동의어도 뉘앙스가 다르며, Gemini의 약 2천만 건 응답 실험도 사용자 평가에서 통계적으로 유의한 차이가 없다는 것만 보여줬을 뿐 품질 저하 여부는 검증되지 않았다. 탐지·생성용 비밀 키는 제공자만 보유해 사용자가 직접 검증할 수 없고, 인간이 교정·요약·번역한 글도 AI 작성으로 오탐될 위험이 있다.

Anthropic 관계자가 개빈 뉴섬 캘리포니아 주지사와의 소셜미디어 논쟁에 대응해 AI 규제 관련 입장을 밝혔다. '규제=소수 기업·정치인에게 권력 집중'이라는 실리콘밸리식 프레임을 반박하며, 공정한 제도적 절차는 오히려 권력을 분산시킬 수 있다고 주장하고 Anthropic이 정책 제안 시 프론티어 AI 개발 속도를 늦추는 방향으로 신중하게 설계해왔다고 설명했다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 자신의 AI 위험성 경고가 대중의 반발을 부추겼다는 투자자 개빈 베이커의 비판에 대해 X를 통해 반박하며, 대중의 AI 불신은 CEO들의 경고 때문이 아니라 기업·정부에 대한 수십 년 누적된 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 AI 업계가 '암 치료' 같은 거창한 약속을 지키지 못한 것이 문제이며 실제 성과만이 신뢰를 회복시킬 것이라고 강조했고, 앤트로픽은 이에 따라 생물학·의학 연구를 강화 중이라고 밝혔다. 아울러 실리콘밸리 주류와 달리 AI 규제 필요성을 인정하는 앤트로픽의 입장을 재확인했다.

Anthropic가 EU 규제 준수를 위해 전 세계 모든 Claude 모델 생성 텍스트에 워터마크를 삽입하기로 했으며, 이는 보이지 않는 유니코드 문자 삽입이 아니라 추론 시 단어 선택 자체를 조작해 확률적으로 탐지 가능한 지문을 남기는 스테가노그래피 방식이다. Anthropic은 공식 문서에서 이 워터마크가 '지각 불가능'하며 텍스트의 '의미·품질·가독성을 바꾸지 않는다'고 주장했으나, 저자는 이를 글쓰기 자체를 왜곡하는 처사라고 비판한다.

오픈AI가 코딩 에이전트 '코덱스'의 장시간 작업 성능을 대폭 개선하는 업데이트를 이번 주 진행한다. 앤드류 앰브루시노 개발자가 공개한 내부 메시지에 따르면 로딩 속도 94%, 메모리 사용량 88% 감축으로 수백 턴에 걸친 긴 대화에서도 지연 없이 복잡한 작업을 수행할 수 있게 됐다.

에이전트 평가 프레임워크 컴포지오가 지메일·깃허브·슬랙·구글 시트 등 실제 업무 도구를 쓰는 30개 다단계 작업에 클로드 코드·코덱스·오픈코드·오 마이 파이 등 4개 하네스를 적용해 딥시크-V4 플래시로 총 240회 워크플로우를 실행한 결과를 공개했다. 동일 모델임에도 구동 하네스에 따라 성과가 최대 10%포인트 차이 나, 복잡한 기업용 에이전트 환경에서는 모델 자체보다 실행 환경 설계가 성능을 좌우하는 것으로 나타났다.

Stripe의 한 Staff Engineer가 2026년 현재 사내 개발 환경을 소개하며, Anthropic·OpenAI 최신 모델과 자체 코딩 도구를 신모델 출시 며칠 내 파일럿으로 도입할 만큼 AI 도입 속도가 빠르다고 전한다. Staff급 엔지니어에게는 직접 작업보다 여러 AI 에이전트를 병렬로 조율·관리하는 능력이 새로운 핵심 역량으로 요구되며, AI 사용 비용에는 소프트 리밋과 사용량 표시 앱 등 가드레일이 있지만 필요시 한도 증액도 빠르게 승인된다.

에이전틱 코딩으로 코드 작성 비용이 크게 낮아졌지만 '비용이 0으로 간다'는 표현은 과장이며, 에이전트가 소비하는 토큰도 실비용이 드는 유한 자원이라 공통 플랫폼·라이브러리를 재사용해 필요한 부분만 생성하는 편이 전체 스택을 매번 새로 만드는 것보다 여전히 저렴하다는 주장이다. AI는 '검증된 프레임워크를 쓰자'와 '맞춤형으로 새로 만들면 된다'는 상반된 근거로 동시에 동원되고 있지만, 기존 구성 요소 위에 더 적은 코드를 얹는 소프트웨어 엔지니어링 기본 원리는 추상화 수준이 올라가도 변하지 않는다고 본다. 플랫폼 엔지니어링의 경제적 가치는 이제 사람의 코드 작성량 감소뿐 아니라 에이전트가 소비할 토큰과 반복 작업을 줄이는 관점으로 재해석할 수 있다는 것이 핵심 논지다.

에이전트 하네스와 LLM은 코드를 '작동하게' 만드는 문턱은 넘었지만, 인터페이스·결합부 설계처럼 디버깅·유지보수·장기 확장이 가능한 시스템을 만드는 엔지니어링 판단력은 아직 대신하지 못한다는 분석이다. LLM은 추론이 아니라 압축된 인간 지식 기반의 예측에 가깝다는 한계를 지적하며, 필요한 시점에 간결한 맥락을 주고 결정론적 검증 도구로 자연어 피드백을 돌려주는 방식이 현재로선 가장 효과적이라고 제안한다.

국민연금이 지난달 1일부터 이달 14일까지 리밸런싱을 재개하며 SK하이닉스를 1조5339억원어치 순매수해 매수 1위를 기록했고, SK이노베이션·S-Oil·셀트리온·NAVER·삼성바이오로직스 등도 순매수했다. 반면 SK스퀘어는 9646억원어치 팔아치워 매도 1위였고, 삼성전자(3898억원)·삼성전기(3290억원)·LG이노텍(1754억원)·현대차(1636억원) 등 대형주 위주로 순매도했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 반도체 쏠림에서 벗어난 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 우려 완화와 유가·환율 안정 속에 닛케이225(+4.74%), 대만 자취안지수(+3.58%)도 급등했고 S&P500은 사상 최고치를 경신했으며, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했다.

지난주 코스피지수가 6258.77에서 6977.94로 11.49% 급등했고, 유가증권시장 918개 종목 중 860개(93.7%)가 동반 상승하며 '삼전닉스' 쏠림에서 종목장세로 전환됐다. 미국 금리 인상 우려 완화와 유가·환율 안정이 배경으로, 원·달러 환율은 이달 1434.5원에서 1416.1원으로 하락했고 닛케이225(4.74%)·대만 자취안지수(3.58%)·S&P500(사상 최고치) 등 글로벌 증시도 동반 강세를 보였다. 도이체방크는 현 시장이 성장 유지·완만한 금리 인상·유가 하락이라는 '골디락스' 조합을 반영 중이라고 평가했다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

8월 들어 코스닥지수가 20% 가까이 급등한 가운데 코스닥액티브 ETF 6개 중 코스닥150 패시브(약19%) 수익률을 웃돈 것은 TIGER 코스닥액티브(21.36%)와 TIME 코스닥액티브(20.08%) 두 개뿐이었다. TIGER는 제주반도체·ISC·브이엠 등 반도체 비중을 늘리고 현금비중을 7.61%→3.44%로 줄이는 전략을, TIME은 반도체 유지 속 비상발전설비 지엔씨에너지(비중 2.72%→4.96%, 주가 36.3%↑)와 바이오 대장주 알테오젠(비중 6.91%, 주가 6%↑) 비중을 확대하는 전략을 폈다. 지엔씨에너지는 삼성물산과 국가 AI 컴퓨팅센터 비상발전기 공급계약을 맺으며 급등했고, 알테오젠은 블랙록의 지분 확대 소식이 주가를 밀어올렸다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

AI 인프라 관련 종목들이 견조한 실적과 외국인 순매수에 힘입어 재차 상승세를 보이고 있다는 내용이나, 구체적인 종목명·수치 등 본문 내용이 제공되지 않아 세부 요약은 어렵다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

매그니피센트7 등 소수 대형주 중심 상승세가 이어지며 종목을 극단적으로 압축한 초집중형 ETF가 부상하고 있다. 블랙록은 미국 시가총액 상위 20개 종목에 집중 투자하는 TOPT(아이쉐어즈 탑 20 미국 주식 ETF)를 상장했으며, 나스닥100 압축판인 QTOP도 이미 상장돼 있다. 최근 5년간 S&P500 수익률의 60% 이상이 상위 20개 종목에서 나온 만큼, 전통적 분산투자보다 소수 주도주 집중 전략이 유효하다는 분석이다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

젠슨 황 엔비디아 CEO의 장녀 매디슨 황 로보틱스 제품마케팅 수석이 18일 LG전자 양재 R&D캠퍼스의 로봇 데이터팩토리를 방문해 파트너십을 논의한다. 이는 지난 13일 황 CEO와 구광모 LG 회장이 산타클라라 엔비디아 본사에서 전략적 사업협력 MOU를 맺은 직후 이뤄지는 것으로, LG전자는 엔비디아의 로보틱스 칩 젯슨 토르, 휴머노이드 파운데이션 모델 아이작 그루트, 안전시스템 헤일로스를 기반으로 내년 1분기 공개 목표의 이족보행 휴머노이드 로봇을 개발 중이다.

올해 1분기 말 중소기업 대출 연체율이 2.87%로 2021년(0.70%) 대비 4배 넘게 올라 대기업 연체율(0.29%)의 약 10배에 달했다. 같은 기간 대출잔액은 24.4% 늘었지만 연체액은 9조3000억원에서 47조8000억원으로 5배 넘게 급증했으며, 이 중 81%(38조6000억원)가 대출금리가 높은 저축은행·보험·상호금융 등 비은행권에서 발생했다. 한은의 추가 기준금리 인상 가능성까지 겹치며 내수 침체에 시달리는 중소기업의 부실 위험이 더 커질 수 있다는 우려가 나온다.

1분기 금융권 전체 PF 대출 연체율이 4.65%로 전분기 대비 0.77%포인트 상승해 2016년 3분기 이후 약 10년 만에 최고치를 기록했다. 증권사 연체율이 30.43%(브리지론 46.93%)로 가장 높고, 은행도 1.32%로 9년 만에 최고 수준이며 대부분 업권에서 고정이하여신 비율도 악화됐다. 반면 부실 사업장 정리 실적은 작년 말 2조원에서 올 1분기 4000억원으로 급감했다.

달러엔 환율이 미일 공동개입으로 155엔대까지 반등했으나 재차 159엔대로 밀리며 엔저 흐름이 꺾이지 않고 있다. 베선트 미 재무장관은 엔화 약세에 원화·위안화가 연동될 수밖에 없다고 언급했고, 일본은행의 9~10월 추가 금리 인상 전망이 강해졌지만 미국(3.50~3.75%)과의 큰 금리차가 엔저를 지속시키는 근본 원인으로 지목된다. 일본은행은 지난 6월 정책금리를 1%로 인상한 상태다.

일본은행이 2024년 3월 마이너스 금리·YCC를 종료했지만, GDP 2배가 넘는 정부부채로 인해 최근 국채금리 상승이 '재정 지배(Fiscal Dominance)' 우려와 맞물려 엔화 강세로 이어지지 못하고 있다. 금리를 올리면 정부 이자부담이 커지고, 국채매입을 늘려 금리를 억제하면 긴축 신뢰가 흔들려 엔화 약세·수입물가 상승이 재차 금리 상승 압력을 부르는 악순환에 빠졌다는 분석이다. 필자는 엔·원 환율이 100엔당 920~950원대로 복귀하더라도 이는 엔화 반등이 아니라 원화 약세 재개의 결과일 가능성이 크다고 전망했다.

정부가 2026년 세제개편안에서 '생산적 금융 ISA'를 신설하며 해외지수 추종 ETF 편입을 차단하고 계좌 운용기간·한도 이월 제도에도 제약을 두기로 해, 서학개미와 청년층 투자자의 반발이 커지고 있다. 현행 ISA는 손익통산 방식으로 순이익 기준 일반형 200만원, 서민·농어민형 400만원까지 비과세이고 초과분은 9.9% 저율 분리과세(금융소득종합과세 제외)이며, 연 2000만원(최대 1억원) 납입한도에 미납분 이월도 가능해 절세 상품으로 인기를 끌어왔다.

7월 4대 은행의 지수연동예금(ELD) 판매액이 1조1009억원으로 전월 대비 41% 급증하며 올해 처음 1조원을 돌파했다. 증시 변동성 확대로 원금 보장과 추가 수익을 동시에 노리는 수요가 몰렸으며, 8월도 13일 기준 5951억원으로 두 달 연속 1조원 돌파가 예상된다. 다만 지수가 일정 이상 오르면 낮은 확정금리만 주는 '녹아웃' 조건 상품은 지난해 133개 전부 녹아웃돼 수익률 논란이 있었다.

한국은행 '2025년 자금순환'에 따르면 지난해 가계·비영리단체의 순자금운용 규모는 269조7000억원으로 전년 대비 54조2000억원 늘어난 역대 최대치를 기록했다. 예금(131조5000억원)이 여전히 최대 비중이지만, 지분증권·투자펀드 유입액이 106조2000억원으로 전년의 2.5배로 급증하고 보험·연금 준비금도 46조1000억원에서 87조1000억원으로 두 배 가까이 늘어난 반면, 채권 투자는 37조4000억원에서 4조6000억원으로 급감해 가계 자금이 예금·채권에서 주식·펀드·연금으로 이동하는 흐름이 뚜렷해졌다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 김정은 북한 국무위원장과의 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 군사훈련을 '부적절하고 적대적'이라고 규정하고 국방부에 훈련 축소를 지시했다. 이번 지시는 해당 훈련이 시작되기 몇 시간 전인 월요일에 내려졌다.

트럼프 대통령이 한미 연합훈련 축소를 지시하며 김정은과 좋은 관계를 강조하고 훈련 비용을 문제 삼자, 일본 정부는 대북 억지력 약화를 우려하며 파장을 주시하고 있다. 일본 외무성은 북한의 핵·미사일 기술 고도화와 러시아와의 군사협력 심화 속에 위협 대응이 약화돼선 안 된다는 입장을 밝혔으며, 미북 대화 재개 가능성은 낮게 평가했다.

트럼프 미 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 대폭 축소를 지시했다고 밝힌 데 대해, 중국 외교부는 17일 정례 브리핑에서 한반도 평화·안정 수호와 문제의 정치적 해결이 각국 공동이익에 부합한다는 원론적 입장을 재확인했다. 트럼프는 기존 한미 연합훈련 참여 합의를 '부적절하고 적대적인 신호'라고 언급했다.

트럼프 대통령이 17일 김정은과 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 연합훈련이 북한에 적대적 신호를 준다고 주장, 훈련 규모를 대폭 축소하라고 미 국방부에 지시했다고 밝혔다. 미 국방부조차 이 발표에 놀랐다는 보도가 나오며 한미 간 사전 협의 없이 일방적으로 결정됐을 가능성이 제기된다. 이재명 대통령이 광복절 경축사에서 종전 논의를 제안한 직후 나온 메시지로, 북미 대화 재개의 동력이 될지 주목된다.

트럼프 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 규모 대폭 축소를 지시했다고 SNS에 밝히자, 청와대는 이 메시지에 주목하며 북미대화 재개 기대를 표명하고 한미 공조 하에 구체 사항을 조율하겠다고 밝혔다. 청와대는 또 이란 비핵화 동참 요청은 거절했다고 확인하면서도, 이란 휴전·호르무즈 해협 자유통항 관련 실질적 군사 기여 방안은 미국과 협의 중이라고 전했다.

남부지방 극한호우로 거제·통영 등에서 피해 신고가 2천324건 접수됐고 사망 1명·부상 4명이 발생했다. 거제 누적 강수량은 891.7㎜에 달했으며, 3천582호 정전과 240세대 389명 일시대피, 항공기 4편 결항 등 피해가 이어졌다. 행안부는 중대본 1단계를 가동하고 부산·경남 등에 특별교부세 30억원을 긴급 지원하기로 했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 누적 907㎜·통영 745㎜를 기록했으며, 거제 시간당 124.5㎜·통영 97.4㎜로 두 지역 모두 기상관측 이래 1시간 강수량 신기록을 세웠다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군 165명이 대피했으며 상수관로 파손·정전·도로 유실로 대중교통 운행에도 차질이 빚어져 정부는 국가소방동원령을 발령했다.

광복절 연휴 마지막 날 경남 거제에 하루 577.4㎜(전국 역대 3위, 태풍 루사 이후 최다) 폭우가 쏟아져 산사태로 1명이 사망하고 4명이 부상했으며, 통영도 409.7㎜로 관측 이래 최고치를 기록했다. 전국 피해 신고 838건, 부산·경남 주민 159명 대피, 거제·통영 2,030세대 정전, 교육시설 25곳 침수 등 피해가 속출했다. 남풍과 남해 고수온(27~28도)이 겹치며 거제·통영의 시간당 강수 강도는 각각 200년·100년 빈도 수준으로 분석됐다.

경상남도에 기록적 폭우가 쏟아지며 거제시에서 산사태가 발생해 아파트 1층이 매몰, 3명이 구조됐으나 1명이 사망했다. 거제시는 1시간 동안 124.5mm(1972년 관측 이래 최고치), 일요일부터 월요일 사이 400mm 이상의 비가 내려 도로 침수·버스 운행 중단·쓰레기 수거 중단 등 피해가 이어졌다. 이달 동아시아·동남아 전역에 연쇄 태풍으로 인한 폭우가 중국·일본·필리핀에도 광범위한 홍수와 산사태를 일으켰으며, 전문가들은 강한 엘니뇨 영향으로 올해 태풍철이 예년보다 강력할 것으로 전망했다.

EU 외교안보 고위대표 카야 칼라스가 러시아가 EU 제재로 1조유로(약 1천641조원) 이상의 경제적 타격을 입었다고 밝히며, 올가을 역대 최대 규모의 추가 제재안을 제안해 제재 대상을 현재 약 3천건에서 3분의 1 늘리겠다고 예고했다. EU는 역내 동결된 러시아 중앙은행 자산 약 2천100억유로, 대러 수출 54%·수입 58% 감소 등을 제재 효과로 제시했으며, 블룸버그에 따르면 연매출 합계 200억달러 규모의 기업 1천600여곳이 추가 제재 대상으로 검토되고 있다.

미하일로 페도로우 우크라이나 전 국방장관은 CBS 인터뷰에서 우크라이나가 자체 개발한 탄도미사일로 3∼6개월 내 러시아를 타격할 수 있다고 밝혔다. 기존에는 느린 장거리 드론과 순항미사일에 의존해 러시아 방공망에 쉽게 요격됐던 반면, 러시아는 이미 탄도미사일로 우크라이나 방공망에 큰 부담을 주고 있어 자체 탄도미사일 확보가 전황의 균형추가 될 수 있다. 페도로우와 시르스키 총사령관은 젤렌스키 대통령과의 갈등으로 지난 7월 잇따라 해임됐다.

러시아가 우크라이나 곡물 수출항인 다뉴브강 이즈마일항과 오데사항을 연일 공습했고, 우크라이나는 벨고로드 등 러시아 본토를 반격해 6명이 사망했다. 러시아는 에너지 시설 타격 여파로 아스트라한·오렌부르크 등 일부 지역에서 연료 배급제(1회 40ℓ 제한 등)를 시행 중이며, 대형 이커머스 와일드베리스는 지난달 중순 이후 물류창고 20곳이 공격받아 최대 60억 달러(약 8조5천억원) 피해가 추산된다. 9월 러시아 총선을 앞두고 양측이 내부 압박 강화를 위해 공세 수위를 높이고 있다는 분석이다.

민주콩고 에볼라 사망자가 발병 선언 3개월 만에 2천325명(누적 확진 4천945명, 치명률 47%)으로 2018~2020년 유행 사망자 수를 넘어서며 자국 역사상 최악의 사태가 됐다. WHO는 20일마다 확진자가 2배씩 늘고 있다며 2014~2016년 서아프리카 유행(사망 1만1천310명) 규모를 넘어설 수 있다고 경고했다. 유엔은 CERF에서 3천50만 달러를 추가 지원하고 인력을 파견했으나, MSF는 에볼라 대응 집중으로 홍역·콜레라·말라리아 등 다른 질병 확산 우려를 제기했다.

콩고민주공화국(DR콩고)에서 지난 5월 15일 선언된 에볼라 발병으로 누적 사망자가 2,325명에 달해 2018~2020년 발병 당시 사망자 수를 넘어서며 역대 최악의 발병이 됐다. 확진자는 4,945명(24시간 내 101명 포함)이며 26개 주 중 6개 주로 확산됐고, 2014~2016년 서아프리카 발병이 사망자 1,000명에 이르기까지 약 5개월 걸린 반면 이번엔 3개월도 안 돼 2,000명을 넘어서는 등 전파 속도가 이례적으로 빠르다. 현재 원인 바이러스종(분디부교)에 대한 승인된 백신은 없으며 아스트라제네카 코로나19 백신 기술 기반을 포함해 여러 백신이 개발 중이다.

김민석 전 국무총리가 8월 17일 대전컨벤션센터에서 열린 더불어민주당 정기 전국당원대회에서 신임 당대표로 선출됐다. 여당 지도부 교체로 향후 당 노선과 정국 운영에 영향을 미칠 사안이다.

더불어민주당 전당대회에서 당대표 후보 중 과반 득표자가 나오지 않아, 김민석·정청래 후보가 선호투표제 방식의 결선을 통해 최종 당선자를 가리게 됐다.

AI 서버용 고용량·고사양 MLCC 납기가 무라타·삼성전기 기준 20주 이상, 일부 삼성전기 제품은 평균 40주대까지 벌어지며 일반 제품(14~18주)과 뚜렷한 양극화가 나타났다. AI 서버가 전원 디커플링·필터링용 MLCC를 일반 서버 대비 5~13배 더 필요로 하는 수요 구조 재편이 원인으로, 신규 생산능력 확충은 2026년 4분기~2027년으로 미뤄져 단기 해소가 어렵다. 제조사들은 가격 인상과 장기 공급계약 체결을 병행 중이며, 업계는 조달 담당자의 여유 재고 확보와 장기계약 검토를 필수 과제로 꼽는다.

IEA에 따르면 전세계 데이터센터 전력 소비는 2025년 약 485TWh에서 2030년 약 950TWh로 두 배, AI 데이터센터는 같은 기간 약 3배 증가할 전망이며, 이를 뒷받침하는 것이 GPU 간 초고속 연결·전력 전달을 다루는 전자파(RF) 공학이라는 분석이다. 브로드컴은 51.2Tb/s급 공동패키지광학(CPO) 스위치로 광모듈 대비 전력소비 70% 이상 절감을 발표했고, 엔비디아는 1MW급 서버랙 지원을 위해 기존 54V 직류 전력구조를 800V로 전환하는 방안을 추진 중이다. TSMC의 CoWoS 등 2.5차원 패키징에서도 신호·전력 무결성이 AI 반도체 경쟁력의 핵심 요소로 부상하고 있다는 내용이다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.

LG가 구광모 회장-젠슨 황 엔비디아 CEO 회동을 계기로 기존 냉각장비(칠러·CDU) 공급 중심이던 AI데이터센터 사업을 LG전자 냉각기술+LG에너지솔루션 배터리+LG CNS·LG유플러스 설계운영+LS 전력솔루션을 결합한 'AI팩토리' 풀스택 패키지 공급으로 확대한다. 내년 상반기 엔비디아 차세대 플랫폼 '베라 루빈' 기반 레퍼런스 사이트를 구축하고, 2028년 상반기 충남 천안에 80㎿ 규모로 확장해 자체 로봇 파운데이션 모델 학습에 활용할 계획이다. 검증된 솔루션은 글로벌 빅테크에 패키지로 제안하며, 로보틱스 사업도 미국 세탁기 생산라인 로봇 투입에 이어 내년 1분기 엔비디아 '아이작 그루트' 기반 이족보행 휴머노이드 공개로 확장한다.

델오로그룹은 AI 인프라 중심이 학습에서 추론·에이전틱 AI로 이동하며 CPU·스토리지를 연결하는 '프론트엔드' 데이터센터 네트워크 시장이 연평균 약 40% 성장하고, 프론트엔드 스위치 매출 증가분의 50% 이상을 AI 수요가 차지할 것으로 전망했다. 기존 GPU 10대당 CPU 1대 비율이 추론 환경에서는 1대 1까지 좁혀지고 있으며, KV 캐시 스토리지 확산도 새로운 네트워크 수요를 만들고 있다. 수혜 기업으로 액톤·아리스타·셀레스티카·시스코·HPE·주니퍼·H3C·화웨이·엔비디아 등이 꼽혔다.

슈퍼마이크로·레노버·델·HPE 등 주요 서버 기업들이 AI 인프라 수요 확대로 일제히 역대급 실적을 기록했다. 슈퍼마이크로는 2026 회계연도 매출 391억 달러(전년比 78%↑), 델은 AI 서버 매출이 전년比 757% 급증한 161억 달러, 레노버는 ISG 매출이 98% 늘어난 85억 달러로 사상 최대치를 경신했다. 델은 연간 AI 서버 매출 전망을 500억 달러에서 600억 달러로 상향했고, HPE 서버 매출도 시장 예상치를 20% 웃돌았다.

가온전선은 상반기 매출 1조6330억원(+27.3%), 영업이익 640억원(+41.8%)으로 반기 역대 최대를 기록했고, AI 데이터센터·전력망 투자 확대에 힘입어 미국 빅테크 발전소에 약 500억원 규모 배전 케이블을 공급했다. LS에코에너지는 매출 6358억원(+32.8%)·영업이익 454억원(+16.5%)으로 사상 첫 연매출 1조원 돌파를 기대하며, LS마린솔루션도 매출 1482억원(+33%)에 수주잔고 약 6600억원을 확보했다. 세 자회사 모두 AI 데이터센터·신재생에너지·해저케이블 수요 증가가 실적을 견인했다.

한국수출입은행이 스위스 자원기업 글렌코어에 10억달러 대출을 지원하고, 그 대가로 글렌코어는 대출 기간 국내 기업에 구리를 안정적으로 공급하기로 약정했다. 글렌코어는 칠레·페루 등지의 광산·제련설비와 60여 종 원자재 트레이딩망을 보유해 특정 지역 공급 차질 시에도 대체 조달이 가능한 자원 메이저다. AI 데이터센터·전력망 확충으로 수요가 급증한 구리의 국내 조달 기반을 강화하려는 경제안보 차원의 정책금융 조치다.

EU가 에코디자인 규정(ESPR)과 디지털제품여권(DPP), 수리용이성 규제를 동시에 구체화하면서 가전업체는 탄소배출량뿐 아니라 부품 분해·교체 가능성, 예비부품 공급기간, 수리설명서·소프트웨어 지원기간까지 입증해야 한다. ESPR은 기존 에너지효율 중심 규제에서 철강·알루미늄 등 중간재를 포함한 대부분 물리적 상품으로 적용범위를 확대했으며, 세탁기·식기세척기 규정은 올해, 가구·냉장냉동기기는 2028년 채택이 목표다. 지난달 가동된 DPP는 QR코드로 제품별 성능·수리 정보 접근을 요구해 판매 이후 부품·수리망·데이터를 장기간 유지해야 하는 AS 비용 부담이 커질 전망이다.

지난해 중국이 TV·냉장고·세탁기·에어컨·로봇청소기 등 5대 가전 전 품목에서 판매대수 기준 글로벌 점유율로 한국을 추월했다. TV는 중국 36.1%·한국 30.6%, 냉장고는 중국 41.7%·한국 15%(하이얼 21.6% vs 삼성+LG 14.7%)이며 에어컨(중국 64.5% vs 한국 6%)·로봇청소기는 격차가 더 크다. 국내 가전 생산액은 3년 새 19조원에서 16조5000억원으로, 수출액도 8.8% 감소해 KEA는 AI 프리미엄 가전에 대한 세액공제 등 제조경쟁력 강화 대책을 제안했다.

EU가 지난달 디지털제품여권(DPP) 등록부를 가동해 세탁기·식기세척기·냉장고·스마트폰 등에 소재 구성, 탄소발자국, 수리·재활용 정보를 QR코드로 연결하도록 의무화했고, 이달부터 독일 등 회원국에서 법정 보증기간 이후에도 제조사가 수리용 부품·공구·소프트웨어 지원을 제공해야 하는 수리권 지침 시행에 들어갔다. 내년 1월부터 의류건조기는 에너지라벨에 수리용이성 등급 표시가 의무화되며, 미국 소비자단체(PIRG) 평가에서 애플 D-, 삼성전자 D등급을 받아 등급 미달 제품은 EU 시장 진입이 제한될 수 있다. 한국 수출기업은 공급망 데이터 체계와 예비부품·A/S망을 새로 구축하거나 수익성 낮은 제품·물량을 줄여야 하는 부담을 안게 됐다.

올해 상반기 태양광이 세계 전력 생산의 10%를 처음 돌파했으며(2023년 5.6%→3년 만에 1.8배), 배터리 저장장치 설치비는 2010년 ㎾h당 2634달러에서 지난해 140달러로 95% 급락했다. 이에 힘입어 세계 신규 배터리 설치량이 올해 459GWh(전년比 50%↑)로 전망되며, 캘리포니아·칠레·불가리아 등에서는 이미 저녁 전력수요의 10~25%를 태양광+배터리로 충당하는 '24시간 태양광' 사례가 현실화하고 있다.

FT가 아마존·MS·구글·메타의 미국 데이터센터 60곳을 조사한 결과, 완전 가동 시 연간 이산화탄소 배출량이 1억150만 톤으로 미국 전력부문 전체 배출량의 약 7%, 대형 석탄발전소 27기 또는 승용차 2400만대 1년 운행분과 맞먹는 것으로 나타났다. 조사 대상 데이터센터에 전력을 공급하는 유틸리티 업체의 75%가 신규 가스 발전 설비를 계획·착공 중이며 17%는 그 목적이 오직 하이퍼스케일 데이터센터 지원임을 명시했고, 퇴출 예정이던 노후 석탄발전소 가동 중단도 잇따라 연기되고 있다. 실제 아마존 16%, MS 25%, 알파벳 18%씩 배출량이 늘어 빅테크의 친환경 투자 홍보와 달리 AI 붐이 탄소 감축 노력을 무력화하고 있다는 지적이다.

구글이 2026년 2분기 영향공작 보고서에서 한국 정치·정당 관련 콘텐츠를 다룬 한국어 유튜브 채널 449개를 폐쇄했다고 밝혔다. 4월 22개, 5월 367개(전체의 81.7%), 6월 60개로, 정부·여당을 지지하거나 비판하는 다양한 성향의 채널이 모두 포함됐다. 중국·러시아 연계 사례와 달리 한국 채널은 배후 세력이나 운영 주체를 명시하지 않았다.

구글, 앤트로픽 등 美 빅테크가 EU AI법 제50조(8월 2일 시행) 대응으로 AI 생성물 표시 정책을 전환했다. 구글은 나노 바나나·옴니·리리아 등 생성 모델에서 눈에 보이는 워터마크를 사용자가 켜고 끌 수 있게 하되, 비가시 워터마크 신스아이디와 C2PA 출처 메타데이터는 유지하며 검증용 오픈소스 라이브러리 '크레덴티오'도 공개했다. 앤트로픽은 클로드 생성 텍스트에 단어 선택 패턴으로 눈에 안 보이는 통계적 워터마크를 심어 전용 API로 탐지 가능하게 하고, 이미지 등에는 C2PA 서명 메타데이터를 적용할 계획이다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 'AI 위험 경고가 반발을 부추겼다'는 투자자 개빈 베이커의 비판에 반박하며, 대중의 AI 불신은 경고 발언이 아닌 기업·정부에 대한 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 무규제 확산과 소수 기업 권력 집중 중 택일해야 한다는 프레임을 반박하며 앤트로픽이 지지한 캘리포니아 SB53(대형 AI기업에 안전 프레임워크 공개·사고 보고 의무 부과)을 근거로 들었다. 이어 트럼프 행정부의 배포 전 테스트 방식과 데미스 허사비스가 제안한 FINRA식 독립 감독기구 구상도 지지한다고 밝혔다.

앤트로픽이 8월 14일부터 프로·맥스·팀 요금제에서 클로드 코드의 자동 모드를 기본값으로 전환, 되돌릴 수 없거나 파괴적인 작업이 아니면 승인 없이 스스로 진행하도록 바꿨다. 자체 실험에서 위험 명령어 탐지율이 사람 13.6% 대비 자동 모드 89%로 나타났다고 밝혔으며, 같은 날 기업용 자체 호스팅 퍼블릭 베타와 '클로드 포 거버먼트' 베타, 관리자 분석·모델별 권한·지출 경고 기능도 함께 출시했다. 개인 개발자 도구에서 기업·공공 핵심 인프라로 영역을 넓히려는 행보다.

에듀테크기업 슈퍼휴먼이 미국 대학생 2000명을 설문한 결과 69%가 AI로 취업이 어려워질 것이라 답했고, 22%는 일자리 불안으로 이미 전공을 바꿨다고 응답했다. 오픈AI 교육담당 부사장은 향후 기업이 비판적 사고·AI 활용력·리더십 등 범용 역량을 중시할 것이라 밝혔고, 아메리칸대 등은 AI를 비판적으로 활용하는 법을 커리큘럼에 반영하고 있다.

코펜하겐 IT대가 미국·영국 참가자 약 900명을 대상으로 8000여 개 동영상 정보 탐색 실험을 진행한 결과, AI 활용 시 생산성은 3~35% 향상됐지만 AI가 기만적 정보를 제공할 때 검색 정확도는 최대 32% 하락했다. 그럼에도 참가자들의 답변 확신도는 낮아지지 않았고, 긴 영상 시청자의 51.3%는 원본 대조 없이 AI의 오답을 그대로 제출했으며 회차가 진행될수록 AI 의존도가 15% 이상 증가했다. 연구진은 이를 '확신의 역설'로 규정하며 AI 시스템 설계 시 신뢰와 비판적 사고의 균형이 필요하다고 강조했다.

AI데이터센터·해저케이블 수요 급증으로 광섬유 가격지수가 2024년 3월 78.6에서 2026년 3월 263.0으로 급등했지만, 제조원가 60~70%를 차지하는 핵심 소재 '프리폼'을 자체 생산하는 국내 기업은 대한광통신 1곳뿐이며 그마저 범용 규격에 그친다. 전 세계 프리폼 생산 가능 기업은 20개사에 불과한데 코닝·스미토모 등이 프리미엄 시장을 장악한 반면, 한국은 소부장 200대 핵심전략기술에서도 광섬유 소재가 빠져있어 수출액이 2022년 5800만달러에서 2025년 2700만달러로 반토막났다.

독파모(독자 AI파운데이션모델) 2차 평가를 앞두고 참여 4개팀(LG AI연구원, SK텔레콤, 업스테이지, 모티프테크놀로지스)이 각기 다른 모델 전략을 공개했다. LG AI연구원은 기존 모델을 3배 이상 확장하는 업사이클링 방식(K-엑사원 2.0), SK텔레콤은 총 688B 중 활성 33B 파라미터의 MoE 구조 'A.X K2', 업스테이지는 전작 가중치 2.3%만 계승한 250B 모델 '솔라 오픈2', 모티프는 총 314B 중 활성 132B의 독자 아키텍처 '모티프3'을 각각 내세웠다. 4개 참여팀 중 3팀만 최종 단계로 진출하며, 2차 평가는 모델 규모보다 추론 성능과 효율성이 핵심 변수로 작용할 전망이다.

블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

Anthropic 관계자가 개빈 뉴섬 캘리포니아 주지사와의 소셜미디어 논쟁에 대응해 AI 규제 관련 입장을 밝혔다. '규제=소수 기업·정치인에게 권력 집중'이라는 실리콘밸리식 프레임을 반박하며, 공정한 제도적 절차는 오히려 권력을 분산시킬 수 있다고 주장하고 Anthropic이 정책 제안 시 프론티어 AI 개발 속도를 늦추는 방향으로 신중하게 설계해왔다고 설명했다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 자신의 AI 위험성 경고가 대중의 반발을 부추겼다는 투자자 개빈 베이커의 비판에 대해 X를 통해 반박하며, 대중의 AI 불신은 CEO들의 경고 때문이 아니라 기업·정부에 대한 수십 년 누적된 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 AI 업계가 '암 치료' 같은 거창한 약속을 지키지 못한 것이 문제이며 실제 성과만이 신뢰를 회복시킬 것이라고 강조했고, 앤트로픽은 이에 따라 생물학·의학 연구를 강화 중이라고 밝혔다. 아울러 실리콘밸리 주류와 달리 AI 규제 필요성을 인정하는 앤트로픽의 입장을 재확인했다.

앤트로픽이 IPO 밸류에이션 산정 근거로 2028년 매출 1900억~2000억 달러 전망치를 투자자들에게 제시한 것으로 알려졌다. 이는 현재 매출 대비 급격한 성장을 전제로 한 수치로, 최근 논의되는 3500억 달러대 기업가치 산정의 핵심 변수가 되고 있다.

Anthropic의 2026년 2분기 매출이 전년 동기 787만 달러 대비 14배 이상 급증한 115억 달러(잠정치)를 기록했으며, 1분기 47.3억 달러 대비로도 두 배 이상 늘었다. 조정영업이익도 흑자 전환했으며, 5월 기준 연환산 매출은 470억 달러(2025년 전체 매출 약 100억 달러)까지 치솟았다. CFO 크리슈나 라오 주도로 IPO를 위한 투자자 초기 미팅이 진행 중이며, 이르면 올가을 상장을 목표로 하고 있다.

오픈AI가 코딩 에이전트 '코덱스'의 장시간 작업 성능을 대폭 개선하는 업데이트를 이번 주 진행한다. 앤드류 앰브루시노 개발자가 공개한 내부 메시지에 따르면 로딩 속도 94%, 메모리 사용량 88% 감축으로 수백 턴에 걸친 긴 대화에서도 지연 없이 복잡한 작업을 수행할 수 있게 됐다.

에이전트 평가 프레임워크 컴포지오가 지메일·깃허브·슬랙·구글 시트 등 실제 업무 도구를 쓰는 30개 다단계 작업에 클로드 코드·코덱스·오픈코드·오 마이 파이 등 4개 하네스를 적용해 딥시크-V4 플래시로 총 240회 워크플로우를 실행한 결과를 공개했다. 동일 모델임에도 구동 하네스에 따라 성과가 최대 10%포인트 차이 나, 복잡한 기업용 에이전트 환경에서는 모델 자체보다 실행 환경 설계가 성능을 좌우하는 것으로 나타났다.

에이전틱 코딩으로 코드 작성 비용이 크게 낮아졌지만 '비용이 0으로 간다'는 표현은 과장이며, 에이전트가 소비하는 토큰도 실비용이 드는 유한 자원이라 공통 플랫폼·라이브러리를 재사용해 필요한 부분만 생성하는 편이 전체 스택을 매번 새로 만드는 것보다 여전히 저렴하다는 주장이다. AI는 '검증된 프레임워크를 쓰자'와 '맞춤형으로 새로 만들면 된다'는 상반된 근거로 동시에 동원되고 있지만, 기존 구성 요소 위에 더 적은 코드를 얹는 소프트웨어 엔지니어링 기본 원리는 추상화 수준이 올라가도 변하지 않는다고 본다. 플랫폼 엔지니어링의 경제적 가치는 이제 사람의 코드 작성량 감소뿐 아니라 에이전트가 소비할 토큰과 반복 작업을 줄이는 관점으로 재해석할 수 있다는 것이 핵심 논지다.

AI 코딩 에이전트가 작성한 코드에 대한 신뢰 공백을 메우기 위해 그동안 틈새 기술로 여겨지던 정형검증(formal verification)이 재조명받고 있다. Google Trends 기준 관련 검색량이 최근 2년간 급증했고 Lean 학습 열풍, 새로운 명세 언어 등장, Signal Shot 같은 대형 애플리케이션 전체 검증 시도가 이어지는 중이며, Antithesis의 Will Wilson은 Bug Bash 2026 개막 강연에서 이 분야의 '승리'를 선언했다. 이 글은 그 흐름 속에서 정형검증에 반대했던 50년 전 고전 논문을 다시 짚어보며 반론을 제기한다.

에이전트 하네스와 LLM은 코드를 '작동하게' 만드는 문턱은 넘었지만, 인터페이스·결합부 설계처럼 디버깅·유지보수·장기 확장이 가능한 시스템을 만드는 엔지니어링 판단력은 아직 대신하지 못한다는 분석이다. LLM은 추론이 아니라 압축된 인간 지식 기반의 예측에 가깝다는 한계를 지적하며, 필요한 시점에 간결한 맥락을 주고 결정론적 검증 도구로 자연어 피드백을 돌려주는 방식이 현재로선 가장 효과적이라고 제안한다.

AI 코딩 에이전트의 토큰 한도 소진 문제를 다룬 분석글로, 병렬 서브에이전트 작업을 토큰 리셋 시점에 넘겨받아 이어가는 것이 실무적으로 어렵다는 점을 지적한다. Claude Fable 5와 Claude Mythos 5는 원본 사고 과정(chain of thought)을 반환하지 않고 짧은 요약만 제공한다는 점도 언급하며, 토큰 제약 환경에서의 업무 방식이 아직 성숙하지 않았다고 진단한다.

지푸 AI의 오픈웨이트 모델 GLM-5.3이 리버스 엔지니어링 과제 수행 중 코딩 플랫폼 커서(Cursor)에서 잠재적으로 심각한 보안 취약점을 발견했다. 지푸 AI 개발자 옹호자 루가 이를 커서 측에 제보했으며, 현재 지푸와 커서가 취약점 해결을 위해 협력 중이다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2 라이선스의 270억 매개변수 비전 모델 Qwen 3.8 27B를 공개했다. 26.2만 토큰 문맥과 17GB 양자화 파일로 노트북 구동이 가능하며, 자체 벤치마크에서 이전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 Qwen 3.7-Plus보다도 높은 성능을 기록했다. 다만 기본 추론 강도(xhigh)가 단순 작업에도 과도하게 작동해 펠리컨 SVG 생성에 22,276토큰·21분이 걸리는 등(추론 끄면 137초) 실사용 시 강도 조절이 필요하다는 지적이 나왔다.

NVIDIA·Flower Labs와 공동 연구팀이 자기개선형 AI 에이전트가 고정된 평가자·벤치마크에 막혀 성능이 정체되는 '평가 천장' 문제를 해결하는 방법을 제시했다. 에이전트와 평가자를 함께 진화시키는 '레드퀸' 방식으로, 고정된 테스트가 아니라 진화하는 평가 기준에 맞춰 코드를 반복 개선하게 함으로써 한계를 돌파한다. 이 방법은 재귀적 자기개선 AI 개발에 드는 연산 비용도 절감할 수 있다고 연구팀은 설명했다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2.0 라이선스의 270억 파라미터 비전 지원 모델 'Qwen 3.8 27B'를 공개했으며, 자체 벤치마크에서 전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 대형 모델 Qwen 3.7-Plus까지 능가하는 성능을 보였다. 다만 기본 추론 강도(reasoning_effort)가 최고 단계인 'xhigh'로 설정되어 있어 간단한 작업에도 과도하게 사고 과정을 늘리는 문제가 확인됐으며, medium·low 단계로 조정 가능하다. 128GB M5 Max 맥북프로와 NVIDIA DGX Spark에서 LM Studio 17GB Q4_K_M 양자화 빌드로 테스트가 진행됐다.

최신 AI 모델들이 사실 지식 저장을 줄이고 추론 능력에 매개변수를 집중하는 방향으로 설계되고 있다. GLM-5.2는 활성 매개변수 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%를 기록했지만, 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro조차 순수 사실 기억 벤치마크(SimpleQA)에서는 정확도 53%에 그치고 Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크 환각률이 80~82%에 달한다. 연구소들은 세부 지식을 검색·도구 호출 기반 에이전트 하네스로 이관하고 모델 자체는 추론에 집중시키는 전략을 취하고 있으며, 이는 소비자용 GPU에서도 고성능 추론 모델을 로컬 실행할 가능성을 열어준다.

GLM-5.2는 토큰당 활성 파라미터 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%, Qwen3.5는 170억 개로 91.3%를 기록해 2023년 2800억 개 규모 GPT-4보다 훨씬 적은 연산으로 더 높은 추론 성능을 낸다. 반면 사실 검색 벤치마크 SimpleQA에서는 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro도 53%에 그치고, Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크에서 환각률이 80~82%에 달해 모르는 질문에 그럴듯한 오답을 만들어낸다. 즉 최근 소형·경량 모델들의 파라미터 절감은 세계 지식을 추론 능력과 맞바꾼 의도적 트레이드오프라는 분석이다.

LittleLearner 연구는 미국 초등 K-5 교육과정으로 필터링한 880억 토큰 말뭉치만으로 0.6B·1.3B·5B 모델을 처음부터 학습시켜, 사전학습 데이터의 범위가 모델 능력의 상한을 결정하는지 검증했다. 모델 크기를 키우거나 범위 밖 데이터로 GRPO 후속훈련·문맥 내 학습을 시도해도 K-5 이후의 고급 추론 능력은 거의 생기지 않아, 스케일링과 후속훈련은 이미 학습된 능력을 끌어낼 뿐 사전학습에 없던 지식을 새로 만들어내지 못한다는 결론을 얻었다. 모델 체크포인트와 브라우저 데모는 Hugging Face에 공개됐다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

2025년 AI 스타트업들이 소규모 팀으로 연매출경상수익(ARR) 1억 달러를 돌파하는 사례가 이어지고 있다. Lovable은 정직원 45명으로 출시 8개월 만에 ARR 1억 달러를 넘었고, Gamma는 직원 약 50명·사용자 7000만 명으로 ARR 1억 달러를 흑자로 달성하며 2억1000만 밸류에이션에 6800만 달러 시리즈B를 유치했다. Cursor 개발사 Anysphere는 출시 20개월 만인 2025년 1월 마케팅비 없이 직원 60명으로 ARR 1억 달러를 돌파했고, Bolt.new는 출시 4주 만에 400만 달러, 5개월 만에 4000만 달러 ARR을 고투마켓 인력 10명 미만으로 기록해 AI 네이티브 기업의 매출 성장 속도가 기존 소프트웨어 대비 훨씬 빠르다는 패턴을 보여준다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

국내외 증권사 10곳의 8월 전략 분석 결과 7곳이 반도체 외 차선호 업종으로 금융을, 화장품·음식료는 각 3곳이 추천하며 성장주와 가치·방어주를 동시에 담는 '바벨 전략'이 부상하고 있다. 8월 첫째주 KRX 반도체지수는 9.64% 하락한 반면 필수소비재지수 10.32%, 은행지수 5.56%, 산업재지수 5% 상승했고, 이달 1~10일 화장품 수출액은 전년 동기 대비 92.2% 급증한 3억4100만달러를 기록했다. 다만 대다수 증권사는 반도체 비중 유지 의견을 유지하고 있다.

8월 들어 코스닥지수가 20% 가까이 급등한 가운데 코스닥액티브 ETF 6개 중 코스닥150 패시브(약19%) 수익률을 웃돈 것은 TIGER 코스닥액티브(21.36%)와 TIME 코스닥액티브(20.08%) 두 개뿐이었다. TIGER는 제주반도체·ISC·브이엠 등 반도체 비중을 늘리고 현금비중을 7.61%→3.44%로 줄이는 전략을, TIME은 반도체 유지 속 비상발전설비 지엔씨에너지(비중 2.72%→4.96%, 주가 36.3%↑)와 바이오 대장주 알테오젠(비중 6.91%, 주가 6%↑) 비중을 확대하는 전략을 폈다. 지엔씨에너지는 삼성물산과 국가 AI 컴퓨팅센터 비상발전기 공급계약을 맺으며 급등했고, 알테오젠은 블랙록의 지분 확대 소식이 주가를 밀어올렸다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

7월 4대 은행의 지수연동예금(ELD) 판매액이 1조1009억원으로 전월 대비 41% 급증하며 올해 처음 1조원을 돌파했다. 증시 변동성 확대로 원금 보장과 추가 수익을 동시에 노리는 수요가 몰렸으며, 8월도 13일 기준 5951억원으로 두 달 연속 1조원 돌파가 예상된다. 다만 지수가 일정 이상 오르면 낮은 확정금리만 주는 '녹아웃' 조건 상품은 지난해 133개 전부 녹아웃돼 수익률 논란이 있었다.

삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지·인버스 ETF가 출시된 5월27일부터 7월말까지 두 달간 한국거래소와 증권사들이 거둔 관련 수수료 수익이 총 1172억6000만원(거래소 279억1100만원, 증권사 위탁매매 893억5000만원)에 달했다. 45거래일간 거래소 일평균 수수료 수입은 약 6억2000만원이며, 거래 집중일엔 하루 10억원을 넘기도 했다. 증시 변동성 확대 비판이 일자 금융당국은 지난달 31일부터 기본예탁금을 현금 3000만원으로 올리고 개인 투자한도를 총 투자액의 20%로 제한하는 등 보완책을 시행했다.

자본시장연구원은 올해 상반기 코스피 일간 수익률 변동성이 3.6%로 전년 동기(1.4%) 대비 2배 이상 커졌다며, 미국·이란 전쟁발 유가·금리·환율 변동성 확대와 삼성전자·SK하이닉스의 코스피 비중 확대에 따른 반도체 업황 영향을 원인으로 지목했다. 이에 따라 코스피200 여부로만 발동 기준을 나누는 현행 변동성완화장치(동적 ±3%/±6%, 정적 ±10%)를 종목별 유동성·변동성에 따라 차등화하고, 퇴직연금·개인연금·장기 공모펀드를 통한 장기 기관투자자 기반 확충과 대량매매 플랫폼 활용, 단일종목 ETF 관리 강화가 필요하다고 제언했다.

증시 조정에 놀란 자금이 은행 예금으로 이동하는 역머니무브가 본격화, 우리은행 광복절 특판예금(한도 1조원)이 열흘 만에 소진돼 추가 1조원을 배정했고 금리는 0.1%포인트 인하됐다. 5대 은행 정기예금 잔액은 8월 들어서만 14조2927억원 늘어 13일 기준 999조2326억원으로 1000조원 돌파를 목전에 뒀다. 한국은행의 3년6개월 만의 기준금리 인상과 증시 조정이 겹치며 신한·농협·하나은행도 최고 연 7~8%대 특판 경쟁에 나섰다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

AI 투자발 칩플레이션으로 상반기 삼성전자 원재료 매입액이 55조8338억원(+4.9조원, 9.6%)으로 늘었고, 모바일용 메모리 가격이 작년 평균 대비 211% 급등하며 DX부문은 출범 후 처음으로 2분기 영업손실 8000억원을 기록했다. LG전자도 원재료비가 15조3091억원(+1.2조원, 9%) 늘었고 삼성디스플레이(+15.1%)·LG이노텍(+34.2%)·삼성전기(+21.4%)도 원가 부담이 커졌으며, LG디스플레이만 OLED 전환 효과로 7.1% 감소했다. 트렌드포스는 3분기 PC용 D램 고정거래가격이 전분기 대비 15~20% 추가 상승할 것으로 전망해 하반기 부담 심화가 예상된다.

개인투자자가 이달 14일까지 KRX 금시장에서 1330억원어치를 순매수하며 5~7월 3개월 연속 순매도(각 1250억·3480억·510억원)에서 4개월 만에 매수 전환했다. 미 고용지표 부진, 각국 중앙은행 매수세, AI 투자 불확실성이 최근 금값 반등 배경으로 꼽히며 금 ETF에도 자금이 몰렸다(ACE KRX 금현물 370억원, TIGER KRX 금현물 140억원 순매수). 한국투자증권은 하반기~내년 초 미 기준금리 인하로 실질금리가 하락하면 금값이 점진적으로 상승할 여력이 있다고 전망했다.

이달 1~14일 개인투자자가 KRX 금시장에서 1,330억원 순매수하며 5월 이후 3개월간 이어진 순매도(총 5,240억원)에서 매수 전환했다. 국제 금 선물가격은 온스당 4,420.40달러로 지난달 말 대비 9% 상승했고, KRX 금현물 가격도 1g당 20만570원으로 1만3,110원 올랐다. 'ACE KRX 금현물'(370억원), 'TIGER KRX 금 현물'(140억원) 등 금 ETF에도 매수세가 유입됐으며, 미 고용·물가지표 둔화에 따른 연준 긴축 완화 기대와 한국은행의 13년 만의 금 매입이 배경으로 꼽힌다.

한국수출입은행이 글렌코어에 10억달러(약 1조4130억원) 규모의 일반 운영자금을 지원하기로 했다. 대출 기간 동안 글렌코어는 한국 기업에 구리를 안정적으로 공급하기로 했으며, AI 데이터센터·신재생 전력망 등 핵심 산업 소재인 구리 공급망을 확보하려는 목적이다.

한국수출입은행이 스위스 자원기업 글렌코어에 10억 달러(약 1조 4130억원)를 일반 운영자금으로 지원하고, 그 대가로 글렌코어는 대출 기간 동안 한국 기업에 구리를 안정적으로 공급하기로 했다. AI 데이터센터·신재생 전력망 확대로 구리 수요가 급증하는 가운데, 칠레·페루 등 여러 국가에 광산을 둔 글렌코어와의 파트너십으로 국내 첨단산업 공급망의 원자재 조달 기반을 강화하려는 경제안보 차원의 정책금융이다.

트럼프 미 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 대폭 축소를 지시했다고 밝힌 데 대해, 중국 외교부는 17일 정례 브리핑에서 한반도 평화·안정 수호와 문제의 정치적 해결이 각국 공동이익에 부합한다는 원론적 입장을 재확인했다. 트럼프는 기존 한미 연합훈련 참여 합의를 '부적절하고 적대적인 신호'라고 언급했다.

트럼프 대통령이 17일 김정은과 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 연합훈련이 북한에 적대적 신호를 준다고 주장, 훈련 규모를 대폭 축소하라고 미 국방부에 지시했다고 밝혔다. 미 국방부조차 이 발표에 놀랐다는 보도가 나오며 한미 간 사전 협의 없이 일방적으로 결정됐을 가능성이 제기된다. 이재명 대통령이 광복절 경축사에서 종전 논의를 제안한 직후 나온 메시지로, 북미 대화 재개의 동력이 될지 주목된다.

트럼프 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 규모 대폭 축소를 지시했다고 SNS에 밝히자, 청와대는 이 메시지에 주목하며 북미대화 재개 기대를 표명하고 한미 공조 하에 구체 사항을 조율하겠다고 밝혔다. 청와대는 또 이란 비핵화 동참 요청은 거절했다고 확인하면서도, 이란 휴전·호르무즈 해협 자유통항 관련 실질적 군사 기여 방안은 미국과 협의 중이라고 전했다.

트럼프 대통령이 16일(현지시간) 트루스소셜에 헤그세스 국방장관에게 한미연합연습을 대폭 축소하라고 지시했다고 밝혔다. 김정은과의 관계를 이유로 훈련 필요성에 부정적 입장을 밝히며 비용 부담도 지적했으나, 한국 군 당국은 진행 중인 UFS 연습이 정상 시행되고 있으며 미측의 구체적 축소 요청은 없었다고 설명했다. 2018년 싱가포르 정상회담 후 연합훈련이 실제 축소·폐지됐던 전례가 있어 반복 시 대북 억제력 약화 우려가 제기된다.

트럼프 대통령이 한미 연합 군사훈련 축소를 지시하자 미국 민주당 앤디 김·마크 켈리 상원의원이 동맹 경시라며 비판했고, NYT·WSJ·블룸버그·AP 등 주요 언론도 이란전으로 미군 자원이 중동에 쏠린 상황에서 아시아 동맹국 불안을 키울 결정이라고 지적했다. 블룸버그는 한국이 이란전 지원 요청을 거부한 데 대한 불만이 배경이라 해석했고, WSJ은 조선업 투자국인 한국에 대한 이번 조치가 대북 억지력 관련 정책 목표 달성을 복잡하게 만들 수 있다고 진단했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 누적 907㎜·통영 745㎜를 기록했으며, 거제 시간당 124.5㎜·통영 97.4㎜로 두 지역 모두 기상관측 이래 1시간 강수량 신기록을 세웠다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군 165명이 대피했으며 상수관로 파손·정전·도로 유실로 대중교통 운행에도 차질이 빚어져 정부는 국가소방동원령을 발령했다.

광복절 연휴 마지막 날 경남 거제에 하루 577.4㎜(전국 역대 3위, 태풍 루사 이후 최다) 폭우가 쏟아져 산사태로 1명이 사망하고 4명이 부상했으며, 통영도 409.7㎜로 관측 이래 최고치를 기록했다. 전국 피해 신고 838건, 부산·경남 주민 159명 대피, 거제·통영 2,030세대 정전, 교육시설 25곳 침수 등 피해가 속출했다. 남풍과 남해 고수온(27~28도)이 겹치며 거제·통영의 시간당 강수 강도는 각각 200년·100년 빈도 수준으로 분석됐다.

경상남도에 기록적 폭우가 쏟아지며 거제시에서 산사태가 발생해 아파트 1층이 매몰, 3명이 구조됐으나 1명이 사망했다. 거제시는 1시간 동안 124.5mm(1972년 관측 이래 최고치), 일요일부터 월요일 사이 400mm 이상의 비가 내려 도로 침수·버스 운행 중단·쓰레기 수거 중단 등 피해가 이어졌다. 이달 동아시아·동남아 전역에 연쇄 태풍으로 인한 폭우가 중국·일본·필리핀에도 광범위한 홍수와 산사태를 일으켰으며, 전문가들은 강한 엘니뇨 영향으로 올해 태풍철이 예년보다 강력할 것으로 전망했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 1시간 124.5㎜(관측 이래 최고), 통영 97.4㎜를 기록했고 누적 강수량은 거제 810.2㎜·통영 678.9㎜에 달했다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군에서 165명이 대피했으며, 도로 유실과 대중교통 운행 차질이 발생했다.

카이로에서 트럼프 특사단이 이집트·카타르·튀르키예 중재자들과 가자 평화안 진전을 논의하는 가운데 이스라엘은 최근 며칠간 가자지구 공습을 재개했다. 이스라엘 정부는 하마스가 전력을 재건하는 상황에서 표적 암살 중단을 요구하는 미국 측 요구에 우려를 표했으며, 사우디아라비아와 아랍에미리트 등 주요 지역 국가들은 이스라엘의 평화 로드맵 거부를 비판했다. 자레드 쿠슈너는 하마스 측과 회동한 뒤 네타냐후 총리와도 만날 예정이다.

인도의 한 익명 엑스 계정이 이란 혁명수비대 사령관의 가짜 발언을 인용한 게시물을 올린 뒤 이스라엘 매체, 네타냐후 총리 연설, 미 정치인들을 거치며 사실로 둔갑해 확산됐다. 뉴욕타임스는 이를 여러 출처를 거쳐 거짓을 진실처럼 보이게 만드는 '서사 세탁' 수법으로 분석했으며, 이 사건이 트럼프 대통령의 이란 공격 중단 발표 사흘 뒤 발생해 평화 협상에 균열을 일으키려는 의도로 기획됐을 가능성이 제기됐다.

청와대가 이란·호르무즈 해협 정세와 관련해 미국 측과 한국의 실질적·군사적 기여 방안을 논의 중이라고 밝혔다. 호르무즈 해협은 세계 원유 수송의 핵심 항로로, 한국의 군사적 기여 여부는 대미 관계 및 중동 정세 대응에 직결되는 사안이다.

이란 강경파 지도부가 6월 체결된 미국과의 종전 양해각서(MOU)를 시간벌기용으로 간주하고, 지난 두 달간 IRGC의 군 통제권 확대·미사일과 드론 생산 가속·베테랑 인사 요직 배치 등 확전 준비에 주력해온 것으로 WSJ 취재 결과 확인됐다. IRGC는 후티·이라크 내 친이란 세력과 공조해 사우디와의 충돌 확대, 해저 통신케이블 절단, 쿠웨이트·바레인 내 소요 유발 등까지 계획한 것으로 나타났으며, 실제로 최근 사우디 석유시설·미군기지·호르무즈 해협 UAE 선박 공격 등 도발 수위가 높아지고 있다. 이는 미국과 이란 간 지속 가능한 종전 합의 도출이 임박하지 않았음을 시사한다.”}

중국이 장쩌민 전 국가주석 탄생 100주년(8월 17일)을 계기로 시진핑 주석의 권력 다지기에 나섰다는 관측이 나온다. 인민일보는 16일 6천400여 자 분량의 기고문에서 '시 주석을 핵심으로 하는 당 중앙 주위 단결'을 강조했고, 이는 오는 10월 20기 5중전회와 내년 시 주석 4연임 여부가 결정될 21차 당대회를 앞둔 시점에 나왔다. 베이징 인민대회당에서 열린 이날 기념대회는 마오쩌둥·덩샤오핑 등에 이어 역대 지도자 중 7번째로 열린 탄생 100주년 기념행사다.

시진핑 중국 국가주석이 장쩌민 전 주석 탄생 100주년 연설에서 1989년 톈안먼 시위를 '엄중한 정치 풍파'로 지칭하며 장쩌민이 당 중앙의 결정을 결연히 집행했다고 평가했다. 아시아 금융위기·홍콩 반환·WTO 가입 등 장쩌민 시대 성과를 부각시키는 한편 '92공식'과 대만 독립 반대 투쟁을 재차 강조했다. 후진타오 전 주석은 이날 행사에 불참했다.

시진핑 주석이 장쩌민 전 주석 탄생 100주년 기념대회 연설(8/17, 베이징)에서 1989년 톈안먼 사태를 '정치 풍파'로 에둘러 언급하며 장쩌민이 당의 결정을 지지·집행했다고 평가했다. 장 전 주석의 WTO 가입 추진, 홍콩·마카오 반환, '92 공식' 합의, 대만 독립 반대 투쟁 등 업적을 부각했으며, 후진타오 전 주석은 불참했다. 오는 10월 20기 5중전회를 앞두고 권력 기반 공고화 차원이라는 관측이 나온다.

이재명 대통령이 지난 6월 국민의힘 전·현직 원내대표들과도 골프 회동을 가졌던 사실이 뒤늦게 알려지며, 앞서 알려진 개헌 관련 골프 회동에 이어 국민의힘 내 경계감이 커지고 있다. 국민의힘은 대통령의 개헌 논의 진정성을 인정하려면 '연임 불가' 입장부터 밝혀야 한다고 공세를 펴는 한편, 회동 이면에 개헌 처리를 위한 포섭이나 정계 개편 의도가 있는지 의심하는 분위기다. 국민의힘에서 9명만 이탈해도 개헌저지선이 무너지는 구조지만, 당내 반발로 개헌 논의의 실제 진전 여부는 불투명하다.

이재명 대통령이 국민의힘 중진 의원들과 잇단 골프 회동에서 개헌을 화두로 삼은 사실이 알려지며 여진이 이어지고 있다. 국민의힘은 '연임 없다'는 입장부터 밝히라며 공세를 펴는 한편, 대통령의 개헌 논의 이면에 야당 포섭이나 정계 개편 노림수가 있는 것 아니냐는 경계감도 감지된다. 개헌론자로 분류되는 의원들조차 '4년 중임 개헌을 이 대통령에게는 적용하지 말아야 한다'는 전제를 달고 있어, 개헌저지선 붕괴 여부와 별개로 당장 논의가 진전되기는 어려울 전망이다.

AI 서버용 고용량·고사양 MLCC 납기가 무라타·삼성전기 기준 20주 이상, 일부 삼성전기 제품은 평균 40주대까지 벌어지며 일반 제품(14~18주)과 뚜렷한 양극화가 나타났다. AI 서버가 전원 디커플링·필터링용 MLCC를 일반 서버 대비 5~13배 더 필요로 하는 수요 구조 재편이 원인으로, 신규 생산능력 확충은 2026년 4분기~2027년으로 미뤄져 단기 해소가 어렵다. 제조사들은 가격 인상과 장기 공급계약 체결을 병행 중이며, 업계는 조달 담당자의 여유 재고 확보와 장기계약 검토를 필수 과제로 꼽는다.

SFA가 반도체 물류자동화 사업을 후공정 중심에서 전공정으로 확대해 웨이퍼 이송장치(OHT) 포함 설계·제작·설치 일괄 턴키 수주를 추진한다. 상반기 SK하이닉스 HBM 라인 물류시스템 시양산과 글로벌 OSAT 범핑 라인 프로젝트 수주를 발판 삼아 해외 OSAT·중화권 메모리 업체로 고객군을 넓힐 계획이다. SFA의 상반기 반도체 매출은 979억원(전체 3796억원의 26%), 수주잔고 9875억원 중 로봇·AI·물류 부문이 6687억원(67.7%)을 차지한다.

IEA에 따르면 전세계 데이터센터 전력 소비는 2025년 약 485TWh에서 2030년 약 950TWh로 두 배, AI 데이터센터는 같은 기간 약 3배 증가할 전망이며, 이를 뒷받침하는 것이 GPU 간 초고속 연결·전력 전달을 다루는 전자파(RF) 공학이라는 분석이다. 브로드컴은 51.2Tb/s급 공동패키지광학(CPO) 스위치로 광모듈 대비 전력소비 70% 이상 절감을 발표했고, 엔비디아는 1MW급 서버랙 지원을 위해 기존 54V 직류 전력구조를 800V로 전환하는 방안을 추진 중이다. TSMC의 CoWoS 등 2.5차원 패키징에서도 신호·전력 무결성이 AI 반도체 경쟁력의 핵심 요소로 부상하고 있다는 내용이다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.

LG가 구광모 회장-젠슨 황 엔비디아 CEO 회동을 계기로 기존 냉각장비(칠러·CDU) 공급 중심이던 AI데이터센터 사업을 LG전자 냉각기술+LG에너지솔루션 배터리+LG CNS·LG유플러스 설계운영+LS 전력솔루션을 결합한 'AI팩토리' 풀스택 패키지 공급으로 확대한다. 내년 상반기 엔비디아 차세대 플랫폼 '베라 루빈' 기반 레퍼런스 사이트를 구축하고, 2028년 상반기 충남 천안에 80㎿ 규모로 확장해 자체 로봇 파운데이션 모델 학습에 활용할 계획이다. 검증된 솔루션은 글로벌 빅테크에 패키지로 제안하며, 로보틱스 사업도 미국 세탁기 생산라인 로봇 투입에 이어 내년 1분기 엔비디아 '아이작 그루트' 기반 이족보행 휴머노이드 공개로 확장한다.

델오로그룹은 AI 인프라 중심이 학습에서 추론·에이전틱 AI로 이동하며 CPU·스토리지를 연결하는 '프론트엔드' 데이터센터 네트워크 시장이 연평균 약 40% 성장하고, 프론트엔드 스위치 매출 증가분의 50% 이상을 AI 수요가 차지할 것으로 전망했다. 기존 GPU 10대당 CPU 1대 비율이 추론 환경에서는 1대 1까지 좁혀지고 있으며, KV 캐시 스토리지 확산도 새로운 네트워크 수요를 만들고 있다. 수혜 기업으로 액톤·아리스타·셀레스티카·시스코·HPE·주니퍼·H3C·화웨이·엔비디아 등이 꼽혔다.

슈퍼마이크로·레노버·델·HPE 등 주요 서버 기업들이 AI 인프라 수요 확대로 일제히 역대급 실적을 기록했다. 슈퍼마이크로는 2026 회계연도 매출 391억 달러(전년比 78%↑), 델은 AI 서버 매출이 전년比 757% 급증한 161억 달러, 레노버는 ISG 매출이 98% 늘어난 85억 달러로 사상 최대치를 경신했다. 델은 연간 AI 서버 매출 전망을 500억 달러에서 600억 달러로 상향했고, HPE 서버 매출도 시장 예상치를 20% 웃돌았다.

가온전선은 상반기 매출 1조6330억원(+27.3%), 영업이익 640억원(+41.8%)으로 반기 역대 최대를 기록했고, AI 데이터센터·전력망 투자 확대에 힘입어 미국 빅테크 발전소에 약 500억원 규모 배전 케이블을 공급했다. LS에코에너지는 매출 6358억원(+32.8%)·영업이익 454억원(+16.5%)으로 사상 첫 연매출 1조원 돌파를 기대하며, LS마린솔루션도 매출 1482억원(+33%)에 수주잔고 약 6600억원을 확보했다. 세 자회사 모두 AI 데이터센터·신재생에너지·해저케이블 수요 증가가 실적을 견인했다.

한국수출입은행이 스위스 자원기업 글렌코어에 10억달러 대출을 지원하고, 그 대가로 글렌코어는 대출 기간 국내 기업에 구리를 안정적으로 공급하기로 약정했다. 글렌코어는 칠레·페루 등지의 광산·제련설비와 60여 종 원자재 트레이딩망을 보유해 특정 지역 공급 차질 시에도 대체 조달이 가능한 자원 메이저다. AI 데이터센터·전력망 확충으로 수요가 급증한 구리의 국내 조달 기반을 강화하려는 경제안보 차원의 정책금융 조치다.

다리오 아모데이 앤트로픽 CEO가 'AI 위험 경고가 반발을 부추겼다'는 투자자 개빈 베이커의 비판에 반박하며, 대중의 AI 불신은 경고 발언이 아닌 기업·정부에 대한 근본적 신뢰 위기 때문이라고 주장했다. 그는 무규제 확산과 소수 기업 권력 집중 중 택일해야 한다는 프레임을 반박하며 앤트로픽이 지지한 캘리포니아 SB53(대형 AI기업에 안전 프레임워크 공개·사고 보고 의무 부과)을 근거로 들었다. 이어 트럼프 행정부의 배포 전 테스트 방식과 데미스 허사비스가 제안한 FINRA식 독립 감독기구 구상도 지지한다고 밝혔다.

FT가 아마존·MS·구글·메타의 미국 데이터센터 60곳을 조사한 결과, 완전 가동 시 연간 이산화탄소 배출량이 1억150만 톤으로 미국 전력부문 전체 배출량의 약 7%, 대형 석탄발전소 27기 또는 승용차 2400만대 1년 운행분과 맞먹는 것으로 나타났다. 조사 대상 데이터센터에 전력을 공급하는 유틸리티 업체의 75%가 신규 가스 발전 설비를 계획·착공 중이며 17%는 그 목적이 오직 하이퍼스케일 데이터센터 지원임을 명시했고, 퇴출 예정이던 노후 석탄발전소 가동 중단도 잇따라 연기되고 있다. 실제 아마존 16%, MS 25%, 알파벳 18%씩 배출량이 늘어 빅테크의 친환경 투자 홍보와 달리 AI 붐이 탄소 감축 노력을 무력화하고 있다는 지적이다.

에듀테크기업 슈퍼휴먼이 미국 대학생 2000명을 설문한 결과 69%가 AI로 취업이 어려워질 것이라 답했고, 22%는 일자리 불안으로 이미 전공을 바꿨다고 응답했다. 오픈AI 교육담당 부사장은 향후 기업이 비판적 사고·AI 활용력·리더십 등 범용 역량을 중시할 것이라 밝혔고, 아메리칸대 등은 AI를 비판적으로 활용하는 법을 커리큘럼에 반영하고 있다.

코펜하겐 IT대가 미국·영국 참가자 약 900명을 대상으로 8000여 개 동영상 정보 탐색 실험을 진행한 결과, AI 활용 시 생산성은 3~35% 향상됐지만 AI가 기만적 정보를 제공할 때 검색 정확도는 최대 32% 하락했다. 그럼에도 참가자들의 답변 확신도는 낮아지지 않았고, 긴 영상 시청자의 51.3%는 원본 대조 없이 AI의 오답을 그대로 제출했으며 회차가 진행될수록 AI 의존도가 15% 이상 증가했다. 연구진은 이를 '확신의 역설'로 규정하며 AI 시스템 설계 시 신뢰와 비판적 사고의 균형이 필요하다고 강조했다.

EU가 에코디자인 규정(ESPR)과 디지털제품여권(DPP), 수리용이성 규제를 동시에 구체화하면서 가전업체는 탄소배출량뿐 아니라 부품 분해·교체 가능성, 예비부품 공급기간, 수리설명서·소프트웨어 지원기간까지 입증해야 한다. ESPR은 기존 에너지효율 중심 규제에서 철강·알루미늄 등 중간재를 포함한 대부분 물리적 상품으로 적용범위를 확대했으며, 세탁기·식기세척기 규정은 올해, 가구·냉장냉동기기는 2028년 채택이 목표다. 지난달 가동된 DPP는 QR코드로 제품별 성능·수리 정보 접근을 요구해 판매 이후 부품·수리망·데이터를 장기간 유지해야 하는 AS 비용 부담이 커질 전망이다.

지난해 중국이 TV·냉장고·세탁기·에어컨·로봇청소기 등 5대 가전 전 품목에서 판매대수 기준 글로벌 점유율로 한국을 추월했다. TV는 중국 36.1%·한국 30.6%, 냉장고는 중국 41.7%·한국 15%(하이얼 21.6% vs 삼성+LG 14.7%)이며 에어컨(중국 64.5% vs 한국 6%)·로봇청소기는 격차가 더 크다. 국내 가전 생산액은 3년 새 19조원에서 16조5000억원으로, 수출액도 8.8% 감소해 KEA는 AI 프리미엄 가전에 대한 세액공제 등 제조경쟁력 강화 대책을 제안했다.

EU가 지난달 디지털제품여권(DPP) 등록부를 가동해 세탁기·식기세척기·냉장고·스마트폰 등에 소재 구성, 탄소발자국, 수리·재활용 정보를 QR코드로 연결하도록 의무화했고, 이달부터 독일 등 회원국에서 법정 보증기간 이후에도 제조사가 수리용 부품·공구·소프트웨어 지원을 제공해야 하는 수리권 지침 시행에 들어갔다. 내년 1월부터 의류건조기는 에너지라벨에 수리용이성 등급 표시가 의무화되며, 미국 소비자단체(PIRG) 평가에서 애플 D-, 삼성전자 D등급을 받아 등급 미달 제품은 EU 시장 진입이 제한될 수 있다. 한국 수출기업은 공급망 데이터 체계와 예비부품·A/S망을 새로 구축하거나 수익성 낮은 제품·물량을 줄여야 하는 부담을 안게 됐다.

생성형 AI와 AI 쇼핑 에이전트 확산으로 유통 경쟁의 축이 '검색 노출'에서 'AI가 상품을 정확히 이해·추천하는가'로 이동하고 있다. 아마존은 루퍼스와 알렉사를 결합한 '알렉사 포 쇼핑'과 '바이 포 미'를, 오픈AI는 에이전틱 커머스 프로토콜(ACP)을 상품 탐색까지 확장했고, 국내에서는 쿠팡이 AI 활용을 확대하고 네이버가 '쇼핑 AI 에이전트'를 출시했다. AI가 이해할 수 있는 형태로 상품 데이터(인원·조리시간·원재료·가격·배송·환불 규정 등)를 정리하지 못하는 판매자는 발견 기회를 잃을 수 있어, 온라인 판로 지원도 상품 정보 표준화·데이터 품질 개선으로 확대될 필요가 있다는 분석이다.

구글, 앤트로픽 등 美 빅테크가 EU AI법 제50조(8월 2일 시행) 대응으로 AI 생성물 표시 정책을 전환했다. 구글은 나노 바나나·옴니·리리아 등 생성 모델에서 눈에 보이는 워터마크를 사용자가 켜고 끌 수 있게 하되, 비가시 워터마크 신스아이디와 C2PA 출처 메타데이터는 유지하며 검증용 오픈소스 라이브러리 '크레덴티오'도 공개했다. 앤트로픽은 클로드 생성 텍스트에 단어 선택 패턴으로 눈에 안 보이는 통계적 워터마크를 심어 전용 API로 탐지 가능하게 하고, 이미지 등에는 C2PA 서명 메타데이터를 적용할 계획이다.

독파모(독자 AI파운데이션모델) 2차 평가를 앞두고 참여 4개팀(LG AI연구원, SK텔레콤, 업스테이지, 모티프테크놀로지스)이 각기 다른 모델 전략을 공개했다. LG AI연구원은 기존 모델을 3배 이상 확장하는 업사이클링 방식(K-엑사원 2.0), SK텔레콤은 총 688B 중 활성 33B 파라미터의 MoE 구조 'A.X K2', 업스테이지는 전작 가중치 2.3%만 계승한 250B 모델 '솔라 오픈2', 모티프는 총 314B 중 활성 132B의 독자 아키텍처 '모티프3'을 각각 내세웠다. 4개 참여팀 중 3팀만 최종 단계로 진출하며, 2차 평가는 모델 규모보다 추론 성능과 효율성이 핵심 변수로 작용할 전망이다.

앤트로픽이 8월 14일부터 프로·맥스·팀 요금제에서 클로드 코드의 자동 모드를 기본값으로 전환, 되돌릴 수 없거나 파괴적인 작업이 아니면 승인 없이 스스로 진행하도록 바꿨다. 자체 실험에서 위험 명령어 탐지율이 사람 13.6% 대비 자동 모드 89%로 나타났다고 밝혔으며, 같은 날 기업용 자체 호스팅 퍼블릭 베타와 '클로드 포 거버먼트' 베타, 관리자 분석·모델별 권한·지출 경고 기능도 함께 출시했다. 개인 개발자 도구에서 기업·공공 핵심 인프라로 영역을 넓히려는 행보다.

사람인은 2분기 매출 352억원(전년비 11.8%↑), 영업이익 64억원(28.0%↑)을 기록했고, 원티드랩은 매출 117억원(20.6%↑), 영업이익 17억원(240%↑)을 달성했다. 사람인은 AI 자연어 검색·서류합격 코칭 등 구직자용 AI 서비스로 록인 효과를 냈고, 원티드랩은 기업 대상 AX 사업(AI 교육·에이전트 솔루션 '엔노이아')을 확대해 성장을 이끌었다. 원티드랩은 연말까지 글로벌·AX 사업 비중을 전체의 50%까지 늘릴 계획이다.

SK텔레콤·KT·LG유플러스가 중고가 5G·LTE 통합 요금제에 넷플릭스·유튜브 프리미엄 등 OTT와 제미나이 기반 구글 AI 구독을 기본 결합해 무료 또는 할인 제공하기 시작했다. SKT는 월 8만9000원 베스트89부터, KT는 월 6만1000원 요고61부터, LGU+는 월 10만5000원 플러스플랜105부터 적용되며 고가 요금제일수록 구글 AI 프로·제미나이 고급 기능과 대용량 클라우드까지 포함된다. 영상 소비·AI 활용 증가에 대응해 통신 3사가 요금제 경쟁력을 OTT·AI 구독 번들로 재편하는 흐름을 보여준다.

행안부가 통신 3사 PASS 앱의 모바일 신분증(주민등록증·운전면허) 확인서비스 폐지를 추진하며 정부 발급 모바일 신분증으로 일원화하려 하자, SKT·KT·LGU+가 공동으로 반대 의견을 제출했다. PASS 신분증은 660만·720만명 등 총 1380만명이 이용 중이며, 통신사는 위변조 우려에 대한 대안으로 QR 인증 캠페인을 제안했다. 행안부는 연내 개편 방향을 확정할 예정으로, 서비스 접속 감소에 따른 통신사 부가수익 타격도 배경으로 거론된다.

월드컵을 계기로 확충된 5G 인프라가 스포츠 경기장 운영·미디어 제작·팬서비스 등 통신 B2B 사업 기반으로 확장되고 있다. 미국에서만 100개 이상 시설이 공용 5G를 서비스 중이며, 2025년 주요 미식축구 경기에서 5G·와이파이 트래픽 비율이 3대 1을 기록했다. 에릭슨 조사에 따르면 방문객의 40%가 안정적 연결성에 추가 비용을 지불할 의향이 있어, 통신 품질 자체가 새로운 수익 모델로 부상하고 있다.

블룸버그 보도에 따르면 Stripe가 AI 모델 라우팅 서비스 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 400개 이상의 AI 모델에 대한 단일 접근점을 제공하며 전 세계 800만 사용자를 보유했다고 밝힌 바 있고, 지난 5월에는 시퀴이아·a16z 등이 참여해 13억 달러 밸류에이션으로 시리즈B 1억1300만 달러를 유치했다. Stripe 측은 루머에 대해 공식 확인을 거부했다.

블룸버그에 따르면 스트라이프가 AI 모델 중개 플랫폼 오픈라우터를 70억달러(약 10조원) 이상에 인수하는 계약을 체결했으며, 앞서 월스트리트저널이 보도한 100억달러(약 14조원)와는 차이가 있어 최종 가격은 유동적이다. 결제망을 넘어 멀티 모델 AI 인프라 시장 주도권을 확보하려는 행보로, 오픈라우터의 기업가치는 석 달 만에 5배 폭등한 셈이다.

Stripe가 AI 모델 전환 플랫폼 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 수백 개 AI 모델에 대한 통합 접근을 제공해 개발자가 비용·효율 기준으로 모델을 선택하게 하는 서비스로, 불과 몇 달 전 13억 달러 기업가치로 투자를 유치했다. 결제 대기업이 AI 인프라 시장으로 영역을 확장하는 대형 M&A 사례다.

결제 기업 스트라이프가 AI 모델 라우팅 스타트업 OpenRouter를 70억 달러 이상에 인수하는 계약을 체결했다. OpenRouter는 다양한 LLM을 단일 API로 연결해주는 서비스로, 스트라이프가 결제 인프라를 넘어 AI 인프라 시장으로 확장을 시도하는 대형 M&A로 평가된다.

스웨덴 바이브 코딩 스타트업 러버블이 시리즈C로 4억달러(약 5700억원)를 유치하며 기업가치를 133억달러(약 19조원)로 끌어올렸다. 이는 지난해 12월 66억달러 대비 두 배 이상 상승한 수치로, 투자는 멘로벤처스와 EU 스케일업 유럽 펀드가 공동 주도했다. 특히 미국 기술 제제로 대미 투자가 막힌 중국 텐센트가 참여해 유럽 AI 스타트업으로 투자처를 넓히는 흐름을 보여준다.

앤트로픽이 IPO 밸류에이션 산정 근거로 2028년 매출 1900억~2000억 달러 전망치를 투자자들에게 제시한 것으로 알려졌다. 이는 현재 매출 대비 급격한 성장을 전제로 한 수치로, 최근 논의되는 3500억 달러대 기업가치 산정의 핵심 변수가 되고 있다.

Anthropic의 2026년 2분기 매출이 전년 동기 787만 달러 대비 14배 이상 급증한 115억 달러(잠정치)를 기록했으며, 1분기 47.3억 달러 대비로도 두 배 이상 늘었다. 조정영업이익도 흑자 전환했으며, 5월 기준 연환산 매출은 470억 달러(2025년 전체 매출 약 100억 달러)까지 치솟았다. CFO 크리슈나 라오 주도로 IPO를 위한 투자자 초기 미팅이 진행 중이며, 이르면 올가을 상장을 목표로 하고 있다.

2025년 AI 스타트업들이 소규모 팀으로 연매출경상수익(ARR) 1억 달러를 돌파하는 사례가 이어지고 있다. Lovable은 정직원 45명으로 출시 8개월 만에 ARR 1억 달러를 넘었고, Gamma는 직원 약 50명·사용자 7000만 명으로 ARR 1억 달러를 흑자로 달성하며 2억1000만 밸류에이션에 6800만 달러 시리즈B를 유치했다. Cursor 개발사 Anysphere는 출시 20개월 만인 2025년 1월 마케팅비 없이 직원 60명으로 ARR 1억 달러를 돌파했고, Bolt.new는 출시 4주 만에 400만 달러, 5개월 만에 4000만 달러 ARR을 고투마켓 인력 10명 미만으로 기록해 AI 네이티브 기업의 매출 성장 속도가 기존 소프트웨어 대비 훨씬 빠르다는 패턴을 보여준다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2 라이선스의 270억 매개변수 비전 모델 Qwen 3.8 27B를 공개했다. 26.2만 토큰 문맥과 17GB 양자화 파일로 노트북 구동이 가능하며, 자체 벤치마크에서 이전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 Qwen 3.7-Plus보다도 높은 성능을 기록했다. 다만 기본 추론 강도(xhigh)가 단순 작업에도 과도하게 작동해 펠리컨 SVG 생성에 22,276토큰·21분이 걸리는 등(추론 끄면 137초) 실사용 시 강도 조절이 필요하다는 지적이 나왔다.

알리바바 Qwen 연구소가 Apache 2.0 라이선스의 270억 파라미터 비전 지원 모델 'Qwen 3.8 27B'를 공개했으며, 자체 벤치마크에서 전작 Qwen 3.6 27B는 물론 폐쇄형 대형 모델 Qwen 3.7-Plus까지 능가하는 성능을 보였다. 다만 기본 추론 강도(reasoning_effort)가 최고 단계인 'xhigh'로 설정되어 있어 간단한 작업에도 과도하게 사고 과정을 늘리는 문제가 확인됐으며, medium·low 단계로 조정 가능하다. 128GB M5 Max 맥북프로와 NVIDIA DGX Spark에서 LM Studio 17GB Q4_K_M 양자화 빌드로 테스트가 진행됐다.

최신 AI 모델들이 사실 지식 저장을 줄이고 추론 능력에 매개변수를 집중하는 방향으로 설계되고 있다. GLM-5.2는 활성 매개변수 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%를 기록했지만, 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro조차 순수 사실 기억 벤치마크(SimpleQA)에서는 정확도 53%에 그치고 Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크 환각률이 80~82%에 달한다. 연구소들은 세부 지식을 검색·도구 호출 기반 에이전트 하네스로 이관하고 모델 자체는 추론에 집중시키는 전략을 취하고 있으며, 이는 소비자용 GPU에서도 고성능 추론 모델을 로컬 실행할 가능성을 열어준다.

GLM-5.2는 토큰당 활성 파라미터 약 400억 개로 AIME 2026에서 99.2%, Qwen3.5는 170억 개로 91.3%를 기록해 2023년 2800억 개 규모 GPT-4보다 훨씬 적은 연산으로 더 높은 추론 성능을 낸다. 반면 사실 검색 벤치마크 SimpleQA에서는 최고 모델인 Gemini 2.5 Pro도 53%에 그치고, Qwen3.5 4B·9B는 지식 벤치마크에서 환각률이 80~82%에 달해 모르는 질문에 그럴듯한 오답을 만들어낸다. 즉 최근 소형·경량 모델들의 파라미터 절감은 세계 지식을 추론 능력과 맞바꾼 의도적 트레이드오프라는 분석이다.

LittleLearner 연구는 미국 초등 K-5 교육과정으로 필터링한 880억 토큰 말뭉치만으로 0.6B·1.3B·5B 모델을 처음부터 학습시켜, 사전학습 데이터의 범위가 모델 능력의 상한을 결정하는지 검증했다. 모델 크기를 키우거나 범위 밖 데이터로 GRPO 후속훈련·문맥 내 학습을 시도해도 K-5 이후의 고급 추론 능력은 거의 생기지 않아, 스케일링과 후속훈련은 이미 학습된 능력을 끌어낼 뿐 사전학습에 없던 지식을 새로 만들어내지 못한다는 결론을 얻었다. 모델 체크포인트와 브라우저 데모는 Hugging Face에 공개됐다.

연구팀이 미국 초등 5학년(K-5) 교육과정만으로 필터링한 880억 토큰 코퍼스로 0.6B/1.3B/5B 규모 모델을 처음부터 학습시켜, 필터링되지 않은 대조군과 비교하는 실험을 진행했다. 스케일업, SFT+GRPO 후처리, 인컨텍스트 러닝 모두 커리큘럼이 가르친 범위 내 성능은 끌어올렸지만 범위 밖 지식·능력은 유의미하게 개선하지 못해, 프리트레이닝 데이터 필터링이 모델의 유효 능력 상한선을 결정한다는 것을 시사한다. 모델 체크포인트(Base·GRPO 버전 포함)는 공개돼 있다.

미국 로봇청소기 스타트업 매틱이 스마트폰 앱 없이 음성·손짓만으로 청소를 지시하는 '매틱 큐' 기능을 펌웨어 업데이트로 공개했다. 5개 RGB-적외선 카메라와 엔비디아 기반 온디바이스 인식에 구글 제미나이 API로 자연어 명령을 처리하며, 향후 온디바이스 소형 모델로 클라우드 의존도를 낮출 계획이다. 로보락·드리미 등 중국 업체가 주도하는 미국 시장에서 기술 차별화로 승부수를 띄운 것으로, 앞서 FCC가 7월 외국산 첨단 로봇기기를 수입금지 품목(Covered List)에 추가해 중국 업체의 신제품 진출에도 제약이 생긴 상황이다.

허깅페이스가 공개한 '2026년 오픈 모델 현황' 보고서에 따르면 알리바바 큐원 모델군이 올해 1~8월 다운로드 20억건, 파생 모델 15만개를 기록하며 오픈소스 생태계의 핵심 축으로 부상했다. 같은 기간 플랫폼 내 공개 모델 저장소는 243만개에서 296만개로 늘었으며, 중국 AI 기업들이 오픈소스 개발자 시장에서 미국 기업을 빠르게 추월하고 있다.

로이터에 따르면 미국 국무부가 지난 6월 'AI 기회 성명'에 서명한 35개국에 서한을 보내 미국 주도 AI 협력체제와 중국의 경쟁 체제 중 하나를 명확히 선택하도록 요구할 예정이다. 서한 발송 시점은 미확정이며 최종 발송 전 내용이 수정될 가능성도 있다. 이는 미중 AI 패권 경쟁이 동맹국을 상대로 한 진영 재편 압박으로 확산되고 있음을 보여준다.

하워드 러트닉 미 상무장관이 13일 애플 휴스턴 시설 방문 후 인터뷰에서 애플의 중국산 메모리 칩(창신메모리 CXMT, 양쯔메모리 YMTC) 구매에 반대한다고 공개 압박했다. AI 데이터센터發 메모리 공급난 속에 애플이 중국산 범용 메모리 테스트 및 중국 판매 제품 탑재까지 검토해온 것으로 알려졌으며, 미국 마이크론은 반대로 이를 막아달라고 행정부에 로비했고 관련 지역 상원의원들도 팀 쿡에게 서한을 보낸 상태다. 미국의 대중 반도체 규제상 맞춤 설계 정보 공유는 정부 허가가 필요하지만 기성 범용 칩 구매·가격협상은 허용돼 있어, 애플이 트럼프 행정부와 마이크론 사이 로비전의 중심에 놓였다.

미국 최대 전력시장 PJM의 예비력 산정 모델(Reserve Requirement Study)을 6개월간 리버스엔지니어링한 결과, 모델링 오류로 2025~2027년 사이 PJM 관할 6600만 주민에게 총 120억 달러의 불필요한 요금 부담이 발생한 것으로 추정됐다. PJM의 경매 설계와 수요·공급 모델링 방식이 구조적으로 성장 저해적이며, 4만개 이상의 발전소와 자가발전(behind-the-meter) 데이터센터 전력 계약까지 추적한 결과 문제가 기존 알려진 것보다 심각하다는 분석이다. 이는 AI 데이터센터 확장에 필요한 전력 인프라 비용·공급 여력에도 직접적인 영향을 미치는 이슈다.

WSJ에 따르면 엔비디아가 오픈AI의 데이터센터 구축을 위해 최대 2500억 달러까지 보증해줄 수 있다던 기존 계획을 대폭 축소했다. AI 인프라 투자 붐 속에서 엔비디아의 재무 리스크 부담이 시장 우려만큼 크지 않을 수 있음을 시사하는 동시에, 오픈AI의 대규모 데이터센터 자금 조달 계획에 차질이 생길 가능성을 제기한다.

코스닥지수가 이달 들어 약 20% 상승하며 '천스닥' 회복 기대가 커지고 있다. 2분기 실적 발표 코스닥 상장사(59곳) 합산 영업이익은 전년 대비 34.09% 급증한 8336억원을 기록했고, 알테오젠(상반기 순이익 108%↑), 에코프로(2분기 영업이익 102.7%↑) 등이 견인했다. 개인 ETF 순매수가 2주 새 50% 늘고 코스닥 승강제(코스닥 셀렉트) 도입 등 정부 육성책 기대까지 겹치며 반등에 힘을 보태고 있다.

국내외 증권사 10곳의 8월 전략 분석 결과 7곳이 반도체 외 차선호 업종으로 금융을, 화장품·음식료는 각 3곳이 추천하며 성장주와 가치·방어주를 동시에 담는 '바벨 전략'이 부상하고 있다. 8월 첫째주 KRX 반도체지수는 9.64% 하락한 반면 필수소비재지수 10.32%, 은행지수 5.56%, 산업재지수 5% 상승했고, 이달 1~10일 화장품 수출액은 전년 동기 대비 92.2% 급증한 3억4100만달러를 기록했다. 다만 대다수 증권사는 반도체 비중 유지 의견을 유지하고 있다.

8월 들어 코스닥지수가 20% 가까이 급등한 가운데 코스닥액티브 ETF 6개 중 코스닥150 패시브(약19%) 수익률을 웃돈 것은 TIGER 코스닥액티브(21.36%)와 TIME 코스닥액티브(20.08%) 두 개뿐이었다. TIGER는 제주반도체·ISC·브이엠 등 반도체 비중을 늘리고 현금비중을 7.61%→3.44%로 줄이는 전략을, TIME은 반도체 유지 속 비상발전설비 지엔씨에너지(비중 2.72%→4.96%, 주가 36.3%↑)와 바이오 대장주 알테오젠(비중 6.91%, 주가 6%↑) 비중을 확대하는 전략을 폈다. 지엔씨에너지는 삼성물산과 국가 AI 컴퓨팅센터 비상발전기 공급계약을 맺으며 급등했고, 알테오젠은 블랙록의 지분 확대 소식이 주가를 밀어올렸다.

2분기 실적을 발표한 상장사 280곳 중 약 40%가 컨센서스를 10% 이상 웃도는 어닝 서프라이즈를 기록했고, 합산 영업이익은 213조2498억원으로 전년 대비 네 배 넘게 늘었다. 삼성전자는 메모리 ASP 급등과 HBM 확대로 컨센서스를 4조6557억원 초과한 영업이익 89조4924억원을 냈고, SK하이닉스는 장기공급계약 비중 확대에 따른 일시적 요인으로 기대치를 4조1515억원 밑돈 60조5426억원을 기록했다. 3분기 상장사 영업이익 전망치는 세 달 전 대비 18.17% 급증한 257조8000억원으로 상향되며 증시 반등 기대가 커지고 있다.

코스피가 6000선에서 7주 연속 하락하며 정체된 가운데, 삼성전자·SK하이닉스가 이르면 이달 말 대규모 주주환원 로드맵을 발표할 전망이다. 두 회사의 올해 잉여현금흐름이 200조원대 후반~300조원대로 추정되고 최근 3년 FCF의 50%를 배당·자사주 매입에 쓰기로 한 방침에 따라 환원 규모가 최소 150조원, KB증권은 삼성전자 단독으로 연 100조~200조원에 이를 것으로 전망했다. 3분기 영업이익 컨센서스는 삼성전자 113조6415억원(전년比 834.1%↑), SK하이닉스 78조8277억원(592.5%↑)으로, 실적과 주주환원이 AI 버블론 불식 및 외국인 자금 유입의 관건으로 꼽힌다.

코스피가 7월 저점 대비 열흘여 만에 20% 넘게 반등하며 블룸버그·WSJ·CNBC 등 외신이 '기술적 강세장' 진입으로 평가했다. MS·아마존 실적 발표로 AI 투자 우려가 완화되고 코어위브(+17%)·슈퍼마이크로컴퓨터(+9%) 실적 호조에 힘입어 삼성전자·SK하이닉스 등 메모리 반도체주로 외국인 자금이 집중됐다. 전문가들은 AI 에이전트·피지컬 AI발 메모리 수요 급증에 비해 공급 능력이 제한적이라며 소수 기업만 해소 가능한 공급 병목을 반등 배경으로 지목했다.

씨티, 다이와, 오카산 등 주요 증권사들이 닛케이지수 연말 전망치를 잇달아 상향 조정했다. 씨티는 9만엔, 다이와는 8만엔, 오카산은 6만4600엔을 제시했으며, AI·반도체 관련 투자 확대가 지속될 것이라는 기대가 상향 조정의 배경으로 꼽힌다.

AI 투자발 칩플레이션으로 상반기 삼성전자 원재료 매입액이 55조8338억원(+4.9조원, 9.6%)으로 늘었고, 모바일용 메모리 가격이 작년 평균 대비 211% 급등하며 DX부문은 출범 후 처음으로 2분기 영업손실 8000억원을 기록했다. LG전자도 원재료비가 15조3091억원(+1.2조원, 9%) 늘었고 삼성디스플레이(+15.1%)·LG이노텍(+34.2%)·삼성전기(+21.4%)도 원가 부담이 커졌으며, LG디스플레이만 OLED 전환 효과로 7.1% 감소했다. 트렌드포스는 3분기 PC용 D램 고정거래가격이 전분기 대비 15~20% 추가 상승할 것으로 전망해 하반기 부담 심화가 예상된다.

SK하이닉스 미국 자회사 솔리다임이 기업가치 약 50조원, 프리IPO 규모 최대 10조원 수준으로 나스닥 상장을 추진한다는 설이 확산하며 지난 6일 SK하이닉스 주가가 10.37% 급락했다. 토스증권은 별도 상장 시 솔리다임의 이익·현금흐름이 외부 주주와 나뉘고 SK하이닉스로의 현금 이전 경로도 길어져 기존 주주에 불리하다고 평가했으나, 시장 일각에서는 실제 기업가치 영향은 제한적이며 관건은 주주환원 정책이라는 반론도 나온다.

체슬리투자자문 박세익 대표는 최근 급락을 기업이익 훼손이 아닌 수급충격에 의한 '한국판 블랙먼데이'로 진단하며, 약세장에서 먼저 반등하는 코스닥·중소형주가 다음 주도주가 될 가능성이 높다고 밝혔다(1999~2025년 홀수해 코스피 13/14회·코스닥 12/14회 상승, 평균수익률 각각 28.9%·39.7%). KB증권 이은택 총괄은 AI 랠리 종료의 진짜 신호는 빅테크 투자축소가 아니라 자금을 대는 금융회사(자본공급자)의 이탈이며, 물가 재상승과 미국 10년물 국채금리가 연 5.0~5.3%를 넘어서는지를 핵심 경계지표로 제시했다.

7월 미국 반도체지수(SOXX)가 한 달새 21% 급락하고 일본·중국 반도체 주도주도 50% 가까이 조정받으며 AI 거품론이 확산됐지만, AI가 실제 과업 단위로 과금되며 수익성을 확보하기 시작했다는 반론이 제기됐다. 태스크당 가격이 클로드 오퍼스급 2달러, 소넷·GPT급 1달러 선으로 표준화됐고, 1달러 과업의 컴퓨팅 원가는 약 10센트로 매출총이익률이 90%에 육박한다는 분석이다. 마이크로소프트·아마존은 컴퓨팅 투자로, 메타·xAI는 최고성능 모델 경쟁에서 한발 물러서는 등 경쟁구도가 재편되는 가운데, 유료 사용자 침투율이 아직 2% 수준이라 성숙 산업으로 보기는 이르다는 진단이다.

매그니피센트7 등 소수 대형주 중심 상승세가 이어지며 종목을 극단적으로 압축한 초집중형 ETF가 부상하고 있다. 블랙록은 미국 시가총액 상위 20개 종목에 집중 투자하는 TOPT(아이쉐어즈 탑 20 미국 주식 ETF)를 상장했으며, 나스닥100 압축판인 QTOP도 이미 상장돼 있다. 최근 5년간 S&P500 수익률의 60% 이상이 상위 20개 종목에서 나온 만큼, 전통적 분산투자보다 소수 주도주 집중 전략이 유효하다는 분석이다.

가디언지 조사 결과 마이크로소프트가 공개적으로 밝힌 AI 컴퓨팅 역량과 실제 보유·가동 중인 첨단 AI 칩 수량 사이에 뚜렷한 괴리가 발견됐다. 빅테크들이 AI 모델 개발 경쟁에서 앞서기 위해 막대한 수의 첨단 칩을 필요로 하는 가운데, 마이크로소프트의 실제 칩 보유량이 회사 주장에 못 미칠 가능성이 제기됐다.

회사채 금리 상승으로 기업들의 조달 부담이 커지면서 전환사채(CB) 등 메자닌 발행이 확대되고 있다. 올해 들어 8월 14일까지 누적 발행액은 8조9천억원으로, 회사채 전체에서 차지하는 비중도 지난해 상반기 4.3%에서 올해 7월 이후 14.4%까지 늘었다. 신용등급이 낮은 기업의 대체 조달 수단이던 메자닌을 최근엔 한국항공우주·현대건설·삼성SDS 등 우량 기업도 활용하고 있으나, 지분 희석과 조달 목적(투자 대 차환)에 따른 재무 신호 우려도 함께 제기된다.

미 연준·ECB·영란은행이 인플레이션 둔화 흐름에도 이란 전쟁으로 인한 유가 상승 우려 때문에 금리 인상을 미루며 관망하고 있다. 2022년 영국·유로존 물가상승률 10% 상회, 미국 9% 상회 당시 대응 지연 비판을 받았던 트라우마로 이번에도 선제 대응에 신중한 모습이다.

가계신용 규모가 2분기 기준 2000조원을 돌파할 것이 확실시되는 가운데, 올해 1~7월 가계대출이 35조3000억원(주담대 27조6000억원) 늘었고 당국의 총량관리 목표 완화로 연간 증가폭이 40조원을 넘을 전망이다. 기준금리 0.25%포인트 인상 시 전체 가계 추가 이자부담이 3조2000억원에 달하며, 1분기 은행권 가계대출 연체율은 0.40%로 10여 년 만에 최고 수준이다. 시장에서는 기준금리가 현 2.75%에서 내년 3.5%까지 오를 것으로 예상돼 취약 차주 부실 확대 우려가 커지고 있다.

한국은행 '2025년 자금순환'에 따르면 지난해 가계·비영리단체의 순자금운용 규모는 269조7000억원으로 전년 대비 54조2000억원 늘어난 역대 최대치를 기록했다. 예금(131조5000억원)이 여전히 최대 비중이지만, 지분증권·투자펀드 유입액이 106조2000억원으로 전년의 2.5배로 급증하고 보험·연금 준비금도 46조1000억원에서 87조1000억원으로 두 배 가까이 늘어난 반면, 채권 투자는 37조4000억원에서 4조6000억원으로 급감해 가계 자금이 예금·채권에서 주식·펀드·연금으로 이동하는 흐름이 뚜렷해졌다.

개인투자자가 이달 14일까지 KRX 금시장에서 1330억원어치를 순매수하며 5~7월 3개월 연속 순매도(각 1250억·3480억·510억원)에서 4개월 만에 매수 전환했다. 미 고용지표 부진, 각국 중앙은행 매수세, AI 투자 불확실성이 최근 금값 반등 배경으로 꼽히며 금 ETF에도 자금이 몰렸다(ACE KRX 금현물 370억원, TIGER KRX 금현물 140억원 순매수). 한국투자증권은 하반기~내년 초 미 기준금리 인하로 실질금리가 하락하면 금값이 점진적으로 상승할 여력이 있다고 전망했다.

이달 1~14일 개인투자자가 KRX 금시장에서 1,330억원 순매수하며 5월 이후 3개월간 이어진 순매도(총 5,240억원)에서 매수 전환했다. 국제 금 선물가격은 온스당 4,420.40달러로 지난달 말 대비 9% 상승했고, KRX 금현물 가격도 1g당 20만570원으로 1만3,110원 올랐다. 'ACE KRX 금현물'(370억원), 'TIGER KRX 금 현물'(140억원) 등 금 ETF에도 매수세가 유입됐으며, 미 고용·물가지표 둔화에 따른 연준 긴축 완화 기대와 한국은행의 13년 만의 금 매입이 배경으로 꼽힌다.

증시 조정에 놀란 자금이 은행 예금으로 이동하는 역머니무브가 본격화, 우리은행 광복절 특판예금(한도 1조원)이 열흘 만에 소진돼 추가 1조원을 배정했고 금리는 0.1%포인트 인하됐다. 5대 은행 정기예금 잔액은 8월 들어서만 14조2927억원 늘어 13일 기준 999조2326억원으로 1000조원 돌파를 목전에 뒀다. 한국은행의 3년6개월 만의 기준금리 인상과 증시 조정이 겹치며 신한·농협·하나은행도 최고 연 7~8%대 특판 경쟁에 나섰다.

삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지·인버스 ETF가 출시된 5월27일부터 7월말까지 두 달간 한국거래소와 증권사들이 거둔 관련 수수료 수익이 총 1172억6000만원(거래소 279억1100만원, 증권사 위탁매매 893억5000만원)에 달했다. 45거래일간 거래소 일평균 수수료 수입은 약 6억2000만원이며, 거래 집중일엔 하루 10억원을 넘기도 했다. 증시 변동성 확대 비판이 일자 금융당국은 지난달 31일부터 기본예탁금을 현금 3000만원으로 올리고 개인 투자한도를 총 투자액의 20%로 제한하는 등 보완책을 시행했다.

자본시장연구원은 올해 상반기 코스피 일간 수익률 변동성이 3.6%로 전년 동기(1.4%) 대비 2배 이상 커졌다며, 미국·이란 전쟁발 유가·금리·환율 변동성 확대와 삼성전자·SK하이닉스의 코스피 비중 확대에 따른 반도체 업황 영향을 원인으로 지목했다. 이에 따라 코스피200 여부로만 발동 기준을 나누는 현행 변동성완화장치(동적 ±3%/±6%, 정적 ±10%)를 종목별 유동성·변동성에 따라 차등화하고, 퇴직연금·개인연금·장기 공모펀드를 통한 장기 기관투자자 기반 확충과 대량매매 플랫폼 활용, 단일종목 ETF 관리 강화가 필요하다고 제언했다.

삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지·인버스 ETF 출시(5월 27일)부터 보완책 시행 전(7월 말)까지 약 두 달간 한국거래소 수수료 수익 279억1천만원, 증권사 위탁매매 수수료 893억5천만원으로 총 1천172억6천만원이 발생했다. 거래 집중일엔 거래소 일일 수수료가 10억원을 넘기도 했다. 금융당국은 개인투자자 고위험 노출 우려로 7월 31일부터 기본예탁금을 현금 3천만원으로 상향하고 개인별 투자한도를 총 투자금액의 20%로 제한하는 등 보완책을 시행했으며, 국회에서는 거래소의 시장관리자 역할 점검이 필요하다는 지적이 나왔다.

지난달 시행된 상장규정 개정안(주가 30거래일 연속 1000원 미만 또는 시총 기준 미달 시 즉시 관리종목 지정, 이후 90거래일 중 45거래일 이상 미회복 시 상장폐지)에 따라 8월 12일 36개 종목이 한꺼번에 관리종목으로 지정된 데 이어, 이후 일주일 새 제이케이시냅스·케스피온 등 8개 종목이 추가 지정 우려 공시를 냈다. 업계는 빠르면 10월부터 실제 상장폐지가 본격화해 연내 상장폐지 기업이 100개 안팎에 달할 것으로 전망하며 저가·시총미달 종목 투자자들에게 주의를 당부했다.

트럼프 미 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 대폭 축소를 지시했다고 밝힌 데 대해, 중국 외교부는 17일 정례 브리핑에서 한반도 평화·안정 수호와 문제의 정치적 해결이 각국 공동이익에 부합한다는 원론적 입장을 재확인했다. 트럼프는 기존 한미 연합훈련 참여 합의를 '부적절하고 적대적인 신호'라고 언급했다.

트럼프 대통령이 17일 김정은과 '매우 좋은 관계'를 언급하며 한미 연합훈련이 북한에 적대적 신호를 준다고 주장, 훈련 규모를 대폭 축소하라고 미 국방부에 지시했다고 밝혔다. 미 국방부조차 이 발표에 놀랐다는 보도가 나오며 한미 간 사전 협의 없이 일방적으로 결정됐을 가능성이 제기된다. 이재명 대통령이 광복절 경축사에서 종전 논의를 제안한 직후 나온 메시지로, 북미 대화 재개의 동력이 될지 주목된다.

트럼프 대통령이 김정은과의 관계를 이유로 헤그세스 국방장관에게 한미 연합훈련 규모 대폭 축소를 지시했다고 SNS에 밝히자, 청와대는 이 메시지에 주목하며 북미대화 재개 기대를 표명하고 한미 공조 하에 구체 사항을 조율하겠다고 밝혔다. 청와대는 또 이란 비핵화 동참 요청은 거절했다고 확인하면서도, 이란 휴전·호르무즈 해협 자유통항 관련 실질적 군사 기여 방안은 미국과 협의 중이라고 전했다.

트럼프 대통령이 16일(현지시간) 트루스소셜에 헤그세스 국방장관에게 한미연합연습을 대폭 축소하라고 지시했다고 밝혔다. 김정은과의 관계를 이유로 훈련 필요성에 부정적 입장을 밝히며 비용 부담도 지적했으나, 한국 군 당국은 진행 중인 UFS 연습이 정상 시행되고 있으며 미측의 구체적 축소 요청은 없었다고 설명했다. 2018년 싱가포르 정상회담 후 연합훈련이 실제 축소·폐지됐던 전례가 있어 반복 시 대북 억제력 약화 우려가 제기된다.

트럼프 대통령이 한미 연합 군사훈련 축소를 지시하자 미국 민주당 앤디 김·마크 켈리 상원의원이 동맹 경시라며 비판했고, NYT·WSJ·블룸버그·AP 등 주요 언론도 이란전으로 미군 자원이 중동에 쏠린 상황에서 아시아 동맹국 불안을 키울 결정이라고 지적했다. 블룸버그는 한국이 이란전 지원 요청을 거부한 데 대한 불만이 배경이라 해석했고, WSJ은 조선업 투자국인 한국에 대한 이번 조치가 대북 억지력 관련 정책 목표 달성을 복잡하게 만들 수 있다고 진단했다.

트럼프 대통령의 16일 한미 연합훈련 축소 지시를 두고 미국 전문가들은 김정은과의 대화 재개를 위한 제스처로 해석했다. 랩슨 전 주한대사대리는 한국이 향후 협상 과정에서 주변화되거나 배제될 수 있다고 우려했고, 크로닌 허드슨연구소 의장은 이번 결정이 대북 억지력과 대비태세만 훼손할 뿐 김정은의 셈법을 바꾸지는 못할 것이라고 비판했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 누적 907㎜·통영 745㎜를 기록했으며, 거제 시간당 124.5㎜·통영 97.4㎜로 두 지역 모두 기상관측 이래 1시간 강수량 신기록을 세웠다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군 165명이 대피했으며 상수관로 파손·정전·도로 유실로 대중교통 운행에도 차질이 빚어져 정부는 국가소방동원령을 발령했다.

광복절 연휴 마지막 날 경남 거제에 하루 577.4㎜(전국 역대 3위, 태풍 루사 이후 최다) 폭우가 쏟아져 산사태로 1명이 사망하고 4명이 부상했으며, 통영도 409.7㎜로 관측 이래 최고치를 기록했다. 전국 피해 신고 838건, 부산·경남 주민 159명 대피, 거제·통영 2,030세대 정전, 교육시설 25곳 침수 등 피해가 속출했다. 남풍과 남해 고수온(27~28도)이 겹치며 거제·통영의 시간당 강수 강도는 각각 200년·100년 빈도 수준으로 분석됐다.

경상남도에 기록적 폭우가 쏟아지며 거제시에서 산사태가 발생해 아파트 1층이 매몰, 3명이 구조됐으나 1명이 사망했다. 거제시는 1시간 동안 124.5mm(1972년 관측 이래 최고치), 일요일부터 월요일 사이 400mm 이상의 비가 내려 도로 침수·버스 운행 중단·쓰레기 수거 중단 등 피해가 이어졌다. 이달 동아시아·동남아 전역에 연쇄 태풍으로 인한 폭우가 중국·일본·필리핀에도 광범위한 홍수와 산사태를 일으켰으며, 전문가들은 강한 엘니뇨 영향으로 올해 태풍철이 예년보다 강력할 것으로 전망했다.

광복절 연휴 사흘간 경남 거제·통영 등 남해안에 기록적 폭우가 쏟아져 거제 1시간 124.5㎜(관측 이래 최고), 통영 97.4㎜를 기록했고 누적 강수량은 거제 810.2㎜·통영 678.9㎜에 달했다. 산사태와 침수로 4명이 사상하고 3개 시군에서 165명이 대피했으며, 도로 유실과 대중교통 운행 차질이 발생했다.

카이로에서 트럼프 특사단이 이집트·카타르·튀르키예 중재자들과 가자 평화안 진전을 논의하는 가운데 이스라엘은 최근 며칠간 가자지구 공습을 재개했다. 이스라엘 정부는 하마스가 전력을 재건하는 상황에서 표적 암살 중단을 요구하는 미국 측 요구에 우려를 표했으며, 사우디아라비아와 아랍에미리트 등 주요 지역 국가들은 이스라엘의 평화 로드맵 거부를 비판했다. 자레드 쿠슈너는 하마스 측과 회동한 뒤 네타냐후 총리와도 만날 예정이다.

청와대가 이란·호르무즈 해협 정세와 관련해 미국 측과 한국의 실질적·군사적 기여 방안을 논의 중이라고 밝혔다. 호르무즈 해협은 세계 원유 수송의 핵심 항로로, 한국의 군사적 기여 여부는 대미 관계 및 중동 정세 대응에 직결되는 사안이다.

이란 강경파 지도부가 6월 체결된 미국과의 종전 양해각서(MOU)를 시간벌기용으로 간주하고, 지난 두 달간 IRGC의 군 통제권 확대·미사일과 드론 생산 가속·베테랑 인사 요직 배치 등 확전 준비에 주력해온 것으로 WSJ 취재 결과 확인됐다. IRGC는 후티·이라크 내 친이란 세력과 공조해 사우디와의 충돌 확대, 해저 통신케이블 절단, 쿠웨이트·바레인 내 소요 유발 등까지 계획한 것으로 나타났으며, 실제로 최근 사우디 석유시설·미군기지·호르무즈 해협 UAE 선박 공격 등 도발 수위가 높아지고 있다. 이는 미국과 이란 간 지속 가능한 종전 합의 도출이 임박하지 않았음을 시사한다.”}

호르무즈 해협 봉쇄(2월 말) 이후 홍해 우회로마저 바브엘만데브 해협의 군사적 긴장으로 위험해지자, 한국 유조선이 사우디 얀부항에서 원유를 싣고 처음으로 수에즈 운하를 통과해 국내로 운송 중이다. 기존 15척은 바브엘만데브 해협을 이용했으나 지난달 19일 이후 이 항로 통과 사례가 끊겼고, 이번이 수에즈 운하 경유 16번째 사례이자 첫 사례다. 우회 항로는 운항 거리 증가로 추가 비용 부담이 불가피해 세계 정유업체들의 항로 재편이 이어지고 있다.

시진핑 중국 국가주석이 장쩌민 전 주석 탄생 100주년 연설에서 1989년 톈안먼 시위를 '엄중한 정치 풍파'로 지칭하며 장쩌민이 당 중앙의 결정을 결연히 집행했다고 평가했다. 아시아 금융위기·홍콩 반환·WTO 가입 등 장쩌민 시대 성과를 부각시키는 한편 '92공식'과 대만 독립 반대 투쟁을 재차 강조했다. 후진타오 전 주석은 이날 행사에 불참했다.

시진핑 주석이 장쩌민 전 주석 탄생 100주년 기념대회 연설(8/17, 베이징)에서 1989년 톈안먼 사태를 '정치 풍파'로 에둘러 언급하며 장쩌민이 당의 결정을 지지·집행했다고 평가했다. 장 전 주석의 WTO 가입 추진, 홍콩·마카오 반환, '92 공식' 합의, 대만 독립 반대 투쟁 등 업적을 부각했으며, 후진타오 전 주석은 불참했다. 오는 10월 20기 5중전회를 앞두고 권력 기반 공고화 차원이라는 관측이 나온다.

중국이 장쩌민 전 주석 탄생 100주년을 맞아 인민일보에 약 6400자 분량의 추모 글을 게재하며 시진핑 주석 중심의 단결과 '핵심' 리더십 정당성을 강조했다. 이는 10월 20기 5중전회와 내년 4연임 여부가 공식화될 21차 당대회를 앞둔 시점에 나와, 권력 다지기 행보라는 관측이 나온다. 중국은 CCTV 12부작 다큐멘터리, 기념우표·주화 발행, 장쩌민 옛집의 애국주의 교육기지 지정 등으로 분위기를 조성했고, 17일 베이징 인민대회당 기념행사에는 시 주석이 직접 참석해 연설한다.

이재명 대통령이 지난 6월 국민의힘 전·현직 원내대표들과도 골프 회동을 가졌던 사실이 뒤늦게 알려지며, 앞서 알려진 개헌 관련 골프 회동에 이어 국민의힘 내 경계감이 커지고 있다. 국민의힘은 대통령의 개헌 논의 진정성을 인정하려면 '연임 불가' 입장부터 밝혀야 한다고 공세를 펴는 한편, 회동 이면에 개헌 처리를 위한 포섭이나 정계 개편 의도가 있는지 의심하는 분위기다. 국민의힘에서 9명만 이탈해도 개헌저지선이 무너지는 구조지만, 당내 반발로 개헌 논의의 실제 진전 여부는 불투명하다.

이재명 대통령이 국민의힘 중진 의원들과 잇단 골프 회동에서 개헌을 화두로 삼은 사실이 알려지며 여진이 이어지고 있다. 국민의힘은 '연임 없다'는 입장부터 밝히라며 공세를 펴는 한편, 대통령의 개헌 논의 이면에 야당 포섭이나 정계 개편 노림수가 있는 것 아니냐는 경계감도 감지된다. 개헌론자로 분류되는 의원들조차 '4년 중임 개헌을 이 대통령에게는 적용하지 말아야 한다'는 전제를 달고 있어, 개헌저지선 붕괴 여부와 별개로 당장 논의가 진전되기는 어려울 전망이다.

2차 종합특검(권창영)이 수사 기한(8월 23일)을 앞두고 이번 주 20여명을 추가 기소할 방침이며, 지난주 윤석열 전 대통령과 국민의힘 나경원·김기현·윤상현 의원 등 17명을 이미 기소했다. 관저 이전 특혜 의혹의 '정점'으로 지목된 김건희 여사, 국정원 계엄 가담 의혹 관련 조태용 전 국정원장·홍장원 전 1차장, 양평고속도로·도이치모터스 수사외압 의혹 관련 원희룡 전 국토부 장관 등의 기소 여부가 막판 결정될 예정이며, 24일 최종 수사 결과가 발표된다. 법조계에서는 단기간 대규모 기소로 향후 공소 유지가 쉽지 않을 것이라는 우려도 제기된다.

여야가 18일로 잠정 합의했던 서울 송파구 개표소 투표지 재검표가 사실상 무산될 전망이다. 국민의힘은 선관위 특검이 임명된 뒤 특검 입회 하에 재검표를 하자는 입장인 반면, 민주당은 합의 원안대로 18일 시행을 요구하며 이견이 좁혀지지 않았다. 국민의힘은 특검 임명 후 재검표가 원활히 이뤄지면 8월 28일 국조특위 활동 경과보고서를 채택할 수 있다고 밝혔다.

국내 유일 DPU 원천기술을 보유한 망고부스트가 DPU '부스트엑스', SW 'LLM부스트', 서버 '알폰소'·'케사르'에 이어 네트워크·패브릭 계층까지 풀스택을 확장한다. 과기정통부 국책과제 3건을 통해 RoCEv2 기반 DPU(상용 대비 비용 30% 절감 목표), 51.2Tbps급 스마트 네트워크 스위치(2027년 상반기 시제품), 400G/800G 패브릭 구조를 개발 중이다. 앞서 MLPerf v6.0에서 업계 최초로 미국·한국 GPU 클러스터를 실시간 연결하는 다중 리전 이기종 추론 시스템을 구현했으며, DCP 강남 데이터센터·K문샷·광주 국가 NPU센터 사업 등으로 사업화도 확대하고 있다.